21.10.2021
1871 просмотров
Инфляция в РФ продолжает обновлять рекорды, побуждая Банк России в шестой раз поднять ключевую ставку

Скачок инфляции с 12 по 18 октября составил 7,8% годовых — впервые с февраля 2016 года

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

В среду нацвалюта продолжила демонстрировать невыразительную динамику в паре с долларом США, несмотря на существенное улучшение ситуации на рынке нефти и ревальвационную динамику российского рубля. По итогам биржевых торгов курс по паре USDKZT снизился до отметки 426,0 тенге за доллар (-0,11 тенге). При этом торговая активность особо не изменилась – совокупный объём торгов составил 136,5 млн долларов (+8,6 млн).

Между тем, по ожиданиям НБРК, меры властей страны по повышению несырьевого экспорта позволят существенно улучшить состояние платежного баланса. По прогнозам центробанка, в следующем году при цене на нефть 60 долларов за баррель счет текущих операций будет профицитным и составит 0,6% к ВВП.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:30 ALA) торгуется на уровне 425,57 тенге за доллар, что на 43 тиынов ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Тем временем ставки привлечения тенговой ликвидности сроком на день удерживаются ближе к нижней границе коридора базовой ставки НБРК: репо – 8,89% годовых (+3 б.п.), своп – 8,48% годовых (-7 б.п.), что преимущественно обусловлено растущим объёмом краткосрочной тенговой ликвидности на рынке. При этом с приближением пика октябрьских выплат налогов и других обязательных платежей в бюджет волатильность ставок может увеличиться.

В то же время открытая позиция Нацбанка продолжает оставаться вблизи уровня в 5,5 трлн тенге нетто-задолженности. В среду на депозитном аукционе Нацбанк привлёк 409,0 млрд тенге под 9,5% годовых (100% спроса). 

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

В среду на фондовом рынке преобладал спрос на бумаги отдельных казахстанских эмитентов. Как итог, индекс KASE вырос на 0,25% – до 3 712,4 пунктов. Локомотивом указанного роста выступили акции Kcell (+1,6%) и БЦК (+1,4%). Между тем КазТрансОйл в среду опубликовал результаты производственной деятельности за январь-сентябрь 2021 года, согласно которым по системе магистральных нефтепроводов компании транспортировано 30,8 млн тонн нефти, что на 918 тыс. тонн меньше по сравнению с показателем за 9 месяцев 2020 года. Отметим, акции компании в среду снизились на 0,3%.

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые американские фондовые индексы в среду торговались в узком диапазоне и закрылись преимущественно ростом в пределах 0,4%. Сильный сезон корпоративной отчетности, согласование пакетов фискального стимулирования в Сенате США и опасения по скорому ужесточению монетарной политики Федрезервом из-за повышенного инфляционного давления продолжают оставаться в центре внимания инвесторов и выступают основными драйверами изменения цен на рынках. Отметим, что 86% из 70 компаний, входящих в индекс S&P 500 и опубликовавших свои финансовые результаты, превзошли ожидания аналитиков. Из других важных событий среды отметим, что курс биткоина достиг нового исторического рекорда в 66,9 тыс. долларов на фоне запуска первого биткоинового ETF.

НЕФТЬ

На фоне публикации данных о неожиданном снижении запасов сырья в США стоимость эталонной нефти марки Brent в среду выросла на 0,95%, достигнув отметки 85,9 долларов за баррель. По данным Минэнерго США, запасы нефти в стране на прошлой неделе снизились на 431 тыс. баррелей – до 426,5 млн баррелей. При этом аналитики, в среднем, ожидали повышения показателя на 2 млн баррелей. Напомним, днём ранее данные Американского института нефти указали на рост запасов нефти в США на 3,3 млн баррелей. Между тем, по сообщению Bloomberg, поставки нефти из РФ в Китай уменьшились в сентябре по сравнению с августом – до 6,14 с 6,53 млн тонн.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Курс российской валюты завершил торги среды нейтральной динамикой на фоне неутешительной инфляционной статистики и вопреки сохраняющемуся глобальному спросу на риск и высоким ценам на нефть. По итогам валютных торгов среды средневзвешенный курс по паре USDRUB закрылся на отметке 70,83 рублей за доллар (-0,05%). Так, инфляция в РФ с 12 по 18 октября выросла до 7,8% годовых с отметки в 7,6% неделей ранее. Драйвером роста выступает продовольственная компонента. Напомним, ранее годовая инфляция в РФ была выше отметки 7,7% лишь в феврале 2016 года. На фоне усиления инфляционного давления и рисков более продолжительного отклонения инфляции от цели в 4% Банк России на заседании в пятницу (22.10) с высокой вероятностью повысит ключевую ставку в шестой раз в текущем году.

События в Казахстане:

  • Озвучены прогнозы социально-экономического развития Казахстана до 2026 года.
  • Казахстан хочет увеличить добычу нефти.
  • 11,2 трлн тенге инвестиций планируется привлечь в обрабатывающую промышленность Казахстана.
  • Глава МНЭ озвучил прогнозы по доходам Нацфонда РК до 2024 года.
  • S&P: банковский сектор Казахстана может столкнуться с четырьмя рисками.
  • Социальный кошелек планируют внедрить в 2022 году.

Корпоративные события:

  • КазТрансОйл сообщает о результатах производственной деятельности за январь-сентябрь 2021 года.
  • Каспий нефть выплатил дивиденды по простым акциям KZ1C00000694 (KSNF) за 2019 год.
  • Международный аэропорт Алматы выплатил дивиденды по простым акциям KZ1C00000579 (ARAL) за 2015 и 2017 годы
  • 30 ноября состоится ВОСА горнорудной компании Бенкала.
  • Калиев К.П. избран членом правления Батыс транзит.

Международные события:

  • Талибы встретились в Москве со спецпредставителями РФ, КНР и Пакистана по Афганистану.
  • Потребительские цены в еврозоне показали максимальный рост с 2008 года.
  • МВФ снизил прогноз роста экономики Азии на 2021 год до 6,5%.
  • Народный банк Китая сохранил базовую ставку 18-й месяц подряд.
  • Азиатский банк развития принял новую энергетическую политику.
  • Состояние Илона Маска может достигнуть $1 трлн - Morgan Stanley.
  • Минэнерго РФ обеспокоено внеплановым перетоком электроэнергии с Казахстаном.
последние новости
27.05.2022
Рынки США растут на фоне стабилизации инфляционных ожиданий
Американские потребители считают нынешний скачок цен временным
26.05.2022
Рубль слабеет на фоне информационных интервенций
Курс развернулся после сообщений об «особом внимании Кремля» и внеочередном заседании Банка России
25.05.2022
«Американские горки» на фондовых биржах продолжаются
Снижение прогнозных показателей Snap из-за макроэкономических условий вызвало распродажи в технологическом секторе США
24.05.2022
Градус напряжения на нефтяном рынке снижается
США анонсировали использование нефти из госрезервов и переговоры с Саудовской Аравией
23.05.2022
Тенге и рубль укрепляются на пике налогового периода
Спрос на нацвалюты существенно вырос в преддверии выплат в бюджет
20.05.2022
Участники рынка оценивают вероятность наступления рецессии в США
Инвесторы сомневаются, что Федрезерв найдет баланс между инфляцией и экономическим ростом