Центробанк разместил рекордный объем годовых нот

19.10.2017

716 просмотров

Сегодняшние торги на KASE по паре USDKZT открылись на отметке 333,7 тенге за доллар

По итогам вчерашних торгов на KASE курс национальной валюты практически не изменился. По паре USDKZT средневзвешенный курс по итогам вчерашних двух сессий составил 333,57 тенге за доллар (+4 тиын) при объеме торгов, равном 160,9 млн долларов США. Тем временем курс национальной валюты к российскому рублю составил 5,83 тенге за рубль (+1 тиын), при объёме торгов – 45,0 млн рублей.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

Ставки казахстанского денежного рынка вновь консолидировались вблизи нижней границы базовой ставки НБРК: ставки по операциям репо овернайт остались на уровне 9,25% годовых, в то время как доходность операций валютного свопа скорректировалась на 33 базисных пунктов до 9,22% годовых.

Казахстанский фондовый индекс KASE снизился на 0,43% до 2 047,11 пунктов. Позитивную динамику продемонстрировали только бумаги Halyk Bank (+1,15%) и KEGOC (+0,28%). Тем временем акции БЦК подешевели на 2,47%, KAZ Minerals PLC на 1,63%, Кселл – 1,08% и КазТрансОйл на 0,68%. Стоимость бумаг Казахтелекома и РД КМГ не изменилась.

Между тем НБ РК вчера разместил достаточно большой объем нот на общую сумму 487,71 млрд тенге: недельных нот на 70,0 млрд тенге под 9,251% годовых (спрос: 218,11 млрд тенге), месячных нот на 167,71 млрд тенге под 9,315% годовых (спрос: 183,75 млрд тенге) и годовых нот на 250,0 млрд тенге под 8,72% годовых (спрос: 250,0 млрд тенге). Стоит отметить, что доходность годовых нот при предыдущем размещении (13.10.2017) составила 8,89%. Снижение доходности при удовлетворении спроса в полном объеме сигнализирует о избыточной ликвидности на рынке также, как и общий спрос на бумаги регулятора в 651,86 млрд тенге. Также интересно, что объем размещения годовых нот составил 250 млрд тенге, что является рекордом по данным бумагам. Хотим отметить, что мы ожидаем увеличения ликвидности системы в ближайшее время в связи с реализацией программы НБ РК по повышению устойчивости финсектора.

Диаграмма 2. Аукционы по размещению недельных нот НБРК:

Источник: НБРК, KASE

За вчерашний день индекс доллара США снизился на 0,1% до 93,3 пунктов, чему поспособствовала слабая статистика по темпам строительства жилья. По данным Министерства торговли США темпы закладки новых домов снизились на 4,7% в сентябре до сезонного скорректированного годового показателя в 1,127 млн единиц. Между тем, обзор ФРС «Бежевая книга» указал, что экономическая активность в сентябре и октябре продолжала расти умеренными темпами. Фондовый индексы США выросли: Dow Jones прибавил 0,7%, обновив исторический максимум и достиг отметки в 23 157,6 пунктов, S&P 500 вырос на 0,1% до 2561,26 пунктов, Nasdaq – 6 624,22 пунктов (+0,01%). Доходность 2-летних гособлигаций США достигла в среду рекордного за почти девять лет значения, 1,57% годовых, а доходность 10-летних госбумаг выросла на 4 б.п. до уровня 2,34% годовых.

Диаграмма 3. Доходность 2-летних гособлигаций США:

Источник: StockCharts

Нефтяные котировки завершили очередной торговый день в зеленной зоне. По итогам вчерашних торгов баррель нефти марки Brent подорожал на 0,47% до 58,15 долларов США. Помимо продолжающегося обострения напряжённости на Ближнем Востоке, данные о снижении запасов нефти в США также создали понижательное давление на нефтяные котировки. По данным EIA запасы нефти в США снизились на 5,73 млн баррелей до 456,49 млн за неделю к 13 октября при ожидании аналитиков о снижении на 4,2 млн баррелей. Между тем, прокачка нефти по трубопроводу Киркук-Джейхан в Ираке резко снизилась до 225 тыс баррелей в сутки при пропускной способности в 600 тыс баррелей в сутки.

По итогам вчерашних торгов на ММВБ российский рубль ослаб на 0,25% к доллару США до 57,44 рублей за доллар. Давление на рубль, как и на валюты аналоги, создавал рост доходности госбумаг США. Однако, налоговый период, дорожающая нефть и привлекательность российских государственных бумаг в условиях высокой доходности и низкой инфляции. Вчера Минфин РФ разместило ОФЗ на 30 млрд рублей, при этом суммарный спрос превысил предложение в 4,4 раза.

В Пекине продолжается 19-й съезд КПК, который продлится неделю. По нашей оценке, вероятность переизбрания Си Цзиньпина на второй срок на посту председателя КНР повышается, так как его идеология, представленная во вчерашней речи, понравилась многим политикам Китая высшего звена. Китайский лидер подчеркнул растущую роль Китая на мировой арене. По мнению Си Цзиньпина, китайская модель роста под управлением коммунистов процветает и дает другим развивающимся странам "новый выбор".

События в Казахстане:

Президент рассказал об улучшении инвестклимата в Казахстане.
По итогам трех кварталов текущего года дефицит консолидированного бюджета РК расширился до 3,36 трлн тенге.
Мажилис одобрил проект республиканского бюджета на 3 года.
Нацбанк: Заявления некоторых экспертов создали панику на рынке.
В программу повышения финустойчивости включены 4 банка.
Нацбанк: Операции физлиц по криптовалюте должны быть ограничены.
С начала года в Казахстане добыли нефти на 6,5 трлн тенге.
В Казахстане появятся 53 экоэлектростанции на 1 трлн тенге.

Корпоративные события:

Данияр Акишев прокомментировал ситуацию в Bank RBK.
АО "АТФБанк" привлекло на KASE 18 октября 100,0 млрд тенге.
S&P оставило рейтинги Qazaq Banki в списке на пересмотр с негативными ожиданиями.
АО "Delta Bank" сообщило об изменении в составе Совета директоров.
Казахтелеком может первым разместить свои акции - Самрук-Казына.
Компания NOSTRUM OIL & GAS PLC (Соединенное Королевство) предоставила обновленную информацию относительно прогресса строительства третьей установки подготовки газа.

Международные события:

"Новая эра": Си Цзиньпин обещает Китаю современный социализм.
Китай заявил об усилении национальной безопасности.
Мадрид предостерегает Каталонию накануне истечения ультиматума.
Глава МИ-5: угроз терактов в Британии становится больше.
Митингующие хотят дестабилизировать ситуацию на Украине, считает Гройсман.
Глава МИД Катара обвинил Эр-Рияд в попытках спровоцировать смену власти.

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz