В Пекине пообещали принять ответные меры, если инициатива Сената превратится в закон

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Нацвалюта на биржевых торгах вторника демонстрировала нейтральную динамику изменения к доллару, игнорируя снижение котировок нефти. По итогам валютных торгов курс по паре USDKZT на KASE не изменился и составил 387,17 тенге за доллар при среднем объёме торгов в 111,6 млн долларов (+17,7 млн). На стоимости нацвалюты, вероятно, сказывается налоговый период, что и объясняет постепенное увеличение объёмов торгов (в два раза за последние две сессии). Тем не менее, в случае дальнейшего ухудшения ситуации на мировых площадках, коррекции цен на нефть и ослабления рубля соответствующая переоценка затронет и нацвалюту.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:20 ALA) торгуется на уровне 387,50 тенге за доллар, что на 33 тиынов выше средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Вместе с тем волатильности индикативных ставок денежного рынка не отмечается (TONIA – 8,33%, SWAP – 8,25%) несмотря на выплату налогов, что по большей части обусловлено сохраняющимся структурным профицитом ликвидности в системе. При этом хотим отметить, что на фоне активного инвестирования в ноты и депозитные операции суммарный объём изъятия ликвидности (открытая позиция НБРК) приближается к максимуму последних семи месяцев – 4,2 трлн тенге, из которого около 80% приходится на ноты НБРК.

Диаграмма 1. Открытая позиция по операциям НБРК:

Источник: НБРК

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Биржевые торги акциями во вторник не показывали выразительной динамики – значение индекса KASE по итогам торгов незначительно снизилось до 2 312 пунктов (-0,30%) при объёме торгов – 865,8 млн тенге (-2,5%). В структуре индекса рост долевых инструментов Kcell (+1,7%) и БЦК (+1,5%) был компенсирован снижением акций Казахтелекома (-2,9%) и KAZ Minerals (-1,6%). Отметим, последние 10 сессий подряд сохраняются высокие объёмы торгов акциями сотового оператора Kcell (в среду 93% всего объёма торгов). Вероятно, происходит перераспределение структуры держателей акций.

Диаграмма 2. Акции Kcell:

Источник: KASE

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США во вторник продемонстрировали разностороннюю динамику на торговой неопределённости и слабой статистики. Игроки рынка продолжают пристально следить за развитием торговых отношений США и Китая после сообщений о пессимистичном настрое китайских чиновников. Между тем Сенат США во вторник единогласно одобрил законопроект, направленный на защиту гражданских прав в Гонконге, где уже в течение нескольких месяцев местные власти при поддержке Пекина пытаются остановить протестное движение. Официальные власти автономного города, а также власти КНР уже выразили своё разочарование последними мерами американских законодателей, при это Пекин пообещал дать «неспецифичный» ответ, если инициатива Сената превратится в закон. В свою очередь вице-президент США Майк Пенс заявил, что сторонам будет «весьма сложно» подписать торговое соглашение, если демонстрации в Гонконге подвергнутся силовому подавлению.

Инвесторы также отыгрывают статистику из США, оказавшуюся слабее прогнозов. Количество новых домов в стране в октябре увеличилось на 3,8% и составило 1,31 млн единиц вместо ожидавшихся 1,32 млн.

НЕФТЯНОЙ РЫНОК

Котировки нефти Brent во вторник снизились до отметки 60,75 долларов за баррель (-2,71%), впервые с конца октября. Помимо неопределенности развития торгового конфликта давление на котировки оказывали данные API о резком росте запасов сырья в США (+6,0 млн баррелей против ожиданий увеличения на 1,5 млн). Кроме того, трейдеры обратили внимание на то, что объем добычи нефти в Норвегии, крупнейшей нефтегазодобывающей стране в Европе, составил в октябре 1,5 млн баррелей в день, что на 4,5% выше прогноза.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Курс российской валюты оставался стабильным во вторник, несмотря на негативный внешний фон. По итогам дня курс по паре USDRUB сохранился на уровне 63,82 рублей за доллар. Поддержку рублю оказывает возрастающий спрос на рублевые активы со стороны экспортеров, готовящихся к пику налогового периода ноября в конце этой и начале следующей недели. Так, к 25 ноября ожидается перечисление с бюджет РФ НДПИ в объёме 450 млрд рублей, НДС на 192 млрд рублей и акцизов на 116 млрд рублей.

События в Казахстане:

• Айдын Рахимбаев: Наша цель – изменение модели поведения общества с потребительской на предпринимательскую.
• Умут Шаяхметову спросили, должно ли государство помогать банкам.
• В декабре будет запущен единый портал поддержки экспортеров.
• В Казахстане продолжают сокращать работников. Какие отрасли попали под удар.
• Чем казахстанский рынок интересен американскому бизнесу.
• Более 20% казахстанцев готовы не использовать наличные.

Корпоративные события:

• В Halyk Bank не боятся доначисления провизий по итогам AQR.
• АО «Ситибанк Казахстан» начинает предоставлять кастодиальные услуги депозитарию AIX.
• Алмас Чукин вошёл в совет директоров Альфа-Банка.
• Владислав Ли стал крупным участником Standard Life.
• Компания NOSTRUM OIL & GAS PLC сообщила финансовые результаты за девять месяцев, закончившихся 30 сентября 2019 года.

Международные события:

• Трамп пригрозил Китаю новым повышением импортных пошлин.
• Россия вряд ли согласится усилить сокращение добычи нефти на встрече ОПЕК+ в декабре – источники.
• Палата представителей США выясняет, солгал ли Трамп Мюллеру в рамках поиска "русского следа".
• Китай увеличит кредитную поддержку экономики – председатель ЦБ.
• Глава ФРБ Кливленда: денежно-кредитная политика США "в хорошем положении".
• Президент Украины хочет в Париже договориться о сроках освобождения Донбасса.
• США поддержали Израиль в вопросе поселений на Западном берегу, осложнив мирный процесс.
• Alibaba закроет книгу заявок на SPO в Гонконге раньше срока.
• Дума во втором чтении приняла "закон против Apple". Почему его так называют?