Тем временем на внешних рынках преобладают позитивные настроения на фоне повышения деловой активности крупнейших экономик мира

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Признаки восстановления деловой активности крупнейших экономик мира и рост нефтяных котировок (во время торгов на KASE) оказали поддержку тенге на вчерашних торгах. Средневзвешенный курс USDKZT по итогам торгов снизился на 1,43 тенге, до 401,28 тенге за доллар. При этом объем торгов продолжил уменьшаться и составил 52,7 млн долларов, что в два раза ниже среднедневного объема торгов в текущем году. В то же время тенге незначительно ослаб в паре с российским рублем – курс RUBKZT вырос на два тиына, до 5,82 тенге за рубль.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:55 ALA) торгуется на уровне 401,60 тенге за доллар, что на 32 тиына выше средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.    

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка заметно снизились во вторник, а ММ Index опустился на 89 б.п. до 8,24% годовых. Доходность репо «овернайт» уменьшилась на 91 б.п. до 9,01% годовых, тогда как однодневные операции своп подешевели на 51 б.п. до 8,63% годовых. Совокупный объем торгов однодневными инструментами денежного рынка составил 342,6 млрд тенге, увеличившись на 75,2 млрд тенге в сравнении с торгами предыдущего дня.  

Между тем спрос со стороны рынка на недельные депозиты в Нацбанке составил 229,0 млрд тенге, который был удовлетворён в полном объеме. Средневзвешенная доходность размещенных в НБРК депозитов составила 9,40% годовых.  Сальдо по операциям предоставления/изъятия ликвидности немного снизилось и находится вблизи 4,0 трлн тенге чистой задолженности НБРК перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Во вторник индекс KASE продемонстрировал позитивную динамику, поднявшись на 1,13% до 2 364,23 пунктов. Локомотивом роста выступили акции АО «Народный банк Казахстана», подорожав на 7,05%. Также выросли в цене долевые бумаги АО «Казахтелеком» (+0,97%), НАК «Казатомпром» (+0,89%) и АО «КазТрансОйл» (+0,37%). В то же время снижение стоимости акций KAZ Minerals PLC (-1,09%) и АО «Кселл» (-0,98%) ограничило рост индекса.  

МИРОВОЙ РЫНОК

На внешних рынках преобладают позитивные настроения на фоне положительных статданных по экономике еврозоны, Британии и США. В частности, инвесторов порадовало улучшение деловой активности крупнейших экономик мира, что повысило их интерес к более рисковым активам. Так, сводный индикатор деловой активности еврозоны поднялся до 47,5, с 31,9 пункта в мае. Сводный PMI Британии вырос до 47,6 пунктов (май: 30,0), тогда как в США данный показатель увеличился до 46,8 пунктов (май: 37,0). В то же время улучшению настроений поспособствовала новость о том, что продажи новых домов в США в мае выросли на 16,6% в месячном исчислении. Рост аппетита инвесторов к риску на фоне возросших надежд на скорое восстановление мировой экономики создали давление на доллар. Так, индекс доллара США вчера снизился на 0,42% до 96,64 пунктов. В то же время поддержку получил фондовый рынок США. Так, индустриальный индекс Dow Jones вчера вырос на 0,50%, более широкий индекс S&P поднялся на 0,43%, а высокотехнологичный Nasdaq прибавил 0,78%. В то же время золото дорожает несмотря на то, что оно является «защитным» активом. Вчера спотовая цена золота выросла на 0,69% до 1 769,0 долларов США за унцию, что является восьмилетним максимумом. Подорожанию золота способствует слабый доллар и ожидания увеличения мер поддержки экономики. Отметим, что вчера министр финансов США Стивен Мнучин заявил, что новый пакет мер по поддержке экономики может быть принят уже в июле и будет направлен на увеличение рабочих мест. В то же время инвесторы продолжают пристально следить за торговыми отношениями между США и Китаем. Напомним, что ранее глава Национального совета по торговле при Белом доме Питера Наварро заявил, что президент США Дональд Трамп намерен прекратить действие соглашения с КНР.

