Доходность на денежном рынке Казахстана снизилась в среду: SWAP - 10,51% и TONIA - 9,3%

Казахстанский тенге незначительно ослаб по итогам торгов в среду. Курс доллара США на KASE вырос на 11 тиын до 331,61 тенге за доллар при объеме торгов, равном 148,1 млн долларов США. Курс по паре RUBKZT не изменился и сложился на отметке 5,686 тенге за рубль. На данный момент (11:00 AST) курс по паре USDKZT составляет 331,2 тенге за доллар, что на 41 тиын ниже закрытия предыдущих торгов.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

Понижательная динамика ставок на казахстанском денежном рынке продолжилась в среду. Средневзвешенная стоимость привлечения/размещения по операциям репо овернайт снизилась на 45 б.п. до 9,3% годовых, в то время как привлечение тенговой ликвидности под доллар США (своп) стоило участникам рынка в среднем 10,51% годовых (-0,33%).

Вчера НБРК разместил два выпуска нот в суммарном объеме 198,42 млрд тенге, удовлетворив спрос со стороны рынка на 100%: недельных нот было размещено на 69,88 млрд тенге под 9,251% годовых и месячных нот на 128,55 млрд тенге под 9,41% годовых. 

Диаграмма 2. Ставки на денежном рынке:

Источник: НБРК, KASE

Вчера капитализация рынка акций Казахстана снизилась на 40,5 млрд тенге до 16,88 трлн тенге.  Однако акции компаний, включённых в представительский список, по большей части подорожали: индекс KASE вырос на 0,35% до 2 082,56 пунктов. Бумаги Казахтелекома (+1,56%), РД КМГ (+0,86%), Народного Банка (+0,48%) и КазТрансОйл (+0,44%) подорожали, тогда как акции KAZ Minerals (-0,68%), KEGOC (-0,32%) и Кселл (-021%) завершили торговый день в красной зоне. 

Индекс доллара США практически не изменился по итогам вчерашних торгов (93,22 пунктов) на фоне осторожности инвесторов перед голосованием в Сенате по законопроекту по налоговой реформе. Давление на американскую валюту создавали новые испытания межконтинентальной ракеты Северной Кореей, которая в теории может долететь до любой точки США. Также председатель ФРС Дженнет Йеллен во время вчерашнего выступления озвучила обеспокоенность по поводу низкой инфляции и снижающейся продуктивности в стране. Тем временем доходность гособлигаций США продолжают расти, что оказывает поддержку доллару. Так, доходность десятилетних бумаг Казначейства США выросла на 7 б.п. до 2,37% годовых. Поддержку доллару также оказали статданные Министерства торговли, показавшие, что экономика США в третьем квартале текущего года выросла на 3,3% в годовом выражении, что превышает ожидания в 3,2%.

Диаграмма 3. Доходность 10-летних гособлигаций США:

Источник: StockCharts

Основные фондовые индексы США продемонстрировали смешанную динамику в среду: Nasdaq упал на 1,73%, S&P почти не изменился, а Dow умеренно вырос. Инвесторы переключили внимание на активы финансового сектора на фоне положительных статданных по экономке США. Снижению цен на акции технологических компаний также поспособствовала возросшая вероятность одобрения законопроекта по налоговой реформе. Крупные технологические компании и без того на низких эффективных налоговых ставках, так как пользуются лазейками в законодательстве. Любая реформа направлена на закрытие этих лазеек. Таким образом, крупные технологические компании от снижения налоговых ставок не получат пользы.

Курс биткоина в среду после достижения рекордной отметки в 11,4 тыс долларов к вечеру упал более чем на 2,0 тыс долларов, опустившись до отметки 9,3 тыс долларов, свидетельствуют данные биржи Coindesk. При этом по данным на 10:30 AST биткоин вновь торгуется на уровне 10,7 тыс долларов. По данным Coindesk, стоимость биткоина с начала года выросла более чем в десять раз. На этой неделе биткоин дважды обновил свои исторические максимумы, сначала взяв рубеж в 10 тыс долларов, а затем и в 11 тыс долларов.

Цены на нефть в преддверии заседания ОПЕК+ продемонстрировали понижательную динамику. Неопределенность на рынке создали данные Американского института нефти показавшие рост запасов нефти в США. По данным API, запасы нефти в США увеличились на 1,8 млн баррелей до 457,3 млн за неделю к 24 ноября, тогда как аналитики предсказывали снижение на 2,3 млн баррелей. Во время вчерашних торгов стоимость барреля нефти марки Brent снижалась до отметки 61,94 долларов США. Однако сообщение о том, что министры энергетики Россий и Саудовской Аравии достигли общего понимания относительно дальнейшей судьбы глобальной сделки ОПЕК+ поддержали нефтяные котировки. Brent завершил торговый день на отметке 62,63 долларов США за баррель (-1,54%). Министр энергетики РФ Новак сказал, что ожидает в четверг решения о продлении сделки после марта 2018 года. Рынок в целом, также ожидает продления пакта до конца 2018 года. 

На фоне текущей динамики цен на нефть пара USDRUB в среду показала незначительное ослабление, достигнув отметки 58,61 рублей за доллар (+0,40%). Минфин РФ на аукционе в среду в полном объеме разместил облигации федерального займа (ОФЗ) двух серий на 26,19 млрд рублей при совокупном спросе в 62,10 млрд рублей, говорится в сообщении Московской биржи. Тем временем выступая на форуме Финансового университета заместитель директора департамента денежно-кредитной политики Банка России Андрей Липин заявил, что инфляция в России практически достигла дна. Росстат в среду сообщил, что инфляция в РФ с 21 по 27 ноября вернулась к уровню в 0,1% после нулевой недели ранее, с начала года потребительские цены выросли на 2,1%.

События в Казахстане:

• НБРК: о прогнозе инфляции.
• РК и Беларусь расширят транзитно-транспортное взаимодействие.
• Бакытжан Сагинтаев: мы хотим, чтобы бизнес крепко стоял на ногах.
• Причиной снижения рейтинга Doing Business стало сокрытие плохих показателей чиновниками – Сагинтаев.
• Результаты опросов предприятий в разрезе отраслей III квартал 2017 года (НБРК).
• Кулибаев предложил субсидировать ипотеку.
• Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 29 ноября 9,3 млрд тенге, разместив МЕУКАМ-108 выпуска 11 (KZKDKY090113) с доходностью к погашению 8,89 % годовых.

Корпоративные события:

• Чистая прибыль ДБ Сбербанка России увеличилась на 42,8%.
• АО "BCC Invest" - дочерняя организация АО "Банк ЦентрКредит" сообщило о намерении увеличить количество объявленных простых акций на 5,0 млрд штук.
• «Казкоммерц Секьюритиз» запустил собственную торговую платформу QTrader.

Международные события:

• Трамп призвал Си Цзиньпина заставить КНДР прекратить провокации.
• Саудовскому принцу разрешили откупиться от правосудия.
• Всемирный банк спрогнозировал стоимость нефти в 2018 году.
• Спрос на недвижимость в Турции подскочил на 70% за год.
• Узбекистан реформирует систему управления хлопковой отраслью.
• США в Совбезе ООН пригрозили режиму КНДР «полным уничтожением».

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz