30.10.2018
170 просмотров
События в банковском секторе нашли своё отражение в отчётности НБРК

Представляем вашему вниманию анализ первой сводной отчётности НБРК по банкам с учётом выбытия Банка Астаны в сентябре

После негативной динамики в августе (-0,5%) совокупные активы БВУ в сентябре продемонстрировали рост сразу на 1,7%. При этом ссудный портфель показал ощутимое снижение на 2,9%, в то время как выдача новых кредитов замедлилась на 10,3% по сравнению с августом. Прирост прочих активов сектора произошел на фоне роста обязательств (+1,6%) и собственного капитала (+2,0%), в то время как указанное снижение ссудного портфеля было в основном обусловлено выкупом ФПК портфеля сельскохозяйственных кредитов у Цеснабанка (-23%). NPL за прошлый месяц выросли до 8,5% с 8,2% ранее. Указанный рост в основном обусловлен признанием проблемных ссуд Цеснабанком (+22,5 млрд тенге).

Вместе с тем рост обязательств БВУ в отчетном месяце происходил на фоне увеличения активности банков на долговом рынке (размещения облигаций ForteBank, Цеснабанк, Банк ЦентрКредит), тогда как депозитная база продемонстрировала снижение (-0,5%). Рост капитала в сентябре был в основном обусловлен докапитализацией Цеснабанка (+36,2 млрд тенге) и приростом капитала Народного Банка (+23,2 млрд тенге). Чистая прибыль продолжила рост (+23%) на фоне увеличения процентных (+8,3%) и комиссионных доходов (+4,4%), исключения из статистики убытков Банка Астаны (-23,5 млрд тенге).

Несмотря на достаточно ощутимое снижение ссудного портфеля (-393,9 млрд тенге), активы БВУ страны в сентябре увеличились сразу на 405,6 млрд тенге против снижения на 133,1 млрд тенге в августе. При этом финансирование активов произошло не только благодаря увеличению обязательств (347,3 млрд тенге), но и капитала (57,7 млрд тенге). В то же время вышеуказанное снижение ссудного портфеля с основном обусловлено выкупом ФПК портфеля сельскохозяйственных кредитов у Цеснабанка в рамках мер по поддержке аграрного сектора (-416,6 млрд тенге).

Между тем выдача новых кредитов в сентябре немного замедлилась (-10,3%), но сохраняется на высоком уровне (1,1 трлн тенге). Замедление кредитования сопровождалось заметным увеличением инвестирования в краткосрочные ноты НБРК. Так, на фоне роста ставок и доходности совокупный объем нот в обращении со второй половины сентября увеличился с 2,8 до 3,5 трлн тенге на конец месяца.

В то же время с начала года было выдано новых кредитов на сумму 9,6 трлн тенге, что на 2,0 трлн тенге больше в сравнении с аналогичным периодом прошлого года (+26%). Хотим отметить, что ввиду сохраняющихся инфляционных рисков (по итогам сентября годовая инфляция составила 6,1%) есть вероятность дальнейшего ужесточения монетарной политики центробанком, что в свою очередь может привести к соответствующему росту рыночных процентных ставок. Указанный фактор вкупе с увеличением регуляторной нагрузки (в 2019 году вступает в силу риск-ориентированный надзор) и повышенным кредитным риском с высокой вероятностью будут сдерживать дальнейшую активизацию кредитования.

NPL за сентябрь увеличились на 0,3%, но с начала года наблюдается улучшение на 0,8%

Несмотря на вывод из статистики проблемных займов Банка Астаны (18,0 млрд тенге), в сентябре отмечается рост NPL до 8,5% с 8,2% ранее (-0,8% с начала года). Указанный рост обусловлен признанием проблемных ссуд Цеснабанком (+22,5 млрд тенге), в связи с чем доля неработающих займов у банка увеличилась с 3,93% до 6,73%. При этом очистка баланса финансового учреждения сопровождалась некоторым ростом провизий (+0,3 млрд тенге). Провизии по сектору продолжили умеренный рост (+6,3 млрд тенге), происходящий в том числе на фоне перехода на МСФО 9.

