Тем временем Конгресс США одобрил дополнительный пакет мер по поддержке экономики на 484 млрд долларов

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Национальная валюта укрепилась по итогам вчерашних торгов на KASE на фоне роста нефтяных котировок. Курс USDKZT снизился на 3,58 тенге, до 432,24 тенге за доллар. Объем торгов долларами с расчетами «завтра» составил 92,2 млн долларов, увеличившись на 66,9 млн долларов в сравнении с торгами среды. В то же время тенге ослаб в паре с российским рублем на шесть тиынов, до 5,71 тенге за доллар, но в паре с китайским юанем укрепился на 59 тиынов, до 60,93 тенге за июнь.  

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:33 ALA) торгуется на уровне 431,0 тенге за доллар, что на 1,24 тенге ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка в четверг продемонстрировали минимальное изменение, а ММ Index вырос на 6 б.п. до 11,01%. Доходность операций репо «овернайт» выросла до 10,92% годовых (+6 б.п.), тогда как однодневные сделки своп подешевели на 20 б.п. до 12,10% годовых. Совокупный объём торгов однодневными инструментами денежного рынка составил 285,3 млрд тенге в сравнении с 295,3 млрд тенге днём ранее.

В то же время отмечалось увеличение интереса к депозитам в НБРК. Так, в четверг Нацбанк привлёк 176,5 млрд тенге на недельные депозиты при средневзвешенной доходности в 10,99% годовых. Спрос же составил 186,5 млрд тенге. Отметим, среднедневной объем размещения на недельные депозиты в НБРК в текущем году не превышает и 100 млрд тенге. Тем временем открытая позиция по операциям НБРК снизилась и находится вблизи уровня 3,8 трлн тенге нетто-задолженности перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

В четверг индекс KASE продемонстрировал восходящую динамику, закрывшись на уровне 2 255,83 пунктов (+0,83%). В составе индекса подешевели лишь акции НАК «Казатомпром» (-2,39%) и АО «Банк ЦентрКредит» (-0,16%). Тем временем ощутимый рост стоимости наблюдался у долевых бумаг АО «Народный банк Казахстана» (+3,25%), АО «Кселл» (+1,63%) и KAZ Minerals PLC (+1,63%).

МИРОВОЙ РЫНОК

Меры по дистанцированию населения продолжают иметь катастрофический эффект на крупнейшую экономику мира. Так, за пособием по безработице в США за неделю до 18 апреля обратилось 4,42 млн человек. Таким образом за последние пять недель без работы в США остались около 26 млн человек, что составляет около 16% рабочей силы страны. На фоне столь значительных потерь неудивительно резкое снижение деловой активности в секторе услуг. Так, индекс менеджеров по закупкам в секторе услуг США в апреле снизился с 39,8 до 27,0 пунктов.  Тем временем улучшению настроений поспособствовало одобрение Конгрессом США дополнительного пакета мер по поддержке экономики на 484 млрд долларов. Согласно законопроекту, около 320 млрд долларов будет направлено на финансирование программы кредитования малого бизнеса – Paycheck Protection Program (PPP), 75 млрд долларов выделят больницам и 25 млрд долларов пойдут на расширение программы тестирования на коронавирус. Индекс доллара США демонстрирует минимальные изменение и остается вблизи уровня 100,5 пунктов, тогда как доходность 10-летних трежерис опустилась ниже уровня 0,6% годовых.

Давление на экономику ЕС также усиливается на фоне пандемии коронавируса. Сводный индекс менеджеров закупок (PMI) 19 стран еврозоны в апреле 2020 года снизился до 13,5 пунктов по сравнению с 29,7 пунктами месяцем ранее. Между тем глава Еврокомиссии Урсула фон дер Ляейн заявила о том, что что многие страны ЕС ещё не прошли пик пандемии коронавируса. Тем не менее ЕС уже обсуждает меры поддержки экономики после завершения пандемии. Так, вчера состоялся саммит ЕС, где была одобрена программа посткризисной поддержки экономики на 540 млрд евро. Однако Единый фонд восстановления экономики ЕС участники саммита согласовали только в общих чертах и пока неясно в каких пропорциях страны будут участвовать в этом проекте. Курс EURUSD вчера снизился на 0,42% до 1,08 доллара за евро. Тем временем центробанки также продолжают вносить свой вклад в борьбу с экономическими последствиями пандемии. Так, вчера появилось сообщение о том, что Банк Японии изучает вопрос неограниченной покупки облигаций и решение может быть принято уже на заседании 27 апреля. Отметим, что апрельское заседание Банка Японии продлится лишь один день, а не два как обычно, для снижения риска заражения коронавирусом на переговорах за закрытыми дверями. Курс USDJPY вчера снизился на 0,14% до 107,60 иен за доллар.     

НЕФТЬ

Нефтяные котировки продолжают восстанавливаться на фоне предстоящего сокращения уровня предложения на рынке. Стоимость эталонной нефти Brent вчера выросла на 4,71%, а к данному моменту растет еще 5,2% и находится на уровне 22,44 долларов США за баррель. Также поддержку котировкам оказало то, что государственное информационное агентство Кувейта KUNA заявило в четверг, что страна начнет сокращать поставки на международные рынки, не дожидаясь официального начала сделки ОПЕК+ (01 мая).

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На фоне дорожающей нефти российский рубль демонстрирует значимый рост вторую сессию подряд. По итогам вчерашних торгов на Московской бирже курс USDRUB снизился на 1,49% до 74,8 рублей за доллар. Общий рост аппетита к риску на мировых торговых площадках также поддерживает курс российской валюты. Между тем в фокусе внимания российского рынка сегодняшнее заседание Совета директоров Банка России по денежно-кредитной политике. Большинство аналитиков ждет снижения ключевой ставки ЦБРФ сразу на 50 базисных пунктов, некоторые экономисты прогнозируют более скромный шаг - всего в 25 б.п. Напомним, председатель Банка России Эльвира Набиуллина в прошлую пятницу сообщила, что Совет директоров может предметно рассмотреть вопрос о снижении ключевой ставки уже на ближайшем заседании. В настоящий момент, базовая ставка составляет 6,0%.

События в Казахстане:                    

• Токаев рассказал, о чем будет говорить в своем обращении к казахстанцам.
• Высокий суд Англии вынес решение в пользу казахстанской стороны в деле против Стати.
• Обзор инфляции, апрель 2020 г.
• Миннацэкономики о ситуации с МСБ: не банкротство, а временное приостановление.
• Об удаленной идентификации личности для получения банковских услуг.
• 24 апреля на KASE состоятся специализированные торги по размещению 5 000 000 облигаций KZSJ00000077 (SHK022_007) местного исполнительного органа города Шымкента.

Корпоративные события:  

• В Halyk Bank рассказали о поддержке предпринимателей в условиях ЧП.
• АО "Аграрная кредитная корпорация" привлекло на KASE 23 апреля 5,6 млрд тенге, разместив облигации KZ2C00006161 (AGKKb12) с доходностью к погашению 11,75% годовых.
• Предоставлена выписка из системы реестров акционеров АО "Кселл" по состоянию на 01 апреля 2020 года.
• АО "Батыс транзит" намерено выплатить дивиденды по простым акциям за 2019 год.

Международные события:

• Лагард предупредила, что ВВП еврозоны может упасть на 15% из-за коронавируса -- источник.
• ПРОГНОЗ-Экономика США могла за месяц потерять все созданные с 2010г рабочие места.
• ЕЦБ будет принимать "мусорные" облигации в качестве залога под кредиты, чтобы помочь банкам.
• Нацбанк Украины снизил ставку до 8%, сильнее ожиданий.
• Роснефть близка к закрытию трейдинговой "дочки", пострадавшей от санкций США -- FT.
• Узбекистан займет у банков развития $1,6 млрд на поддержку экономики.