Цены на золото достигли трехмесячного максимума на фоне угрозы начала военных действий в Восточной Европе

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

На торгах понедельника нацвалюта продолжила ослабление под давлением продавцов, отыгрывая произошедшие на выходных события (усилились ожидания, что Федрезерв повысит ставку на фоне объявления внеочередного заседания совета управляющих и опасения полномасштабного российского вторжения в Украину). По итогам дня средневзвешенный курс по паре USDKZT вырос до отметки 431,41 тенге за доллар (+2,13 тенге) при снижении объема торгов до 129,2 млн долларов (-37,1 млн). Отметим, что, по данным KASE, в январе объем торгов иностранными валютами снизился на 37,6%, по сравнению с декабрем 2021 года.

Между тем в начале текущей недели поддержку тенге могут оказать рекордные цены на нефть и продажа валюты экспортерами в рамках ежеквартальных налоговых выплат в бюджет, срок по которым истекает в четверг (25.02).

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки казахстанского денежного рынка продолжили расти на фоне негативной динамики нацвалюты и ухудшения конъюнктуры внешних рынков (TONIA – с 10,09 до 10,24%, SWAP – с 9,93 до 10,59%).  Как можно заметить, ставки однодневного валютного свопа зафиксировались у верхней границы коридора базовой ставки. Спрос на тенговую ликвидность по итогам понедельника вырос на фоне приближения старта квартальных налоговых выплат. Совокупный объем торгов составил 574,0 млрд тенге (+92,5 млрд), все еще оставаясь ниже среднесуточных значений текущего года.

В понедельник Нацбанк традиционно провел два аукциона по изъятию краткосрочной ликвидности. Рынку были предложены ноты, а также возможность разместить средства на недельных депозитах в НБРК. Спрос на ноты составил 270,0 млрд тенге и был удовлетворен в полном объёме (доходность – 10,23% годовых). В то же время объем средств, размещенных на недельных депозитах, впервые с начала года достиг 369,4 млрд тенге (100% спроса) при доходности депозитов 10,25% годовых.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Индекс KASE по итогам торгов понедельника снизился до 3 537,35 пункта (-0,94%). Снижение показали все бумаги представительского списка, за исключением Кселл (+0,1%). Наибольшее снижение продемонстрировали акции Народного Банка (-2,8%) и Казатомпрома (-2,3%). Распродажи казахстанских «голубых фишек» продолжились на фоне падения мировых фондовых индексов и ухода инвесторов в «активы-убежища» (см. ниже).

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США в понедельник замедлили падение, снизившись пределах 0,5% на фоне комментариев главы МИД России о готовности продолжать диалог с Западом. Тем не менее инвесторы продолжают уходить от риска при сохраняющейся геополитической напряженности и растущих ожиданиях относительно стремительного повышения процентной ставки Федрезервом. На этом фоне «индекс страха» CBOE растет третью сессию подряд и по итогам понедельника составил 28,33 пункта (+3,6%). «Активы-убежища» пользуются повышенным спросом,и в результате цены на золото достигли трехмесячного максимума (1 873 доллара), а доходность 10-летних казначейских облигаций составила 1,98%. 

Сегодня в фокусе внимания инвесторов итоги внеочередного заседания совета управляющих Федрезерва и статистика по инфляции производителей в США.

НЕФТЬ

Нефтяные котировки продолжают обновлять семилетние максимумы – по итогам торгов понедельника стоимость нефти Brent достигла 96,5 доллара за баррель (+1,1%). В условиях наличия реального дефицита поставок котировки становятся крайне чувствительными к геополитическим рискам. Кроме того, безрезультатные американо-иранские переговоры не могут снизить опасений по дефициту предложения. По итогам очередного раунда Иран сообщил, что достижение компромисса практически невозможно, что лишает глобальный рынок дополнительных баррелей. По мнению аналитиков, негативное развитие российско-украинской ситуации может привести к временному скачку цен на нефть до 100 долларов за баррель.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов понедельника курс по паре USDRUB снизился на 0,5%, до 76,78 рубля за доллар. Укрепление рубля произошло на фоне обнадеживающего заявления главы МИД Сергея Лаврова о готовности России продолжать диалог с Западом, которое поддержал и президент страны Владимир Путин. Лавров отметил, что МИД России подготовил ответ на реакцию США и НАТО на российские предложения по гарантиям безопасности, и несмотря на долгие переговоры, шанс на достижение договоренностей есть. В фокусе внимания участников рынка сегодняшняя встреча президента России Владимира Путина с канцлером Германии Олафом Шольцем, на повестке которой находится ситуация вокруг Украины, гарантии безопасности, а также реализация проекта «Северный поток – 2».

События в Казахстане:

• Главы Казахстана и Туркменистана обсудили сотрудничество.
• Токаев поручил АФМ усилить поиск выведенных из Казахстана активов.
• КНБ расследует 15 дел по обвинению в госизмене, превышении полномочий и попытке захвата власти.
• В Минэнерго не исключили проведение референдума по строительству АЭС.
• Акчулаков назвал цифровой майнинг основной причиной дефицита электроэнергии.
• На ПРОДЭКСПО казахстанские компании заключили контракты на $101 млн.
• Экспорт обработанных товаров в 2021 вырос на 28,3%.
• Ставки акцизов на нефтепродукты намерены повысить в Казахстане.

Корпоративные события:

• Halyk Finance признан лучшим инвестиционным банком в Казахстане по версии журнала Global Finance.
• СФК ЕКА-Invest предоставило изменения в проспект выпуска облигаций KZ2P00003254 (EKAIb1).
• Изменен состав Совета директоров Актюбинского завода нефтяного оборудования.
• Изменен состав исполнительного органа Мангистаумунайгаза.
• Изменен состав Совета директоров Аграрная кредитная корпорация.
• Изменен состав Правления КазТрансОйл.

Международные события:

• Песков заявил, что Путин готов к переговорам по вопросам безопасности.
• Володин сообщил, что Госдума рассмотрит два проекта постановления по ДНР и ЛНР 15 февраля.
• Канада поставит Украине летальное оружие.
• Эксперты описали сценарий «взаимного уничтожения» экономик России и ЕС.
• Инвесторы вывели $15,8 млрд из фондов «мусорных» облигаций США.
• Турция снизила НДС на основные продукты питания.
• Продовольственная инфляция в России в январе достигла 11,1%.