13.11.2017
58 просмотров
Буровая деятельность в США вновь активизируется, что вносит корректировку в формирование нефтяных цен

Безрисковые ставки на недельные и годовые ноты НБРК в пятницу составили 9,25% и 8,99%, соответственно 

На прошлой неделе пара USDKZT находилась в довольно узком диапазоне колебаний 334,52 – 332,57 тенге за доллар (курс закрытия пятничных торгов 332,57). При этом за прошлую неделю объём торгов с долларом США составил 457,2 млн долларов, показав уменьшение на 10% или 50 млн долларов. Тем временем пара RUBKZT также продолжила ревальвационную динамику и по итогам пятничных торгов закрылась на уровне 5,61 тенге за рубль, укрепившись на 2 тиын к предыдущему закрытию, с объёмом торгов 41,0 млн рублей. На данный момент (10:25  AST) курс по паре USDKZT составляет 332,85 тенге за доллар.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

Ставки на денежном рынке страны в пятницу показали несущественное изменение (SWAP 9,90% и TONIA 9,32%). В пятницу НБРК разместил недельные ноты в объёме 80,0 млрд тенге с доходностью 9,25% годовых (35% спроса), а также годовые ноты в объёме 21,5 млрд тенге под 8,99% годовых (100% спроса). В течении прошлой недели НБРК выпустил недельных нот на сумму 960,0 млрд тенге, что составило 78,0% спроса (1 236,7 млрд тенге). При этом эмиссия нот за неделю сократилась на 13% (-143,0 млрд тенге), а спрос практически не изменился (-0,6% или 7,7 млрд тенге). Открытая позиция НБРК по операциям открытого рынка и постоянного доступа за неделю не изменилась и находится вблизи 3,3 трлн тенге.

Диаграмма 2. Аукционы по размещению недельных нот НБРК:

 

Источник: НБРК, KASE

В пятницу фондовый рынок страны впервые за прошлую неделю показал положительную динамику - индекс KASE укрепился на 0,75% до 2 067,18 пунктов. В частности, подорожали акции следующих компаний: KAZ Minerals (+0,2%), РД КМГ (+1,42%), Народный Банк (+1,66%) и Казахтелеком (+2,94%). От большего роста индекс удержало снижение цен акций KEGOC (-0,29%) и Кселл (-1,07%), при этом акции КазТрансОйл не изменились в цене. Капитализация фондового рынка KASE на данный момент составляет 16 793,6 млрд тенге (~50,49 млрд долларов).

Диаграмма 3. Наиболее ликвидные акции за прошлую неделю:

  

Источник: KASE

Индекс доллара США в пятницу продолжил падение (до 94,28 пунктов), которое по большей части сопряженно с разногласиями по поводу принятия налоговой реформы Д.Трампа. В целом планы по сокращению схожи у Сената и Палаты представителей: предполагается снижение ставки корпоративного налога с 30% до 20%, однако разнятся предполагаемые сроки реализации реформы - в Сенате предлагают ввести ее в 2019 году. На предстоящей неделе ожидается голосование нижней палатой Конгресса по собственному законопроекту налоговой реформы, пока голосование ожидается в четверг, но возвращение Трампа из Азии может изменить ход событий. Трамп должен решить, законопроект какой палаты будет взят в основу. После возвращения Трампа следует также ожидать оглашение имени вице-президента главы ФРС. Аналитики не сомневаются в том, что заместителем Пауэлла станет Джон Тейлор, так как данная кандидатура поддерживается всеми республиканцами. Тем временем, вероятность повышения ставки ФРС на декабрьском заседании американского регулятора превысила 95% и на данный момент составляет 97% (CME Group).

Диаграмма 4. Вероятность повышения ставки ФРС США:

 

Источник: CME Group

Очередной раунд переговоров Британии и ЕС по Брекзит закончился безрезультатно. Мишель Барнье, главный переговорщик от ЕС по Брекзит, сообщил о необходимости согласования суммы финансовой компенсации Британии в ближайшие две недели, в противном случае переговоры по новому торговому соглашению на саммите ЕС в декабре будут невозможны. Отсутствие предложений Британии по сумме компенсации с ЕС до конца ноября станет большим негативом для фунта, так как в этом случае переговоры по новым торговым отношениям будут отложены до марта 2018 года, что увеличит шанс выхода Британии из ЕС без нового торгового соглашения. Дополнительным негативом станет отставка премьера Британии Т. Мэй, для неё шансы отставки повысятся с 22 ноября, даты голосования парламента по бюджету. Напоминаем, ранее газета Times сообщила о том, что 40 депутатов-консерваторов готовятся подписать письмо за отставку премьер-министра. Однопартийцы Т.Мэй недовольны тем, что она затягивает переговоры по выходу Великобритании из Евросоюза.

