18.07.2018
69 просмотров
Активность членов биржи KASE, июнь 2018

По итогам полугодия совокупный объем биржевых торгов на KASE снизился на 26,9%

Основное снижение приходится на денежный рынок (-31,4%), в то время как рынок ценных бумаг (+127,1%) и рынок иностранных валют (+24,2%) продемонстрировали положительную динамику с точки зрения объемов.

Диаграмма 1. Торговая статистика:

Источник: KASE

Акции. В июне объём торгов акциями на KASE снизился на 33%, до 23,1 млрд тенге. Также отмечается снижение количества счетов физлиц, задействованных в сделках с акциями на KASE, на 8,3% по сравнению с маем. Тем не менее за январь-июнь 2018 года объем торгов долевыми инструментами на KASE показал некоторый рост (+4,2%) и составил 94,4 млрд тенге. Хотим отметить, что практически весь указанный объём торгов приходится на вторичный рынок (99,5%). На начало июля в торговых списках KASE находятся акции 124 наименований (+3 за июнь) 109 эмитентов (+3 за июнь).

Вместе с тем индекс KASE по итогам июня снизился сразу на 3,6% против роста на 2,7% в мае. В июне лидерами по снижению цен стали акции АО «КазТрансОйл» (-9,0%), KAZ Minerals PLC (-8,3%) и АО «Банк ЦентрКредит» (-4,2%). При этом по итогам первого полугодия рост индекса KASE составил 12%, до 2 412,01 пункта. Лидерами роста с начала года выступили долевые бумаги АО «Казахтелеком» (+65,3%), АО «Банк ЦентрКредит» (+43,0%) и АО «Народный Банк» (+23,6%). В то же время капитализация рынка акций снизилась с начала года на 2,1 % и составила 16,8 трлн тенге. Указанное снижение происходило на фоне исключения простых акций АО «РД «КазМунайГаз».

По итогам июня в секторе «купля-продажа долевых ценных бумаг» лидерство за АО «Фридом Финанс» с максимальными оценками по всем ключевым показателям[1]. На второй строчке – АО «Сентрас Секьюритиз», и на третьем – АО «BCC Invest», которое улучшило свою позицию на одну строчку. При этом новыми участниками топ-10 стали АО «Астана-Инвест» и АО «RESMI», в то время как АО «CAIFC Investment Group» и АО «Евразийский Капитал» не попали в десятку лидеров. В июне в сегменте купли-продажи акций работали 21 участник KASE против 19 в мае.

Облигации. Несмотря на снижение объёмов торгов на рынке корпоративных облигаций в июне до 136,7 млрд тенге (-30%), за первое полугодие 2018 года объем торгов корпоративными облигациями на KASE вырос в 4,2 раза, до 420,3 млрд тенге. На первичный рынок приходится 42% (177,0 млрд тенге) всех торгов и оставшиеся 58% (243,3 млрд тенге) – на вторичный. Вместе с тем объем торгуемого корпоративного долга снизился на 8,1%, достигнув отметки 8,2 трлн тенге. Указанное снижение связано с исключением из официального списка KASE четырех выпусков международных облигаций АО «НК «КазМунайГаз». В то же время средний показатель доходности корпоративных облигаций, обращающихся на KASE – индикатор KASE_BMY, по итогам первого полугодия вырос на 3 б.п., до 10,38% годовых (+8 б.п. в июне). На конец июня в официальном списке KASE находятся 249 выпуск облигаций (-2) 65 эмитентов (-1).

В сегменте «купли-продажи долговых ценных бумаг» активнее всего в июне себя также проявило АО «Фридом Финанс» (ранее – второе место). При этом занявшее вторую строчку АО «Сентрас Секьюритиз» находится в небольшом отрыве от первого места (Ка-2,37). Тем временем третью строчку занимает АО «Halyk Finance», которое месяцем ранее было лидером по активности в данном сегменте. Новыми участниками топ-10 по итогам июня значатся АО «SkyBridge Invest», АО «Казкоммерц Секьюритиз» и АО «Tengri Capital MB». В указанном сегменте в июне работали 15 членов KASE (в мае - 19).

