Тенге и рубль демонстрируют рост вслед за котировками нефти 

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Нацвалюта открыла текущую неделю ревальвационной динамикой к доллару США на фоне позитивных сигналов с рынка углеводородов. По итогам биржевых торгов понедельника курс по паре USDKZT снизился до отметки 402,71 тенге за доллар (-0,89 тенге). При этом отмечалось некоторое снижение торговой активности – совокупный объём торгов составил 69,0 млн долларов (-1,4 млн). Потенциал для дальнейшего умеренного укрепления сохраняется при стабильности внешних и внутренних условий.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

На фоне укрепления нацвалюты и сохраняющегося структурного профицита ликвидности ставки казахстанского денежного рынка показали понижательную динамику. Так, доходность сделок по свопам уменьшилась до 9,15% годовых (-47 б.п.), в то время как доходность по операциям репо составила 9,14% годовых (-63 б.п.). В понедельник НБРК разместил довольно большой объём месячных нот на сумму 234,5 млрд тенге против 201,2 млрд тенге на прошлой неделе. При этом доходность 28-дневных нот не изменилась и по-прежнему составляет 9,40% годовых. Отмечаем, совокупный объём нот в обращении удерживается у отметки 3,2 трлн тенге.

Диаграмма 2. Открытая позиция по операциям НБРК:

Источник: НБРК

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Казахстанский фондовый рынок открыл текущую неделю нейтральной динамикой. По итогам дня индекс KASE закрылся на уровне 2 337,7 пунктов (-0,03%). При этом хуже рынка завершили торги акции Казахтелекома (-1,3%) и Казатомпрома (-0,9%), тогда как в зеленой зоне оказались Kcell (+0,6%). Народного Банка (+0,6%) и KAZ Minerals (+0,6%). Из предстоящих событий на фондовом рынке отметим, что 26 июня на KASE состоятся специализированные торги по размещению 3,0 млн облигаций КазАгроФинанса.

МИРОВОЙ РЫНОК

Несмотря на сохраняющиеся риски второй волны заражения Covid-19, мировые фондовые рынки продолжили умеренную восходящую динамику после мартовского рекордного падения. В частности, ключевые американские биржи по итогам понедельника прибавили 0,6-1,1%. При этом индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq побил в понедельник очередной рекорд, достигнув отметки 10 056,5 пунктов (+1,1%). Рост индекса в том числе поддержали и котировки акций Apple, которые на закрытии поднялись на 2,6%. Инвесторы позитивно отреагировали на презентацию технологическим гигантом обновленной операционной системой iOS 14, а также обновления для планшетов iPad, наушников AirPods и умных часов Apple Watch.

Между тем противоречивые заявления чиновников Белого дома по торговому соглашению с Китаем немного насторожили рынок. Так, советник президента США по торговле Питер Наварро заявил, что Дональд Трамп решил расторгнуть торговую сделку с Китаем. Однако, немного позже президент США Дональд Трамп опроверг эти сообщения, а затем и сам советник по торговле. На фоне сохраняющейся неопределённости по второй волне пандемии Covid-19 и неоднозначных заявлениях Белого дома в понедельник некоторые защитные активы продемонстрировали рост вместе с рисковыми. В частности, котировки золота прибавили 0,27% до отметки 1 767 долларов за унцию.

НЕФТЬ

Цены на нефть Brent с поставкой в августе в понедельник выросли на 1,82% до отметки 43,0 долларов за баррель. Помимо надежд на скорое восстановление спроса ввиду снятия ограничительных мер, поддержку котировкам оказывает продолжающееся падение нефтяных буровых установок в США, а также оптимизм вокруг сокращения добычи сырья ОПЕК+. Отметим, что число буровых установок снизилось на три единицы до 189, самого низкого количества с июня 2009 года. Между тем, по сообщениям СМИ, все страны ОПЕК+, не исполнившие в мае свои обязательства по сокращению нефтедобычи, представили графики компенсаций своих "недосдач" в течение последующих месяцев.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На фоне роста котировок нефти по итогам вчерашних торгов на Московской бирже курс USDRUB снизился на 0,5% до 69,1 рублей за доллар. На стороне рубля также выступают локальные продажи валюты ЦБР в рамках бюджетного правила, в то время как экспортеры наращивают предложение валюты для уплаты налоговых и дивидендных выплат. Между тем Минфин РФ проведет сегодня два аукциона по размещению гособлигаций. Рынку будут предложены ОФЗ с датой погашения в 2027 и 2035 годах. Вчера на рынке рублевого госдолга отмечалось снижение спроса после позитивной пятничной динамики. Доходность 10-летних гособлигаций выросла на 7 б.п. до 5,65% годовых.

События в Казахстане:                    

• 85% экономического роста в Казахстане обеспечено развитием несырьевых отраслей - Аскар Мамин.
• Нацбанк объяснил, почему не может понизить базовую ставку.
• Трудоустройство жителей Туркестанской области обойдется почти в 100 млрд тенге.
• Какие депозиты самые популярные у казахстанцев.
• В Минфине Казахстана ответили на обвинения Кыргызстана.
• Предприниматели смогут обжаловать решения госорганов.
• Размеры пособий для многодетных семей изменятся в Казахстане
• Нацбанк исключает годовые ноты, для «перетока» банковской ликвидности в ценные бумаги Минфина.

Корпоративные события:  

• АО "ForteBank" сообщило о подтверждении агентством Standard & Poor's рейтинговых оценок банка, прогноз "Стабильный".
• «Казахтелеком» против миноритария: почему суд дважды принял сторону компании.

Международные события:

• Трамп готов встретиться с Мадуро для переговоров о его уходе.
• Второй волны коронавируса в США нет – Кудлоу.
• Глава Банка Англии предложил пересмотреть сроки сворачивания QE.
• Масштабная скупка облигаций ЕЦБ не должна стать "безграничной" -- член руководства.
• Переговоры по разоружению между РФ и США не дали результатов.
• Трамп остановил выдачу рабочих виз в США.