Диаграмма 2. Спотовая цена на золото:

Источник: investing.com

НЕФТЯНОЙ РЫНОК

Несмотря на повышение спроса на риск и улучшения перспектив роста мировой экономики нефтяные котировки оказались под давлением. За вчерашний день баррель эталонной нефти Brent подешевел на 1,04% до 42,64 долларов. Давление на котировки создал рост запасов нефти в США. Так, запасы нефти в США по данным API за неделю увеличились на 1,7 млн баррелей, тогда как ожидался рост на 300 тыс. баррелей.  Также следует отметить, что Китай вероятно замедлит импорт нефти в третьем квартале после рекордных закупок в последние месяцы, поскольку повышение цен на нефть негативно сказывается на спросе и сохраняются опасения по поводу второй волны пандемии.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

В преддверии нерабочего дня (в честь 75-й годовщины победы в Великой Отечественной войне и парада 24 июня 1945 года) российский рубль продолжил рост против доллара США на фоне благоприятных внешних и внутренних условий. По итогам вчерашних торгов на Московской бирже курс USDRUB снизился на 0,34% до 68,9 рублей за доллар, что является двухнедельным минимумом. Укреплению рубля в том числе способствовал спрос на рублевую ликвидность со стороны компаний-экспортеров при подготовке к выплатам основных налогов июня и спрос на ОФЗ. Так, Минфин России на безлимитном аукционе во вторник разместил облигации федерального займа (ОФЗ) серии 26232 с погашением в октябре 2027 года на 29,538 млрд рублей при спросе в 41,894 млрд рублей. Кроме того, Минфин РФ разместил ОФЗ серии 26233 с погашением в июле 2035 года на общую сумму 9,5 млрд рублей при спросе 14,0 млн рублей по номиналу. Между тем зампред ЦБРФ Алексей Заботкин во вторник сообщил, что Банк России может продолжить смягчение денежно-кредитной политики с учетом поступающих экономических данных.

События в Казахстане:                    

• Правительство и «Атамекен» запустили оперативный штаб по поддержке бизнеса.
• Абылкасымова: МСБ может обратиться за новой отсрочкой по кредитам.
• Казахстан принял постановление о сокращении добычи нефти во 2 полугодии 20г.

Корпоративные события: 

• Евразийский банк опроверг слухи о своей продаже.
• Агентство Республики Казахстан по регулированию и развитию финансового рынка зарегистрировало выпуск облигаций KZ2C00006849 АО "Аграрная кредитная корпорация".
• 23 июля состоится внеочередное общее собрание акционеров АО "Народный сберегательный банк Казахстана" посредством заочного голосования.
• Фридом Финанс запускает новый продукт для инвесторов.
• 25 июня на KASE состоятся специализированные торги по размещению 200,0 млн облигаций KZ2C00006807 (BTDVb4) АО "Байтерек девелопмент".
• 26 июня на KASE состоятся специализированные торги по размещению 2,0 млн облигаций KZ2C00006476 (BASPb7) АО "Казахстанский фонд устойчивости".

Международные события:

• ЕС в ближайшие полтора года сосредоточится на восстановлении после пандемии -- Германия.
• Путин предложил поднять ставку НДФЛ для россиян с высокими зарплатами.
• Бюджет не мешает Центробанку проводить мягкую денежно-кредитную политику -- Набиуллина.
• ЕБРР предоставит грузинскому TBC банку кредит на $100 млн.
• Зампред ЦБР Заботкин видит потенциал для дальнейшего смягчения ДКП.
• ВТО менее пессимистична относительно спада торговли в 2020г.
• Мрачный экономический прогноз ФРС "в целом правилен" -- экономисты.
• Virgin Galactic разработает программу частных полетов на МКС с NASA.