Любые отклонения от этого уровня могут сильно сказаться на рыночном сентименте 

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

После продолжительного укрепления (7 сессий подряд) на торгах понедельника нацвалюта продемонстрировала коррекционное ослабление, несмотря на высокие цены на нефть и приближение старта февральского налогового периода. По итогам дня средневзвешенный курс по паре USDKZT вырос до отметки 452,23 тенге за доллар (+1,51 тенге) при среднем объёме торгов – 116,7 млн долларов (-11,5 млн). Отметим, что спрос на инвалюту мог стимулироваться ее привлекательным уровнем покупки. Напомним, что в текущем квартале выплаты по внешнему долгу могут составить 8,5 млрд долларов.                                             

Между тем на стороне нацвалюты выступают высокие цены на нефть и предстоящие выплаты квартальных налогов. Так, во вторник (15.02) истекает срок сдачи налоговой отчетности, а срок уплаты соответствующих обязательных платежей в бюджет истекает в конце следующей недели (25.02).

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки казахстанского денежного рынка продолжили слабовыраженную динамику изменения на фоне растущего профицита ликвидности в системе (TONIA – не изм. и составила 15,76%, SWAP – снизилась с 15,90 до 15,37%). Отметим, что открытая позиция по операциям НБРК удерживается выше отметки в 4,1 трлн тенге. Между тем спрос на тенговую ликвидность может существенно возрасти в ближайшей перспективе, соответственно, увеличится и волатильность ставок ввиду приближения старта квартальных налоговых выплат.  

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Индекс KASE по итогам торгов понедельника снизился до 3 345,6 пункта (-0,08%). Изменения в инструментах индекса были околонулевыми (менее 0,4%), за исключением акций КазТрансОйла (+1,3%), спрос на которые вырос на фоне благоприятной ценовой конъюнктуры сырьевого рынка. Очевидно, инвесторы не проявляли особых действий в ожидании новых стимулов для покупок/продаж.

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США в понедельник выросли в пределах 1,1-1,5% на фоне дальнейшего снижения инфляционных ожиданий. Так, ежемесячный опрос ФРБ Нью-Йорка показал, что инфляционные ожидания американцев на год вперёд продолжили снижение до 4,95% в январе в сравнении с 4,99 и 5,23% двумя месяцами ранее. В этом ключе отметим, что сегодня будут опубликованы данные по инфляции в США за январь. По ожиданиям рынка, ИПЦ замедлится в январе до 6,2% в годовом исчислении с 6,5% в декабре. В случае, если инфляция замедлится ещё больше, покупки на рынке возобновятся с высокой вероятностью, поскольку это будет означать скорое завершение цикла повышения ставок.

НЕФТЬ

По итогам торгов понедельника цена нефти Brent опустилась до 85,8 доллара за баррель (-0,7%). Некоторое давление на котировки оказала новость о том, что США будут вновь продавать нефть из стратегических резервов (26 млн барр. в период с апреля по июнь). После продажи этих объемов американские резервы сократятся до 345 млн баррелей, что станет самым низким уровнем с начала 1980-х годов. Кроме того, добыча нефти в основных нефтегазодобывающих районах США, по ожиданиям Минэнерго США, в марте поднимется по сравнению с текущим месяцем на 75 тыс. б/с, или на 0,8%, до 9,357 млн баррелей.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов понедельника курс по паре USDRUB вырос на 0,59% – до 73,83 рубля за доллар, продолжив восходящую динамику девятую сессию подряд. Помимо коррекции цен на нефть, давление на рубль могли оказывать ожидания дополнительных санкций против РФ к годовщине начала её военных действий в Украине (24 февраля). В частности, десятый пакет санкций ЕС может включать в себя ограничения в отношении 130 российских физических и юридических лиц, а также запрет на поставки в РФ ряда товаров. Кроме того, Евросоюз изучает способы использования российских государственных активов на восстановление разрушенных военными действиями инфраструктуры Украины.

События в Казахстане:

• Токаев принял министра экологии и природных ресурсов.
• Переход к рыночному ценообразованию на ГСМ прорабатывается — премьер.
• За несколько месяцев экспортная цена на казахстанскую пшеницу снизилась на 30–35 долларов.
• Поставки казахстанского угля транзитом через Россию выросли в 2022 году.
• Казахстанских фермеров начнут кредитовать по-новому.
• Яндекс.Такси уклоняется от исполнения казахстанского законодательства – АЗРК.
• Минздрав РК намерен усилить меры по защите персональных данных в медицинских информационных системах.
• На жилье переселенцам в трудодефицитных регионах могут выделять 4 млн тенге.
• В Казахстане число безработных снизилось в IV квартале 2022 г.

Корпоративные события:

• Кредиторы Nostrum Oil получат 88.9% акций компании.
• Компания из ОАЭ намерена участвовать в строительстве морского терминала в порту Курык.
• Freedom Finance Global достигла договоренности с AFSA по устранению нарушений.
• Jusan Bank присоединился к Глобальному договору ООН.
• Евразийский банк подал заявку на создание «дочки» в Узбекистане.
• На ПНХЗ временно приостановлено производство дизельного топлива.

Международные события:

• WP: Вашингтон может объявить о новом пакете военной помощи Киеву на следующей неделе.
• FT: в Вашингтоне допустили поставку боевых самолетов Украине в будущем.
• Столтенберг: НАТО усилит поддержку Украины.
• Германия настаивает на немедленной ратификации заявок Финляндии и Швеции на вступление в НАТО.
• Еврокомиссия улучшила прогноз роста ВВП еврозоны на 2023 год.
• ЕС мобилизует дополнительную поддержку для Турции.
• Возобновление торгов на Стамбульской фондовой бирже могут перенести.
• ЦБРФ повысит размер обязательных резервов для банков с марта.
• Новак пообещал направить 80% российской нефти в «дружественные» страны.