Котировки нефти Brent завершили торги понедельника снижением на 3,1% – до 82,9 доллара за баррель

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

В преддверии решения по базовой ставке изменения пары USDKZT на валютным рынке носили слабовыраженный характер, что могло быть обусловлено выжидательной позицией игроков рынка. По итогам торгов понедельника курс по паре USDKZT незначительно вырос – до отметки 469,26 тенге за доллар (+0,15 тенге). При этом объём торгов составил 111,1 млн долларов (+23,7 млн), сигнализируя об увеличении спроса на операции по купле-продажи инвалюты.

Между тем НБРК, в соответствии с ожиданиями рынка, принял решение о повышении базовой ставки до 16,75% годовых. Как сообщили в центробанке, решение направлено на снижение инфляционного давления и стабилизацию инфляционных ожиданий. По прогнозам НБРК, инфляция в текущем году сложится в пределах 20-21%, в 2023 году – может замедлиться до 11-13%, в 2024 году – прогнозируется в пределах 7-9%.  Соответственно, Нацбанк приблизился к окончанию цикла повышения базовой ставки.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

На фоне сохраняющегося повышенного спроса на краткосрочную тенговую ликвидность и заметного сокращения его объёма на рынке после прохождения квартального налогового периода (открытая позиция опустилась до 3,3 трлн тенге) короткие ставки денежного рынка сохранялись вблизи верхней границы прежнего коридора базовой ставки (TONIA – 16,04%, SWAP – 16,23%). При этом совокупный объём торгов вторую сессию подряд сохраняется чуть выше отметки в 800 млрд тенге (среднесуточный объём с начала года составляет 686,9 млрд тенге).

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

На открытии торгов текущей недели наблюдались покупки казахстанских «голубых фишек». В частности, наибольшим спросом у инвесторов пользовались акции Народного Банка (+4,1%), Казатомпрома (+1,9%) и КазТрансОйла (+1,9%). На этом фоне индекс KASE вырос в понедельник на 0,96% – до 3 138,4 пункта. Отметим, что большинство инструментов индекса KASE завершило ноябрь снижением (часть ликвидности могла уйти на IPO КМГ), что делает их текущие уровни привлекательными для среднесрочных покупок.

МИРОВОЙ РЫНОК 

Ключевые фондовые индексы США в понедельник снизились в пределах 1,4-1,9% на фоне публикации сильной макростатистики. Так, индекс деловой активности в сфере услуг США в ноябре вырос до 56,5 пункта с показателя в 54,4 в октябре и при ожиданиях снижения до 53,3 пункта. Напомним, что ранее в пятницу вышли сильные данные по рынку труда. На рынке опасаются, что указанные макроданные могут привести к сохранению высокого темпа повышения процентных ставок Федрезервом.

НЕФТЬ

Котировки нефти Brent потеряли достигнутые в течение торгов понедельника позиции, завершив день снижением на 3,1% – до 82,9 доллара за баррель. Отметим, что рост цен в начале торгов происходил на фоне ожиданий восстановления спроса в Китае в свете смягчения ряда карантинных ограничений. Однако котировки перешли к снижению вслед за фондовыми индексами на опасениях относительно продолжения ужесточения монетарной политики Федрезервом. Кроме того, нефтегазовая госкомпания Саудовской Аравии Saudi Aramco понизила январские отпускные цены на нефть для Азии и Европы, что рынок мог интерпретировать как вынужденную меру ввиду снижения спроса на сырьё.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На фоне падения котировок нефти и ухудшения риск-сентимента на мировых рынках российский рубль продемонстрировал некоторое ослабление в понедельник. По итогам валютных торгов пара USDRUB выросла на 0,56% и закрылась на отметке 62,35 рубля за доллар. Кроме того, Минфин РФ сообщил о невыполнении ожидаемого месячного объема полученных нефтегазовых доходов в ноябре (-90,2 млрд руб.) до вступления в силу потолка цен на российское сырьё. Соответственно, суммарное отклонение может вырасти ещё больше в декабре, создавая предпосылки для ослабления рубля. Кроме того, по сообщениям СМИ, ЕС обсуждает девятый пакет санкций против РФ, в него могут включить 180 позиций.

События в Казахстане:

• Президент Казахстана принял министра иностранных дел Греческой Республики Николаоса Дендиаса.
• Премьер-министр РК встретился с вице-президентом компании CITIC Construction.
• Галымжан Пирматов: Нацбанк приблизился к окончанию цикла повышения базовой ставки.
• Нацбанк повысил прогнозируемый показатель инфляции на 2023 год.
• Банки Казахстана: на фоне повышения базовой ставки увеличивается стоимость фондирования.
• Количество брокерских счетов приближается к миллиону.
• АРРФР: с начала года страховые компании заработали 117,3 млрд тенге.
• Пенсионные вкладчики получат больше прав в управлении своими активами.

Корпоративные события:

• Fitch подтвердило рейтинг Республики Казахстан на уровне BBB, прогноз стабильный.
• Moody's подтвердило рейтинги Казахстанской жилищной компании со стабильным прогнозом.
• Акционеры КСЖ Коммеск-Өмiр приняли решение о добровольном делистинге простых акций KZ1C00000322 (KMSO) на KASE.
• Единственный акционер Самрук-Энерго принял решение о приобретении 30 725 простых акций общества.
• Единственный участник Fincraft Group решил не распределять чистый доход товарищества за январь-сентябрь 2022 года.
• Казахтелеком выплатил дивиденды по простым KZ0009093241 (KZTK) и привилегированным KZ0009094645 (KZTKp) акциям за 2021 год.

Международные события:

• Белый дом: США не удивлены ответом России на введение нефтяного потолка цен.
• Боррель против обсуждения гарантий безопасности для России до их получения Украиной.
• Аналитики НАТО оценили арестованные за рубежом валютные резервы Банка России.
• FT сообщила о пробке из танкеров у Босфора из-за «потолка» цен на нефть.
• Bloomberg узнал о планах США поставить Тайваню более совершенные Patriot.
• ЕС снизил потребление газа на четверть в ноябре.
• ФРС перейдет к снижению ставок в IV квартале 2023 года – эксперты.
• Инфляция в Турции замедлилась в ноябре впервые за полтора года.
• Отложенная девальвация: что ждет рубль после установки потолка цен на нефть.
• Путин подписал закон о федеральном бюджете на три года.