На рынках усиливаются опасения по поводу быстрого распространения коронавируса, не сбавляющего темпы

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

На прошедшей короткой рабочей неделе курс доллара США на KASE двигался в относительно узком диапазоне на фоне некоторой стабилизации внешнего фона, предпринятых мер фискальных и монетарных властей. По итогам торгов в пятницу курс доллара незначительно снизился до отметки 445,82 с 446,03 тенге за доллар днём ранее (-0,21 тенге). При этом объём торгов с долларом оказался невысоким и составил 122,6 млн долларов. Отметим, что валютные торги на текущей неделе будут укороченными, сессия продлится с 10:15 до 13:00.

Из прошедших событий отметим, что S&P подтвердило суверенные кредитные рейтинги Республики Казахстан на уровне «BBB-/А-3», прогноз — «стабильный». Указанный прогноз отражает ожидания того, что в ближайшие два года фискальные и внешнеэкономические показатели Казахстана останутся сильными. В рейтинговом агентстве также ожидают преемственности проводимой политики при новом президенте Казахстана.

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:17 ALA) торгуется на уровне 447,62 тенге за доллар, что на 1,8 тенге выше средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Волатильность ставок денежного рынка сохраняется на повышенных объёмах торгов. Средневзвешенная стоимость привлечения тенговой ликвидности под доллар США составила 13,51% годовых (-48 б.п.), в то время как средневзвешенная ставка по операциям репо овернайт зафиксировалась на уровне – 13,32% годовых (-13 б.п). Отметим, совокупный объём торгов составил 535,2 млрд тенге (-104,8 млрд тенге), тогда как среднесуточный объём с начала года составляет 308,8 млрд тенге. В то же время на депозитном аукционе в пятницу Нацбанк привлёк невысокий объём ликвидности на сумму 34,0 млрд тенге под 12,97% годовых (100% спроса). Открытая позиция по операциям НБРК демонстрирует постепенное снижение и находится вблизи уровня 3,5 трлн тенге задолженности перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

В пятницу индекс KASE продемонстрировал умеренный рост, закрывшись у отметки 2 155,6 пунктов (+0,57%) при повышенном объёме торгов 156,1 млн тенге (-10,3%). Наибольший рост продемонстрировали акции КазТрансОйла (+3,6% до 860,0 тенге), Казатампрома (+2,5% до 5 306,1 тенге) и KAZ Minerals (+1,3% до 1 853,0 тенге).

МИРОВОЙ РЫНОК

Тем временем на внешних рынках усиливаются опасения по поводу быстрого распространения коронавируса, не сбавляющего темпы. Так, на данный момент количество зараженных вирусом людей в мире выросло до 721,8 тыс. человек с показателя в 663,8 днём ранее. При этом по количеству заболевших США вышли на первое место ещё в пятницу, опередив Италию и Китай по этому показателю. На данный момент общее количество заболевших в США составляет 142,3 тыс. или 20% от всех инфицированных в мире.

Негативное влияние на настроения инвесторов оказала и макростатистика. Так, индекс потребительских настроений Мичиганского университета, отражающий степень доверия домохозяйств к экономике США, в марте, по окончательной оценке, уменьшился до 89,1 пункта с уровня февраля в 101 пунктов. Снижение стало самым сильным с кризиса 2008 года. На фоне вышесказанного основные американские фондовые индексы в пятницу продемонстрировали падение в пределах 3,4%-4,1%. При этом динамика фьючерсов на индексы свидетельствует о дальнейшем падении на открытии торгов сегодня. Несколько часов назад стало известно, что меры по борьбе с коронавирусом в США продлены до 30 апреля, хотя ранее ожидалось, что приостановившие работу предприятия откроются к 12 апреля.

НЕФТЬ

Мировые цены на нефть продолжили снижаться в пятницу на ожиданиях падения спроса на сырьё, а также негативного новостного фона. По итогам дня котировки нефти Brent снизились на 5,4% до 24,93 долларов за баррель. Отметим, глава Международного энергетического агентства заявил, что мировой спрос на нефть может упасть на 20%, поскольку около 3 млрд человек находятся в изоляции из-за пандемии коронавируса. Кроме того, Минэнерго США заявило о приостановке закупки нефти для стратегического резерва страны, т.к. американский Конгресс отказался финансировать данную инициативу, на которую предлагалось направить около трёх млрд долларов. Также добавим, что по данным Bloomberg на американском нефтяном рынке возникли отрицательные цены, в связи с чем отдельным производителям приходится доплачивать за разгрузку хранилищ.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Российский рубль заметно ослаб к концу прошедшей недели на фоне снижения цен на нефть и завершения налогового периода. Отметим, что сегодня в РФ последний день уплаты налога на прибыль. По итогам пятничных торгов курс по паре USDRUB вырос на 1,73% до 78,81 рублей за доллар. Между тем на стороне российской валюты продолжает выступать продажа валюты Банком России. Тем временем ЦБРФ принимает дальнейшие меры по минимизации ущерба от эпидемии коронавируса. В частности, максимальный совокупный лимит по безотзывным линиям для банков был увеличен с 1,5 до 5,0 трлн рублей со снижением платы за право пользования с 0,5% до 0,15%.   

КЛЮЧЕВЫЕ СОБЫТИЯ

На текущей неделе, помимо новостей относительно распространения коронавируса, в фокусе внимания рынков также будет публикация большого количества статистических данных, в т.ч., индексов PMI производственной сферы и сферы услуг КНР за март (31.03), свежие данные по инфляции за март (01.04), сальдо торгового баланса США за февраль (02.04), изменении уровня безработицы и числа занятых в несельскохозяйственном секторе США за март (03.04).

События в Казахстане:                    

• Медики достойны нового пакета финансовой поддержки – Токаев.
• Даурен Абаев: Правительство возьмет деньги Нацфонда на борьбу с кризисом.
• S&P подтвердило рейтинги Казахстана на уровне BBB-/A-3.
• Минсельхоз РК рассчитывает в 2020 создать 25 молочных ферм, разбить 2000 га садов, построить 3 мясокомбината.
• Гульшара Абдыкаликова стала акимом Кызылординской области.
• О работе банков второго уровня в период с 30 марта по 5 апреля 2020 года.
• Как в Казахстане будут развиваться банки в условиях кризиса.
• Часть экспортной валютной выручки субъектов квазигосударственного сектора будет продана.
• Объём безналичных платежей за февраль вырос на 300 млрд тенге.
• Министерство финансов Казахстана привлекло на KASE 27 марта 4,9 млрд тенге.

Корпоративные события:  

• ЖССБК предоставит заёмщикам автоматическую отсрочку по ипотеке через интернет-банкинг.
• Дочерние компании КазАгро предоставят отсрочку заемщикам.
• Акционеры АО Kaspi.kz утвердили финансовую отчетность и приняли решение не выплачивать дивиденды по простым акциям компании за 2019 год.
• S&P ухудшило прогноз по рейтингам «Казмунайгаз» и «Тенгизшевройл» до «негативного».

Международные события:

• Трамп ожидает пик смертности от COVID-19 в США через две недели.
• ЦБР увеличил лимиты банкам по безотзывным линиям до 5 трлн р, стимулировал перевод валютных кредитов компаний в рублевые.
• Лидеры ЕС отложили принятие решения о мерах поддержки экономики.
• КНДР провела испытания сверхтяжелой многозарядной пусковой установки.
• Бразильский суд запретил правительству Болсонару агитировать против карантина.
• "Роснефть" продала активы в Венесуэле российскому правительству.