Повышение процентных ставок в США на заседании 22 марта может составить 50 б.п. вместо ожидавшихся 25 б.п.

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

По итогам торгов вторника курс по валютной паре USDKZT вырос до 438,53 тенге за доллар, в сравнении с показателем в 433,43 тенге днем ранее. При этом объем торгов с долларом продолжил снижаться – до 170,2 млн долларов (-23,7 млн). Динамика курса нацвалюты на предпраздничных торгах могла определяться драматичным падением нефтяных котировок (см. ниже), закрытием длинных позиций перед выходным днем и ростом индекса доллара (+1,3%), произошедшего после «ястребиного» выступления главы Федрезерва Джерома Пауэлла, спровоцировавшего очередную волну ожиданий рецессии в США и бегство инвесторов от риска.

Диаграмма 1. USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

На фоне ослабления спроса на краткосрочную ликвидность ставки казахстанского денежного рынка во вторник заметно снизились: TONIA упала сразу на 41 б.п., до 17,18%, тогда как SWAP снизился на 16 б.п., до 16,31%. При этом объем торгов остается у своих средних значений – 673,3 млрд тенге (-3,9 млрд). В то же на депозитах в Нацбанке было размещено 198 млрд тенге (100% спроса) с годовой доходностью 16,75%.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

По итогам торгов вторника индекс KASE умеренно снизился, до отметки 3 311,38 пункта (-0,3%). Основным драйвером снижения выступили акции БЦК (-2,5%), потерявшие половину прироста предыдущей сессии, а также долевые бумаги Казатомпрома (-1,9%), ГДР которого падают на Лондонской бирже с начала текущей недели. Причинами могли выступить как снижение цен на уран, так и общерыночное бегство инвесторов от риска, спровоцированные «ястребиными» заявлениями Федрезерва (см. ниже).

МИРОВОЙ РЫНОК

Выступление главы Федрезерва Джерома Пауэлла в Конгрессе США во вторник спровоцировало панику на американских фондовых рынках. По итогам торгов ключевые индексы снизились в пределах 1,3-1,7%. В своей речи Пауэлл подчеркнул, что, в зависимости от поступающих макроданных, регулятор готов ускорить темп повышения процентных ставок. На этом фоне резко возросла вероятность, что на следующем заседании 22 марта ставки могут быть повышены сразу на 50 б.п. вместо ожидаемых ранее 25 б.п. Однако вышедшие вчера данные по американскому рынку труда, вновь оказавшиеся сильными, увеличили оптимизм инвесторов: S&P и Nasdaq выросли на 0,1% и 0,4%, Dow – снизился на 0,2%. Количество вакансий в США за январь сократилось лишь на 410 тыс., до 10,8 млн, притом что данные за декабрь были пересмотрены в сторону увеличения. При этом участники рынка ожидали снижения в среднем до 10,5 млн.

НЕФТЬ

Котировки нефти Brent во вторник и среду резко снизились, потеряв по итогам торгов 3,6% и 0,8% соответственно, и вернулись к отметке 82,4 доллара за баррель. Основной причиной выступили опасения о снижении спроса на сырье в результате рецессии в США на фоне продолжения цикла повышения процентных ставок Федрезервом. Также негативное влияние на сырьевые товары, торгуемые в долларах США, мог оказать рост индекса доллара в ответ на уход инвесторов от риска. Между тем, согласно данным Минэнерго США, запасы сырой нефти в США на прошлой неделе упали на 1,7 млн баррелей, тогда как аналитики ожидали роста на 0,4 млн баррелей. В моменте цена на нефть растет на 0,2%.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов вторника курс по паре USDRUB вновь вырос – на 0,8%, до 76,02 рубля за доллар. Помимо ожиданий по дальнейшему ухудшению торгового баланса РФ на фоне сокращения экспортных доходов и восстановления импорта, в том числе, параллельного, негативное влияние на рубль мог оказать негативный внешний фон. После «ястребиного» выступления главы Федрезерва наблюдался уход инвесторов в долларовые инструменты и, соответственно, рост индекса доллара, а также падение цен на сырьевые товары, в том числе, из-за рисков рецессии в США.

События в Казахстане:

• Казахстан ведет переговоры о свободной торговле с ОАЭ.
• Внедрение новой марки нефти KEBCO минимизировало риски для казахстанских нефтегазовых компаний – Магзум Мирзагалиев.
• Казахстан намерен увеличить прокачку нефти по КТК.
• Министр энергетики Казахстана рассказал, сколько займет строительство альтернативы КТК.
• Почти 900 трлн тенге провели казахстанцы через банки в 2022 году.
• Какие российские ценные бумаги исключили из списка KASE.
• Зерновой терминал в порту Курык запустят в 2023 году.
• На реализацию агропроектов выделят 100 млрд тенге.

Корпоративные события:

• Минфин США исключил Bereke Bank из санкционного списка.
• S&P повысило кредитный рейтинг Freedom Bank.
• Chevron увеличит добычу нефти в Казахстане до 1 млн баррелей в день.
• Совет директоров НУХ Байтерек принял решение о размещении 135,0 млн простых акций общества.
• NOSTRUM OIL & GAS сообщил о назначении аудиторов.
• Изменен состав Совета директоров Qazaqstan Investment Corporation.
• 6 апреля состоится ВОСА ИД Fincraft.

Международные события:

• Власти США представят проект одного из крупнейших военных бюджетов.
• ФРС готова ускорить темп подъема ставки — Джером Пауэлл.
• В США задумались о полной блокировке китайских приложений.
• WSJ: США и ФРГ считают, что Россия не причастна к диверсиям на «Северных потоках».
• В Тбилиси ширятся протесты против законопроекта об иноагентах.
• Власти Украины ухудшили прогноз роста ВВП.
• Barclays снизил прогноз по ценам на нефть из-за стабильной нефтедобычи в России.
• Центральная Азия может стать центром чистой энергетики – ВБ.
• Китай ускорит внедрение 5G.
• По оценке ООН, ущерб от землетрясений в Турции может превысить $100 млрд.