Brent подорожала на 2% – до $111,6 за баррель на опасениях о новой эскалации после промежуточных выборов в США

29.10.2026

82 просмотров

Сообщения о возможном возобновлении ударов по Ирану повысили премию за риск в ценах на нефть

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

По итогам валютных торгов среды курс по паре USDKZT поднялся до 456,93 теңге за доллар (+0,94 теңге) при объёме торгов в 292,3 млн долларов (-24,8 млн). Ослабление теңге, несмотря на благоприятную внешнюю конъюнктуру (рост нефтяных котировок и коррекцию индекса доллара), может указывать на преобладание внутренних факторов, формирующих курс. Вероятно, спрос на инвалюту со стороны отдельных субъектов экономики в рамках импортных платежей, погашения и обслуживания внешнего долга в условиях снижающейся реальной ставки продолжает оказывать давление на нацвалюту.

Сегодня в фокусе внимания – публикация финансовых показателей организаций, осуществляющих отдельные виды банковских операций.

Диаграмма 1. Динамика курса USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка снизились, несмотря на сокращение профицита ликвидности в системе. TONIA уменьшилась с 15,37% до 15,31%, тогда как SWAP-1D – с 9,92% до 6,48%. Спрос на депозитном аукционе Нацбанка составил 1,2 трлн теңге (-269,8 млрд) и был удовлетворён полностью по ставке 15,75%. Открытая позиция по операциям НБРК упала с 9,0 до 8,1 трлн теңге.

Диаграмма 2. Открытая позиция НБРК:

Источник: НБРК

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

По итогам торгов среды индекс KASE вырос на 0,2%, завершив сессию на отметке 7 890,2 пункта. Объём торгов снизился на 28,1% и составил 885,8 млн теңге, что может указывать на снижение активности участников рынка. Поддержку индексу оказали бумаги Казатомпрома (+3,6%) в связи с ростом мировых цен на уран, тогда как давление оказали акции Kaspi (-1,9%) и Народного Банка (-1,0%) за счёт фиксации прибыли инвесторами.

НЕФТЬ

Котировки нефти марки Brent выросли на 2% – до 111,6 доллара за баррель на фоне сообщений о возможном возобновлении ударов США по Ирану после промежуточных выборов, а также сокращения запасов сырой нефти в Америке четвёртую неделю подряд. Президент США Дональд Трамп предупредил ряд стран Персидского залива о необходимости подготовиться к короткой, но интенсивной военной кампании после выборов, заявив, что война с Ираном завершится на условиях США, а Тегерану необходимо помешать получить ядерное оружие. Таким образом, повышение рисков новой эскалации в регионе способствовало росту премии за риск в ценах на нефть.

Дополнительную поддержку котировкам оказали данные Управления энергетической информации США (EIA). Коммерческие запасы сырой нефти за неделю сократились на 1,9 млн баррелей – до 410,6 млн баррелей, при прогнозе снижения на 100 тыс. баррелей, и находятся на 4% ниже среднего уровня за последние пять лет. Запасы в стратегическом нефтяном резерве снизились на 100 тыс. баррелей – до 282,6 млн баррелей. Устойчивое сокращение запасов свидетельствует о сужении баланса на американском рынке, что в сочетании с геополитическими рисками может поддерживать цены на нефть в краткосрочной перспективе.

Диаграмма 3. Коммерческие запасы сырой нефти и нефтепродуктов в США

Источник: Управление энергетической информации США

РИСКОВЫЕ АКТИВЫ

Ключевые индексы США выросли на 0,2–0,3% после того, как ФРС сохранила ставки без изменений. Комментируя это решение, монетарный регулятор США отметил, что инфляция остаётся повышенной и занял выжидательную позицию до поступления дополнительных данных. При этом рынок оценивает вероятность повышения ставки в декабре в 78,4% и закладывает три ступени повышения к сентябрю 2027 года на фоне инфляционных рисков со стороны тарифов, роста цен на энергоносители из-за конфликта с Ираном и масштабных расходов на ИИ.

Диаграмма 4. Ожидания по снижению ставок Федрезервом

Источник: CME FedWatch

Дополнительную поддержку оказала сильная корпоративная отчётность крупнейших технологических гигантов. Акции Oracle подскочили почти на 11% после публикации прогноза выручки на 2030 финансовый год в размере $225 млрд и обязательства ограничить привлечение средств в 2027–2030 финансовых годах суммой в $20 млрд, а выручка Microsoft составила $92,3 млрд при ожиданиях в $90,6 млрд, что обеспечило рост её акций примерно на 3,7% на постмаркете. Это подтверждает способность технологических гигантов монетизировать ИИ-инвестиции и снижает опасения относительно долговой нагрузки сектора.

Сегодня в фокусе внимания – публикация данных из США по ВВП, инфляции, рынку труда, личным расходам населения, а также аукцион 7-летних гособлигаций.

ЗАЩИТНЫЕ АКТИВЫ

Ожидания ужесточения денежно-кредитной политики ФРС подтолкнули доходность 10-летних казначейских облигаций США вверх с 4,99% до 5,05%. Рост доходностей оказал давление на золото, котировки которого снизились до 4 067 долларов за тройскую унцию (-0,2%). Индекс доллара при этом показал околонулевое изменение, опустившись до 102,2 пункта (-0,1%), поскольку решение ФРС сохранить базовую ставку совпало с ожиданиями рынка.

События в Казахстане:

Токаев и Эрдоган провели переговоры в узком составе.
Казахстан и Турция намерены увеличить товарооборот до $15 млрд.
Правительство и Нацбанк должны согласовать меры по снижению инфляции — Токаев.
Токаев поручил выделить из Нацфонда ₸6,5 трлн на обновление инфраструктуры.
Казахстан планирует ускорить строительство двух АЭС.
Деньги банков и ЕНПФ хотят направить в экономику: что предложил Токаев.
Экспорт нефти по БТД в январе-сентябре увеличился в 1,6 раза – Botas.
Израиль готов помочь Казахстану с кибербезопасностью.
План по развитию среднего бизнеса разработают в Казахстане.
В Казахстане снова изменят Налоговый кодекс, чтобы облегчить жизнь бизнесу.

Корпоративные события:

БВУ подключаются к финансированию дорожной инфраструктуры РК.
Тимур Турлов анонсировал маркетплейс Freedom с собственной логистикой.
На KASE впервые разместили цифровые финансовые активы.
S&P повысило рейтинги СК Sinoasia B&R, со стабильным прогнозом.
Fitch понизило рейтинги ForteLeasing, со стабильным прогнозом.
Морской порт Актау привлечет $44 млн через выпуск облигаций на AIX.
Glencore может продать Казцинк в ближайшее время.
Exolum Aviation будет участвовать в строительстве заправочных комплексов в РК.

Международные события:

США предупредили арабские страны о возможной военной операции против Ирана — СМИ
Ким Чен Ын призвал привести войска КНДР в полную боевую готовность.
Министр обороны Австралии призвал союзников сплотиться для сдерживания Китая.
The Atlantic рассказал, как Маск «отвернулся» от Украины из-за Starlink.
Парламент Армении поддержал соглашение с США по «маршруту Трампа».
ФРС США сохранила базовую процентную ставку на прежнем уровне.
Банки США готовятся к масштабным кибератакам с использованием ИИ.
Bloomberg сообщил о поиске китайскими НПЗ замены российской нефти.
США и Россия обсуждают возвращение американских нефтяников в РФ.
Нефть растёт в цене после атаки на НПЗ в Саудовской Аравии.