ГЦБ. В июне отмечается продолжение роста объема торгов ГЦБ. Так, в прошлом месяце он вырос до максимального значения с начала года – 266,9 млрд тенге (+64% по сравнению с маем). При этом за январь-июнь 2018 года объем торгов ГЦБ на KASE вырос к соответствующему периоду 2017 года на 44,7%, до 633,1 млрд тенге. На первичный рынок приходится 49,2% всех торгов (312,1 млрд тенге), тогда как на вторичный рынок – 50,8% (321,0 млрд тенге). Отмечаем, с начала года Минфин РК привлек 261,8 млрд тенге, разместив долгосрочные облигации с доходностью в диапазоне 8,43-8,66% годовых. В то же время в рамках реализации государственных программ акиматы 13 областей, г. Алматы и г. Астаны разместили двухлетние облигации суммарным объёмом 50,3 млрд тенге под 0,35% годовых.

В категории «купли-продажи государственных ценных бумаг» в прошлом месяце произошла очередная смена первой тройки лидеров. По итогам июня первое место заняло АО «Ситибанк Казахстан» (ранее отсутствовало в топ-10), у которого максимальная оценка по количеству сделок (N) и объёму торгов (V). На вторую строчку вышло АО «Народный Банк» (ранее пятое место), а на третью – АО «BCC Invest», у которого наилучшие результаты по количеству результативных дней (D). Новыми участниками топ-10 также значатся АО «Банк ЦентрКредит», АО «Halyk Finance» и АО «Цесна Капитал». В прошлом месяце в указанном сегменте работали 16 членов KASE (в мае – 21).

Паи инвестиционных фондов (ПИФ). В июне объём торгов ценными бумагами инвестиционных фондов составил 58,5 млн тенге, что на 47% больше по сравнению с майским объёмом торгов. Вместе с темс начала года отмечается снижениеобъема торгов ценными бумагами инвестиционных фондов на 44,7% до 183,7 млн тенге. В разрезе основных категорий инвесторов 44,1 % приходится на физические лица, 14,5 % – на брокерско-дилерские компании, 41,4% – на другие юридические лица. На данный момент в секторе «ценные бумаги инвестиционных фондов» находятся шесть инструментов под управлением пяти компаний.

Торги на спот-рынке иностранных валют. Обьем торговиностранными валютами на KASE (USD, EUR, RUB, CNY) в июне снизился на 1,1%, до 1,0 трлн тенге. В то же время с начала года наблюдается рост на 24,2%, до 6,6 трлн тенге. Разбивка по валютным парам выглядит следующим образом: 99% всех торгов приходится на валютную пару USDKZT, 0,5% – на RUBKZT, менее 0,3% на оставшиеся – CNYKZT, EURKZT и EURUSD. Отмечаем, в июне курс тенге к доллару США ослаб на 11,7 тенге (+3,6%), до 341,08 тенге за доллар, а к российскому рублю на 13 тиына (+2,4%), до 5,44 тенге за рубль.

Денежный рынок (РЕПО). В июне отмечается снижение объёмов торгов на рынке операций репо на 10,5%, до 6,3 трлн тенге (с начала года рост на 5,8%, до 37,9 трлн тенге). На долю сделок авторепо с ГЦБ в июне пришлось 98,2% всего объёма торгов, на авторепо с НЦБ – 2,0%, на "прямое" репо с НЦБ – 0,06%, на репо с неттингом – 0,1%. Вместе с тем ставки по операциям репо в июне снизилась до 8,02% годовых (-24 б.п.) вслед за снижением базовой ставки НБРК (была снижена 04 июня до 9,00%). Хотим отметить, что индекс денежного рынка – MM Index по итогам июня показал снижение с 8,29% до 7,82% годовых.

В июне большинство денег под залог ценных бумаг привлекало/размещало АО «Фридом Финанс» (Ка 2,33). В тройку лидеров также вошли АО «Казкоммерцбанк» (Ка 1,52) и АО «Банк Развития Казахстана» (Ка 1,09). При этом новыми участниками топ-10 стали АО «Банк ЦентрКредит» и АО «АТФБанк». В июне участниками рынка репо стали 44 члена KASE (в мае – 45).

Рынок валютных свопов. Отмечаемая с начала года понижательная динамика торгов по свопам продолжилась: по итогам июня объем торгов валютными свопами снизился на 5,8%, до 2,3 трлн тенге (снижение с начала года на 59,8%, до 18,9 трлн тенге). Среднедневной объем операций с инструментом SWAP-1D составил 155,9 млрд тенге, что ниже аналогичного показателя прошлого года на 59,8%. В то же время доходность однодневного долларового свопа SWAP-1D (USD) в июне снизилась с 9,06% до 6,67% годовых (тек. 8,96%).

В операциях валютного свопа абсолютное лидерство за АО «Казкоммерцбанк», с максимальными оценками по всем ключевым параметрам. На втором и третьем местах находятся АО «Банк ВТБ (Казахстан)» и АО «Kaspi Bank». Общее количество участников рынка операций валютного свопа в июне составило 19 (в мае – 21).

На данный момент (18.07.2018г.) количество котируемых маркет-мейкерами инструментов на KASE составляет 128 (в текущем отчетном периоде список сократился на один инструмент).

 

Рэнкинги активности членов биржи составляются по методике, разработанной KASE.

Ссылку на рэнкинг активности членов KASE можно найти здесь.

 

Последние события (13.06 - 18.07)

Торги облигациями МФРК:

16.07.18 Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 16 июля 51,1 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-156 шестого выпуска (KZKDKY130067) с доходностью к погашению 8,44% годовых.

09.07.18 Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 09 июля 48,9 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-180 выпуска 12 (KZKDKY150123) с доходностью к погашению 8,43% годовых.

02.07.18 Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 02 июля 10,4 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-180 выпуска 14 (KZKDKY150149) с доходностью к погашению 8,46% годовых.

25.06.18 Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 25 июня 17,4 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-240 четвертого выпуска (KZKDKY200043) с доходностью к погашению 8,47% годовых.

18.06.18 Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 18 июня 22,8 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-168 третьего выпуска (KZKDKY140033) с доходностью к погашению 8,45% годовых.

Торги облигациями местных исполнительных органов:

04.07.18 Акимат Карагандинской области привлек на KASE 04 июля 625,0 млн тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020616 (KGK024_061) под 0,35 % годовых.

26.06.18 Акимат города Алматы привлек на KASE 29 июня 681,6 млн тенге, разместив двухлетние облигации KZAJKY020510 (ALK024_051) под 0,35% годовых.

29.06.18 Акимат Северо-Казахстанской области привлек на KASE 29 июня 1,8 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020533 (SKK024_053) под 0,35% годовых.

28.06.18 Акимат Атырауской области привлек на KASE 28 июня 3,2 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020574 (ARK024_057) под 0,35% годовых.

28.06.18 Акимат Павлодарской области привлек на KASE 28 июня 749,3 млн тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020475 (PVK024_047) под 0,35% годовых.

26.06.18 Акимат города Астаны привлек на KASE 26 июня 2,5 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZZJKY020489 (ASK024_048) под 0,35% годовых.

26.06.18 Акимат Восточно-Казахстанской области привлек на KASE 26 июня 3,8 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020509 (VKK024_050) под 0,35% годовых.

22.06.18 Акимат Жамбылской области привлек на KASE 22 июня 1,8 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020467 (DZK024_046) под 0,35% годовых.

22.06.18 Акимат Актюбинской области привлек на KASE 22 июня 87,9 млн тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020558 (ABK024_055) под 0,35% годовых.

19.06.18 Акимат Кызылординской области привлек на KASE 21 июня 1,1 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020608 (KOK024_060) под 0,35% годовых.

15.06.18 Акимат Западно-Казахстанской области привлек на KASE 15 июня 800,3 млн тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020582 (ZKK024_058) под 0,35% годовых

13.06.18 Акимат Атырауской области привлек на KASE 13 июня 1,0 млрд тенге, разместив двухлетние облигации KZMJKY020574 (ARK024_057) под 0,35% годовых.

Привлечение средств эмитентами:

17.07.18 АО "BCC Invest" - дочерняя организация АО "Банк ЦентрКредит" сообщило о получении займа в размере 688,7 млн тенге.

