Внешние условия для тенге достаточно позитивны и могут оказать поддержку национальной валюте по ходу сегодняшних торгов

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Нацвалюта оказалась под давлением походу вчерашних торгов на KASE. Так, курс USDKZT вырос на 89 тиынов, до 412,55 тенге за доллар при объёме торгов, равном 97,6 млн долларов (+8,1 млн). Между тем курс RUBKZT также незначительно вырос – плюс один тиын, до 5,83 тенге за рубль.

Тем временем сегодняшние внешние условия для тенге достаточно позитивны – нефть и рубль подорожали, а доллар дешевеет. Отмеченные обстоятельства, вероятно, окажут поддержку национальной валюте по ходу сегодняшних торгов. К данному моменту (10:20 ALA) пара USDKZT торгуется на уровне 412,35 тенге за доллар, что на 20 тиынов ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии. 

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Условия на денежном рынке страны за вчерашний день не изменились, ММ Index остался на уровне 7,68% годовых. Доходность операций репо «овернайт» выросла на 1 б.п. до 7,76% годовых, тогда как однодневные сделки своп заключались при доходности 7,41% годовых, как и днем ранее. Совокупный объем торгов однодневными инструментами денежного рынка составил 305,2 млрд тенге против 329,4 млрд тенге днем ранее.  

Между тем спрос со стороны рынка на недельные депозиты в Нацбанке снижается, но остается повышенным. Вчерашний спрос составил 205,0 млрд тенге и был удовлетворен в полном объеме. Средневзвешенная доходность размещенных вчера в НБРК депозитов составила 9,40% годовых. Открытая позиция по операциям НБРК остается вблизи 4,4 трлн тенге чистой задолженности НБРК перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

На фондовом рынке произошла незначительная коррекция: индекс KASE по итогам торгов вторника снизился на 0,25% до 2 400,36 пунктов. Индекс просел на фоне снижения стоимости долевых бумаг KAZ Minerals PLC (-0,97%), АО «Банк ЦентрКредит» (-0,74%) и АО «КазТрансОйл» (-0,43%).  

МИРОВОЙ РЫНОК

Доллар США под давлением на фоне роста инфляции и новостей об удачных испытаниях вакцины от коронавируса. Вчерашние данные от Министерства труда США показали, что потребительские цены в США в июне выросли на 0,6% в месячном исчислении – максимальный рост с 2013 года и первый рост за последние 4 месяца. Отмеченные данные ослабили опасения по поводу дефляционного давления при экономическом спаде. Тем не менее, даже после последнего роста инфляция в годовом выражении остается на уровне ниже 1%. Дальнейшему повышению аппетита инвесторов к риску поспособствовала новость об удачных испытаниях вакцины от Covid-19. Так, исследователи Moderna Inc вчера сообщили, что их экспериментальная вакцина спровоцировала иммунные ответы у всех 45 здоровых добровольцев. Индекс доллара США вчера снизился на 0,32% до 96,15 пунктов. Также снижение индекса доллара происходило на фоне укрепления евро. За вчерашний день курс EURUSD вырос на 0,49% до 1,14 доллара за евро. Поддержку общеевропейской валюте оказывают надежды на то, что ЕС удастся договориться о новых мерах по поддержке экономики на саммите в конце этой недели.   

В то же время в соответствии с настроениями на рынке фоновый рынок США вырос, а спрос на трежерис снизился. Доходность 10-летних гособлигаций США вчера выросла на 1 б.п. до 0,63% годовых. Тем временем индустриальный индекс Dow Jones вырос на 2,13%, более широкий индекс S&P прибавил 1,34%, а высокотехнологичный Nasdaq поднялся на 0,82%.     

НЕФТЬ

Нефтяные котировки также продемонстрировали рост на фоне слабости валюты США. Так, стоимость фьючерса на нефть Brent вчера увеличилась на 0,42%, а к данному моменту растет еще на 0,42% и находится на уровне 43,08 долларов США за баррель. Также росту котировок способствуют данные API, показавшие недельное снижение коммерческих запасов нефти в США на 8,32 млн баррелей.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На фоне роста цен на нефть, предстоящего старта налогового периода и некоторого увеличения спроса на риск российский рубль во вторник продемонстрировал позитивную динамику. По итогам вчерашних торгов на Московской бирже курс USDRUB снизился на 0,17% до 70,87 рублей за доллар. Отметим, что после сигналов ЦБРФ о дальнейшем снижении ставки спрос на рублёвые активы остается повышенным. Так, например, Минфин России с 16 июля начнет продажу облигаций федерального займа для физических лиц (ОФЗ-н) нового выпуска объемом 15 млрд рублей. Ставка первого полугодового купона установлена в размере 4,1% годовых, второго – 4,4% годовых, третьего – 4,7% годовых, четвертого – 5% годовых, пятого – 5,3% годовых, шестого – 5,73% годовых. При этом сегодня, ведомство на регулярных аукционах ОФЗ предложит ценные бумаги двух выпусков совокупным объемом 100 млрд рублей, говорится в сообщении министерства.

События в Казахстане:                    

• Как правительство будет решать экономические проблемы в Казахстане.
• Кому и как будут выплачивать 42 500 тенге в июле.
• Курс USDKZT к началу следующего месяца ожидается на уровне 409,65 тенге за доллар.
• Валентин Морозов: Покажите бизнес, который закончит этот год лучше 2019-го — лично инвестирую в это чудо.
• Бежевая книга: В Казахстане появится новый инструмент оценки экономики.

Корпоративные события:  

• KASE провела онлайн пресс-конференцию по итогам первого полугодия 2020 года.
• Правление KASE утвердило Методику расчета доходности облигаций и сумм сделок с облигациями в новой редакции.
• За январь–июнь 2020 года объем торгов на KASE снизился на 1,3 % до 61,5 трлн тенге ($ 152,5 млрд).
• В июне количество счетов физических лиц, задействованных в сделках с акциями на KASE, выросло на 38,1%.
• Freedom Holding Corp. сообщил о финансовых результатах за 2020 фискальный год, завершившийся 31 марта 2020 года.
• АО "Оптово-розничное предприятие торговли" привлекло на KASE 14 июля 322,0 млн тенге, разместив облигации KZ2C00004539 (ORPTb1) с доходностью к погашению 10,4993% годовых.

Международные события:

• Администрация Трампа готовится выйти из соглашения об аудите с Китаем -- чиновник.
• ОПЕК чуть понизил прогноз падения спроса на нефть в 20г до 90,72 млн барр/сут.
• Антикризисная помощь от ФРС на $3 трлн раздувает пузыри на рынках.
• Банки еврозоны могут ужесточить кредитные стандарты в 3 кв -- ЕЦБ.
• Китайский импорт неожиданно вырос в июне впервые с начала пандемии.
• Британия полностью откажется от оборудования Huawei в сети 5G к 2027г.
• Прибыль Citigroup упала на 73% из-за роста резервов на потери по кредитам.