20.11.2018
303 просмотров
Чистая прибыль казахстанской дочки ВТБ выросла почти в семь раз

У банка растут непроцентные доходы

Текущие показатели ДО АО «Банк ВТБ (Казахстан)» (3Q18):

Активы: 136,9 млрд тенге (-16,1 млрд тенге; -10,5%)

Обязательства: 116,5 млрд тенге (-20,3 млрд тенге; -14,8%)

Капитал: 20,5 млрд тенге (+4,2 млрд тенге; +25,4%)

Прибыль: 3,8 млрд тенге (+3,2 млрд тенге; х6,8)

По итогам трёх кварталов 2018 год дочерняя организация АО «Банк ВТБ (Казахстан)» отчиталась о чистой прибыли в 3,8 млрд тенге, что в 6,8 раза выше прибыли за аналогичный период прошлого года. В частности, выросли доходы банка, не связанные с получением вознаграждения – с 1,6 до 5,1 млрд тенге. В том числе, за счёт сокращения убытков от переоценки финансовых активов в иностранной валюте с 3,0 млрд до 0,3 млрд тенге. К тому же, чистые комиссионные доходы банка выросли на 69,7% до 1,9 млрд тенге. Однако, операционные расходы увеличились на 5,1% до 6,5 млрд тенге.

Процентные доходы банка сократились на 11,0% до 12,9 млрд тенге при снижении процентных расходов на 30,8%, до 5,7 млрд тенге. Снижение процентных доходов банка в основном связано с сокращением портфеля ценных бумаг на 17,9 млрд тенге (до 5,3 млрд тенге) – доходы по ним сократились с 5,3 млрд до 1,4 млрд тенге. В то же время увеличение ссудного портфеля привело к росту процентных доходов по займам – плюс 24,8% до 10,7 млрд тенге. Тем временем процентные расходы банка по вкладам клиентов снизились на 44,7% до 1,8 млрд тенге.

Подтверждением улучшения эффективности банка может выступить факт того, что соотношение операционных расходов по отношению к операционным доходам (CIR) снизилось до 40,8%. Также отметим, что процентная маржа банка с начала года выросла с 5,7% до 7,3%, а процентный спрэд увеличился с 4,5% до 6,1%. Отметим, что средний показатель процентной маржи по рынку составляет 5,1%, а процентный спрэд – 4,0%.   

Сокращение обязательств банка главным образом сопряжено с сокращением банковских счетов и вкладов клиентов – на 20,2 млрд до 62,7 млрд тенге, доля которых в структуре обязательств снизилась с 60,7% до 53,9%. Также в составе обязательств банка присутствуют выпущенные долговые ценные бумаги на 19,9 млрд тенге со сроком погашения в 2019 году, субординированная задолженность, полученная от материнской компании на 13,8 млрд тенге и 18,5 млрд тенге средств кредитных учреждений.

При этом банк продолжает достаточно активно кредитовать. Так, ссудный портфель банка за отчётный период увеличился на 14,6% до 83,1 млрд тенге. На фоне роста выдачи займов, снижения банковских счетов и вкладов клиентов денежные средства сократились на 21,5% до 34,0 млрд тенге – 24,9% всех активов. К тому же, на 79,3% сократились финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, до 4,7 млрд тенге. Указанные три статьи составляют 89,0% всех активов банка.

Рост собственного капитала банка происходил на фоне капитализации прибыли отчётного периода. Также отметим, что уставный капитал увечился на 2,6 млрд до 30,0 млрд тенге – было размещено 260,0 тыс. акций банка. Однако, 1,9 млрд тенге были выплачены в виде дивидендов. По данным KASE, единственным акционером банка является ПАО «Банк ВТБ» (Москва), конечным акционером которого является Правительство Российской Федерации. 

По данным НБРК, доля кредитов банка с просрочкой платежей за январь-сентябрь 2018 года показала умеренное снижение с 10,7% до 10,4% от ссудного портфеля (9,8 млрд тенге). В том числе, доля NPL увеличилась с 7,9% до 8,1% (7,6 млрд тенге). Провизии, сформированные по ссудному портфелю в соответствии с требованиями МСФО, показали рост на 19,3% и составляют 10,5 млрд тенге – 10,0% ссудного портфеля.

По состоянию на 01 октября 2018 года банк выполняет все установленные требования НБРК в отношении пруденциальных нормативов:

Источник: НБРК

06 марта S&P повысило долгосрочный кредитный рейтинг ДО АО Банк ВТБ (Казахстан) с «BB» до «BB+» и подтвердило его краткосрочный рейтинг на уровне «B». Прогноз изменения рейтингов — «Стабильный». Повышение рейтингов банка ВТБ в Казахстане обусловлено аналогичным действием в отношении материнской организации Банк ВТБ (ПАО) и улучшением кредитного качества суверенного правительства Российской Федерации. При этом прогноз «Стабильный» отражает мнение аналитиков S&P о том, что ожидаемого восстановления прибыльности группы будет достаточно для снижения давления на показатели капитализации банка.

Анализ проводился на основании промежуточной неаудированной, либо аудированной отчётности компании/эмитента, а также прочей информации, размещаемой в открытом доступе на ресурсах KASE, ДФО и НБРК. Указанная информация не является инвестиционной рекомендацией и выражает субъективное мнение Аналитического центра АФК.

Отчётность

Пояснительная записка

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz

последние новости
18.01.2019
США рассматривают возможность отмены пошлин на импортируемые из КНР товары
Тем временем ОПЕК сокращает добычу нефти на 751 тысячу баррелей в сутки
17.01.2019
Тереза Мэй остаётся во главе правительства Великобритании
Тем временем рубль укрепляется на фоне удачного размещения ОФЗ
16.01.2019
Голосование по Brexit в британском парламенте провалилось
Нефть подорожала на 2,5% на фоне заявлений правительства КНР о фискальных мерах в поддержку экономики
15.01.2019
Brexit: Британский парламент должен голосовать
Сегодняшние торги долларом США на валютном рынке KASE стартовали с отметки в 378,70 тенге за доллар
14.01.2019
Активы страховщиков превысили один триллион тенге
За 11 месяцев 2018 года активы страховых компаний выросли на 8,6%
14.01.2019
Китайская экономика остывает – экспорт снизился на 4,4%, а импорт сократился на 7,6%
Тем временем тенге слабеет к доллару США – биржевой курс по валютной паре USDKZT находится на уровне 377,30 тенге за доллар