10.07.18 ТОО "Компания Фаэтон" привлекло на KASE 10 июля 272,9 млн тенге, разместив 7-летние облигации KZP01Y07F486 (KZ2P00003874, FATNb1) под 13,49 % годовых.

04.07.18 АО "BCC Invest" - дочерняя организация АО "Банк ЦентрКредит" сообщило о получении займа в размере 720,3 млн тенге.

29.06.18 АО "Национальный управляющий холдинг "КазАгро" привлекло на KASE 29 июня 120,0 млрд тенге, разместив 10-летние облигации KZP01Y10F837 (KZ2С00004323, KZAGb6) под 9,5% годовых.

22.06.18 АО "BCC Invest" - дочерняя организация АО "Банк ЦентрКредит" сообщило о получении займа в размере 682,4 млн тенге.

20.06.18 АО "Halyk Finance" сообщило о получении займа в размере 500,0 тыс. долларов США.

19.06.18 АО "ПАВЛОДАРЭНЕРГО" привлекло на KASE 19 июня 400,4 млн тенге, разместив облигации KZ2C0Y10F369 (KZ2C00003739, PDENb2) с доходностью к погашению 12,50% годовых.

18.06.18 АО "Атамекен-Агро" сообщило о получении займа в размере 1,2 млрд тенге.

18.06.18 АО "Атамекен-Агро" сообщило о получении займа в размере 800,0 млн тенге.

15.06.18 АО "BCC Invest" - дочерняя организация АО "Банк ЦентрКредит" сообщило о получении займа в размере 336,0 млн тенге.

13.06.18 АО "Казкоммерц Секьюритиз" сообщило о размещении на KASE трех выпусков облигаций Евразийского банка развития общим объемом 50 млрд тенге.

Другие новости:

10.07.18 АО "Банк Развития Казахстана" сообщило о решении Совета директоров о выкупе облигаций KZP01Y03F261 (KZ2C00003614, BRKZb4) на сумму 30,0 млрд тенге на организованном рынке ценных бумаг.

05.07.18 ТОО "Компания Фаэтон" сообщило о решении внеочередного общего собрания участников о размещении 268 242 облигаций KZP01Y07F486 (KZ2P00003874, FATNb1).

04.07.18 Дочерняя организация АО Банк ВТБ (Казахстан) сообщила о решении единственного акционера об увеличении количества объявленных простых акций банка до 2 995 700 штук.

20.06.18 KASE ввела запрет на использование ценных бумаг АО "Эксимбанк Казахстан" в качестве предметов операций репо, осуществляемых "прямым" способом.

15.06.18 АО "АК Алтыналмас" сообщило о передаче в залог своего имущества на сумму 5,9 млрд тенге и 3,8 млрд тенге

13.06.18 С 15 июня KASE запустила площадку KASE Private Market.

 

 

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz

 


[1] Рэнкинг активности членов биржи KASE рассчитывается в соответствии с методикой на основании четырех ключевых параметров: объема сделок (V), количества сделок (N), количества результативных дней (D) и количества использованных счетов (A).

 

 

 

последние новости
Внешняя политика США является определяющей для развивающихся рынков
На текущий момент (10:25 AST) доллар США торгуется вблизи уровня 363,60 на KASE
Курс USDKZT может скорректироваться до уровня 350 тенге за доллар США к концу августа
АФК представляет результаты очередного опроса профессиональных участников финансового рынка в отношении некоторых индикаторов в августе 2018 года
Турецкая лира с начала года потеряла 78%
На текущей утреней сессии пара USDKZT торгуется на уровне 363,6 тенге за доллар
Активность членов биржи KASE, июль 2018
В текущем году на денежный рынок приходится 87,2% всех торгов против 91,7% в прошлом
Курс доллара на KASE утром в пятницу у максимума последних 2,5 лет
НБРК осуществляет мониторинг ситуации на валютном рынке, и в случае необходимости готов осуществлять интервенции
Санкции, торговые войны и дешевеющая нефть
Нефть резко подешевела на новостях о введении Китаем санкций против американского импорта