Диаграмма 1. Изменение активов, ссудного портфеля и NPL:



Источник: НБРК

Обязательства банков в сентябре выросли на 347,3 млрд тенге

Указанный рост обязательств в основном обусловлен увеличением активности БВУ на долговом рынке, тогда как депозитная база продемонстрировала снижение. Напомним, в сентябре происходил ряд крупных размещений на первичном рынке, включая следующие БВУ - ForteBank (220 млрд тенге), Цеснабанк (18,6 млрд тенге), БЦК (8,5 млрд тенге).

В то же время совокупный собственный капитал БВУ, несмотря на исключение из статистики капитала Банка Астаны (-22,3 млрд тенге), в сентябре вырос на 57,7 млрд тенге до 2,9 трлн тенге (-3,9% с начала года), что составляет 13,5% от структуры фондирования. Указанный рост в основном обусловлен увеличением капитала Цеснабанка (+36,2 млрд тенге) и Народного Банка (+23,3 млрд тенге). Напомним, докапитализация Цеснабанка происходит в рамках мер по оздоровлению аграрного сектора и повышения устойчивости финансового института.

Ввиду сохраняющейся высокой волатильности на валютном рынке (в сентябре курс доллара достигал отметки в 380,93 тенге) долларизация депозитов за сентябрь выросла с 46,0% до 47,5%. На указанное увеличение долларизации основное влияние оказал рост валютных депозитов юрлиц (+7,2%) при одновременном снижении вкладов в нацвалюте (-3,0%). Тем не менее с начала года тенговые вклады демонстрируют более ускоренный рост (+1,1%) по сравнению с долларовыми (+0,5%), что в том числе обусловлено их привлекательностью ввиду сохранения положительных реальных процентных ставок.

Диаграмма 2. Изменение обязательств и депозитной базы:



Источник: НБРК

Чистая прибыль сектора в августе увеличилась на 21% и составила 506,1 млрд тенге

Увеличение прибыли сектора (+15,3% без учета Банка Астаны) происходило на фоне роста чистых процентных (+73,8 млрд тенге за сентябрь) и комиссионных (+36,6 млрд тенге) доходов.

Между тем средние показатели рентабельности активов и собственного капитала БВУ продолжили улучшаться на фоне роста прибыли. Средний показатель рентабельности активов (ROAA) составил 2,1% (-0,5% на 01.01.2017г.), в то время как средняя рентабельность собственного капитала (ROAE) составила 17,0% (-4,3%), т.е. более чем в пять раз выше официального уровня инфляции (3,3% по итогам января-сентября 2018 года).

Диаграмма 3. Рентабельность собственного капитала БВУ:



Источник: НБРК

С полным текстом отчета можно ознакомиться по указанной ссылке.

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz

последние новости
14.11.2018
Tengri Bank демонстрирует значительный рост процентных доходов
Банк демонстрирует улучшение показателей по ряду направлений
14.11.2018
Котировки Brent за сутки снизились почти на 7%
По прогнозам ОПЕК переизбыток нефти в 2019 году может превысить один миллион баррелей в сутки
13.11.2018
ДБ «Альфа-Банк» улучшает результаты деятельности в третьем квартале
Кредитный портфель банка с начала года вырос на 26,2% до 206,1 млрд тенге
13.11.2018
Ссудный портфель Нурбанка вырос на 13,1 млрд тенге
S&P подтвердило кредитные рейтинги банка на уровне «B-/B» с «Негативным» прогнозом
13.11.2018
Ситуация на мировых рынках продолжает ухудшаться
Сегодня власти Италии по требованию Еврокомиссии должны представить доработанный бюджет на 2019 год
12.11.2018
Цеснабанк: сокращение валюты баланса, докапитализация и подтверждение рейтингов
Итоги третьего квартала 2018 года: ситуация в банке стабилизировалась на фоне предпринятых мер