Конфликт может оказать косвенное негативное влияние на мировое предложение на нефтяном рынке

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Новая неделя началась с укрепления курса нацвалюты: пара USDKZT снизилась до 477,16 тенге за доллар (-1,19 тенге) при сокращении объема торгов (-22,5 млн, до 137,3 млн долларов). Динамика курса тенге, вероятно, определялась как внешними, так и внутренними факторами. Среди внешних можно выделить существенный рост нефтяных котировок и снижение индекса доллара (-0,2%), а также укрепление курса российского рубля. В то же время на локальном рынке дополнительное предложение инвалюты могла обеспечивать конвертация трансфертов из Нацфонда, объемы которой в октябре могут достигнуть 1,5-1,6 млрд долларов (44% от совокупного сентябрьского объема торгов).

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Вслед за базовой ставкой доходность операций репо в понедельник заметно снизилась – с 15,58 до 15,19%. При этом объем торгов остался повышенным – 1,3 трлн тенге против среднесуточных значений с начала года в 0,9 трлн. В то же время на депозитном аукционе Нацбанка было размещено 338 млрд тенге (100% спроса) краткосрочной ликвидности под 16,0% годовых. Открытая позиция НБРК составляет около 4,6 трлн тенге чистой задолженности перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Индекс KASE по итогам торгов понедельника вырос до 4 073,01 пункта (+0,1%). Увеличение локального спроса наблюдалось в акциях Kegoc (+1,6%), востанавливающихся от падения на 8% после объявления SPO, КМГ (+1,2%) – в ответ на рост цены на нефть, а также Казахтелекома (+1,2%). Продажи были зафиксированы в долевых инструментах Народного Банка (-0,8%) и Kcell (-0,7%). Изменения в остальных четырех «голубых фишках» не превысили 0,2%.

МИРОВОЙ РЫНОК

Основные американские фондовые индексы завершили торги понедельника ростом в пределах 0,4-0,6%. В отсутствие публикации значимых макроданных, участники рынка, вероятно, обратили внимание на «голубиные» выступления представителей Федрезерва. На фоне роста доходности долгосрочных казначейских облигаций США член совета управляющих монетарного регулятора Филип Джефферсон и президент ФРБ Далласа Лори Логан высказались о том, что в подобном «деликатном» периоде необходимо «действовать осторожно» при любом дальнейшем повышении процентных ставок.

НЕФТЬ

Цены на нефть Brent открыли неделю резким ростом до отметки 88,3 доллара за баррель (+4,4%) на фоне конфликта на Ближнем Востоке. С одной стороны, он может сорвать сближение между Саудовской Аравией и Израилем и связанное с этим потенциальное увеличение добычи нефти Эр-Риядом. С другой, последствия конфликта могут включать сокращение иранского экспорта: на рынке ожидают, что США с большой вероятностью ужесточат санкции против нефтяного сектора в случае, если поддержка Тегераном действий ХАМАС будет подтверждена.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов понедельника курс по паре USDRUB закрепился на отметке 99,3 рубля за доллар (-1,1%). Поддержку российской валюте могла оказать дорожающая нефть и возобновление экспорта дизельного топлива, что в перспективе может положительно сказаться на объемах валютной выручки. Между тем, согласно данным Банка России, крупнейшие экспортеры в сентябре, вероятно, в рамках договоренности с властями РФ, увеличили продажу инвалюты на 27%, до 9,2 млрд долларов. Учитывая, что в прогноз социально-экономического развития РФ на 2024-2026 гг. заложен средний курс доллара в 85,2 рубля в 2023 году и 90,1 рубля в 2024 году, меры по стабилизации обменного курса в России все-таки могут потребоваться.

События в Казахстане:

• Президент РК поручил усилить противодействие финансовым и экономическим преступлениям.
• Токаев принял министра внутренних дел Ержана Саденова.
• Казахстан и Франция договорились о реализации совместных антикоррупционных проектов.
• Глава Нацбанка ответил на критику новых возможностей Нацфонда.
• В Казахстане месячная инфляция все еще превышает среднеисторические значения в два раза – Нацбанк.
• Запретить вождение автомобиля без медстраховки предложила глава Минздрава.
• Казахстанцы забрали из ЕНПФ около 3,7 трлн тенге.

Корпоративные события:

• Fix Price планирует редомициляцию с Кипра в Казахстан.
• BASS Gold сообщает о приобретении месторождения Чинасыл-сай.
• Жаикмунай сообщил о заключении дополнений к контракту на проведение доразведки, добычи и раздела продукции на Чинаревском нефтегазоконденсатном месторождении.
• 6 ноября состоится ВОСА КМГ.

Международные события:

• США начали поставки военной помощи Израилю.
• ЕС прекратил выплаты на развитие Палестины после нападения на Израиль.
• Банк Израиля распродаст 15% резервов ради поддержки шекеля.
• Украина начала переговоры о реструктуризации госдолга и новом финансировании.
• ОПЕК повысила оценку мирового спроса на энергию.
• Турецкая лира обновила рекордный минимум.
• Италия получила 18,5 млрд евро за постпандемийное восстановление.
• ЦБ предложил дать зарубежным банкам доступ к цифровому рублю с 2025 года.