Сланцевые компании США возобновили инвестиции в бурение новых скважин после того, как цены на нефть взлетели на 16% за месяц и обновили двухлетние максимумы на отметках выше 64 долларов за баррель Brent. Количество буровых установок на сланцевых месторождениях США снова начало расти после почти трех месяцев спада, сообщила в пятницу американская нефтегазовая сервисная компания Baker Hughes. По итогам недели было запущено в работу девять установок. Их количество увеличилось до 738, а рост объемов бурения стал рекордным с июня. Как результат, после выхода данных Baker Hughes цены на нефть перешли к снижению в пятницу вечером и опустились до 63,52 долларов за баррель (-0,64%).  

Биржевые котировки пары USDRUB в пятницу на ММВБ были вблизи 59,21 рублей за доллар, что на 8 копеек ниже уровня предыдущего закрытия. Помимо сформировавшейся за последнее время высокой цены на нефть поддержку рублю в ближайшее время может оказать стартующий в середине месяца налоговый период. Пик налоговых выплат придется на 27-28 ноября, когда завершатся расчеты по НДПИ и налогу на прибыль. Негативными для рубля факторами могут оказаться выплаты внешнего долга российскими корпорациями, увеличение покупок валюты Минфином РФ, а также риски от ужесточения санкционной политики.

На предстоящей неделе главными данными из США станут инфляция потребительских цен и розничные продажи за октябрь, производственный индекс ФРБ Филадельфии, а также данные по сектору строительства. По Еврозоне выйдет индекс экономических настроений Германии ZEW, который скажет об отношении инвесторов к формированию новой коалиции в Бундестаге. Внимание инвесторов также привлечет конференция, организованная ЕЦБ, которая пройдет 14-15 ноября. Откроет конференцию глава ЕЦБ М. Драги во вторник в 16:00 AST, на конференции будут присутствовать глава ФРС Дж. Йеллен, глава Банка Англии М. Карни и глава Банка Японии Х. Курода. Ожидается, что главы центральных банков мира ответят на вопросы о сворачивании политики количественного смягчения (QE), поделятся опытом и ожиданиями. Драги ранее сообщал, что данная конференция прольет свет на перспективы сворачивания программы QE ЕЦБ.

События в Казахстане:

  • Депутаты призвали активизировать «экономическую дипломатию».
  • Госаудит выявил нарушения в Минтруда и соцзащиты на 21,5 млрд тенге.
  • В Казахстане можно структурировать три группы самозанятого населения.
  • МИД стран Центральной Азии приняли программу сотрудничества.
  • Казахстанские банки хотят объединиться против киберпреступников.
  • МФ РК привлекло на KASE 10 ноября 6,8 млрд тенге.
  • Акимат Мангистауской области привлек на KASE 10 ноября 3,1 млрд тенге.
  • Акимат Атырауской области привлек на KASE 10 ноября 1,3 млрд тенге.

Корпоративные события:

  • Bank RBK выпустит облигации на 244 млрд тенге.
  • Дочерний банк АО "Хоум Кредит энд Финанс Банк" сообщил о подтверждении агентством Fitch Ratings рейтинговых оценок банка и его облигаций, прогноз "Стабильный".
  • Перед лишением лицензии Delta Bank планировал принять участие в программе повышения устойчивости финансового сектора.
  • В AsiaCredit Bank происходит признание проблемных кредитов и оптимизация расходов.
  • Опубликована финансовая отчетность АО "Altyn Bank" за январь–сентябрь 2017 года.

Международные события:

  • Путин: отношения России и США не вышли из кризиса.
  • В Китае снимут ограничения для иностранного капитала.
  • Дональд Трамп назвал лидера КНДР Ким Чен Ына "толстым коротышкой".
  • "Хезболла" против Саудовской Аравии: ситуация в Ливане накаляется.
  • Барселона: сотни тысяч требовали освобождения лидеров Каталонии.
  • Десятки тысяч националистов вышли на марш в День независимости Польши.
  • Турция: обвинения в планах похитить Гюлена смехотворны.
  • Мощное землетрясение на границе Ирана и Ирака, более 130 погибших.
  • Alibaba достиг нового рекорда в День холостяков.

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz 

последние новости
25.11.5740
Прибыль КазТрансОйл увеличилась на 12% на фоне роста объёма транспортировки нефти
16 ноября компания начала транспортировку российской нефти в Узбекистан
25.11.8880
Казахстанский тенге открылся на уровне 330,05 тенге за доллар США сегодня
Ревальвационная динамика национальной валюты замедлилась
25.11.6780
АО «Фридом Финанс» заработало 12,7 млрд тенге чистой прибыли
По итогам трех кварталов 2017 года совокупные активы брокерской компании увеличились более чем в три раза
25.11.9900
Ревальвационная динамика тенге замедлилась: вчера тенге укрепился к доллару США на 7 тиын
Безрисковые ставки на месячные и годовые ноты НБРК в среду составили 9,39% и 8,72%, соответственно
За два месяца до конца года доходная часть консолидированного бюджета исполнена на 80,5%
Дефицит консолидированного бюджета составил 3,73 трлн тенге на отчетную дату
Ликвидность Qazkom заметно улучшилась в третьем квартале текущего года
S&P, Fitch и Moody’s повысили рейтинги ККБ после закрытия сделки по приобретению Qazkom Народным банком