Фондовые рынки показывают отрицательную динамику, товарный рынки растут, а индекс доллара США снижается

Азиатские фондовые индексы активно реагируют на сообщения о проведении очередного запуска баллистической ракеты КНДР, которая пролетела над территорией Японии и упала в Тихий океан в двух тысячах километрах от мыса Эримо на острове Хоккайдо. Гонконгский индекс Hang Seng понизился на 0,52% до 27 632,81 пунктов, сводный индекс Шанхайской фондовой биржи (Shanghai Composite Index) опустился на 0,29%, достигнув отметки 3 361,79 пунктов, корейский индекс KOSPI потерял 0,26%, снизившись до 2 371,88, и только на токийской фондовой бирже, отражающей котировки акций 225 ведущих компаний Японии, индекс Nikkei поднялся на 0,1% до 19 826,84 пунктов.

Товарные рынки растут на фоне снижения индекса доллара США и нового оживления интереса к активам-убежищам. Так, цены на золото по итогам четверга достигли уровня 1 338,48 долларов за унцию, увеличившись на 0,79% к предыдущему закрытию.

Тем временем, цены на нефть Brent на торгах четверга показали рост 0,22% до 55,28 долларов за баррель. Нефтяные котировки показывают положительную динамику четвертую сессию подряд за счёт прогноза увеличения глобального спроса на сырьё и снижения предложения со стороны США и ОПЕК+.

Данные американского министерства труда показали, что месячная инфляция без учета цен на продукты питания и энергоносители составила 0,2%. При этом в годовом исчислении базовый индекс вырос на 1,7% при прогнозе 1,6%. Американские индексы S&P 500 и Nasdaq снизились на сессии четверга (-0,11% до 2 495,62 и -0,48% до 6 429,09, соответственно), отойдя от рекордных максимумов, поскольку рост потребительских цен в США увеличивает шансы на еще одно повышение ставки ФРС до конца года. Так, прогнозы по увеличению ставки ФРС на заседании в декабре текущего года теперь составляют вероятность свыше 50% (CME Group).

Таблица 1. Вероятность изменения процентной ставки ФРС США:

Источник: CME Group

По итогам сентябрьского заседания Банк Англии воздержался от изменений курса денежно-кредитной политики: размер базовой процентной ставки оставлен на уровне в 0,25%. При этом некоторое сокращение монетарных стимулов вероятно будет уместным в ближайшие месяцы, для того, чтобы вернуть инфляцию на целевой уровень, сказал регулятор. В четверг члены комитета также повторили сделанное на августовском заседании предупреждение о том, что может потребоваться ужесточение денежно-кредитной политики в несколько большей степени, чем предполагают рынки. На фоне вышесказанного британский фунт стерлинга укрепился к доллару США на 1,42% до 1,34 долларов за фунт стерлинга.

По итогам вчерашних торгов на ММВБ российский рубль укрепился к доллару США на 0,8% до 57,5 рублей за доллар. Поддержку рублю оказывают возросшие котировки нефти, которые показали прорыв психологического уровня в 55 долларов за баррель. Главным событием для рубля теперь становится сегодняшнее заседание по процентной политике ЦБ РФ: жесткий тон (-50 б.п.) или умеренное снижение (-25 б.п.) ключевой ставки может сказаться на динамике рубля. Решение по процентной ставке ЦБРФ будет объявлено в 16:30 по времени Астаны. 

Тенге по итогам четверга окреп по отношению к доллару США на 1,92 тенге до 338,08 тенге за доллар, потеряв часть набранного по итогам утренней сессии преимущества (337,66 тенге за доллар). Тем временем курс национальной валюты к российскому рублю укрепился на 9 тиын до 5,84 тенге за рубль. Следует отметить, что третью сессию подряд объёмы торгов по паре RUBKZT превышают отметку в один млрд рублей: по итогам четверга совокупный объём по указанной паре достиг отметки 1,2 млрд рублей. Первая сделка на сегодняшней утренней торговой сессии KASE по паре USDKZT составила 338,0 тенге за доллар.

Диаграмма 2. Курс USDKZT:

Источник: KASE

Ставки казахстанского денежного рынка в четверг на KASE показали разнонаправленную динамику. Если сделки по однодневному валютному свопу подешевели на 16 б.п. до 9,11% годовых, то доходность операций репо ГЦБ увеличилась до 9,27% годовых (+4 б.п.) при типичных для данных сделок объёма торгов в 310,9 млрд тенге. В четверг НБРК разместил недельные ноты объемом 290,0 млрд тенге под 9,30% годовых (спрос 354,3 млрд тг.). Обращаем внимание, что тренд на ежедневное незначительное снижение доходности высоколиквидных недельных продолжился. Открытая позиция по операциям НБРК находится вблизи 3,1 трлн тенге брутто-задолженности перед рынком, в то время как денежные средства БВУ на корреспондентских счетах в НБРК снизились до 159,2 млрд тенге.

Диаграмма 3. Денежный рынок:

Источник: НБРК

Диаграмма 4. Денежные средства БВУ на коррсчетах в НБРК:

Источник: НБРК

События в Казахстане:

• Нурсултан Назарбаев о девальвации: Это досужие домыслы.
• Президент: Потраченные на EXPO деньги уже вернулись.
• Наследие ЭКСПО: МФЦА, Центр зеленых технологий и технопарк IT-стартапов.
• Нет никаких методов отцепить казахстанскую экономику от российской – Сулейменов.
• Касым-Жомарт Токаев вновь избран председателем Сената.
• Центризбирком РК зарегистрировал новых сенаторов.
• Fitch: Реструктуризация долга сельхозсектора может оказать давление на банки.
• KASE и Bank of Chinа limited заключили Меморандум о взаимопонимании.

Корпоративные события:

• S&P Global Ratings пересмотрело прогнозы по рейтингам "Самрук-Қазына" с "негативного" на "стабильный".
• Председателем правления Bank RBK назначена Марпу Жакубаева.
• Австралийская компания начала георазведку в Северном Казахстане.
• Турецкие инвесторы реализуют два совместных проекта в ЮКО.

Международные события:

• Северная Корея опять запустила ракету над Японией.
• СБ ООН соберется на экстренное заседание из-за пуска ракеты КНДР.
• Азербайджан продлил "Контракт века" еще на 25 лет.
• Главой банка "Открытие" станет Михаил Задорнов из ВТБ24.
• Швеция начала крупнейшие военные учения одновременно с Россией.
• Палата представителей США приняла бюджет на 2018 финансовый год.
• Трамп заявил, что стену на границе с Мексикой уже строят.
• Президенту Бразилии предъявлены новые обвинения в коррупции.
• Иракский Курдистан ответит за референдум о независимости, заявили в Анкаре.
• Испанские власти заблокировали сайт, посвященный референдуму в Каталонии.