Неопределённость с повышением потолка госдолга США и слабые экономические прогнозы оказывают давление на фондовые рынки

15.05.2023

769 просмотров

В частности, ключевые фондовые индексы США снижаются вторую неделю подряд

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

По итогам торгов в пятницу средневзвешенный курс USDKZT составил 446,25 тенге за доллар (+2,04 тенге). Ослабление нацвалюты в конце прошедшей недели происходило на фоне очередного падения цен на нефть, бегства инвесторов от риска на мировых рынках капитала, а также глобального укрепления индекса доллара (+0,6%).

Между тем пик выплат квартальных налогов в бюджет приходится на 20-25 мая. Соответственно, дополнительная конвертация инвалюты, помимо трансфертов из Нацфонда и продажи инвалюты субъектами КГС, может оказывать серьезную поддержку тенге на текущей неделе.

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:30 ALA) торгуется на уровне 448,8 тенге за доллар.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки казахстанского денежного рынка продолжили снижение на фоне сокращения спроса на тенговую ликвидность и укрепления нацвалюты. По итогам пятницы индикативные ставки рынка опустились ближе к нижней границе коридора базовой ставки (TONIA – с 16,01 до 15,92%, SWAP_1D – с 15,11 до 14,27%). В то же время значимых изменений в уровне изымаемой краткосрочной ликвидности не наблюдалось (открытая позиция ~ 4,1 трлн тенге).

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Изменения в инструментах индекса KASE в пятницу носили слабовыраженный характер, что, вероятно, обусловлено отсутствием катализаторов для роста/снижения, а также неоднозначным внешним фоном. По итогам дня индекс закрылся с небольшим ростом до отметки 3 590,2 пункта (+0,12%). В структуре индекса снижение акций Казатомпрома (-0,7%) было полностью компенсировано ростом долевых инструментов БЦК (+1,1%). Из предстоящих на неделе событий отметим ГОСА Kcell (18.05).

МИРОВОЙ РЫНОК

Основные фондовые индексы США завершили пятничные торги снижением в пределах 0,2-0,4% на фоне неопределённости с повышением потолка госдолга и слабых экономических прогнозов. Отметим, что запланированная на пятницу встреча президента США Джо Байдена с лидерами американского конгресса по вопросу повышения потолка госдолга была отложена на текущую неделю. Кроме того, индекс потребительского доверия, рассчитываемый Мичиганским университетом, упал в мае до минимального за полгода значения в 57,7 пункта, в сравнении с 63,5 пункта в апреле. Данные Мичиганского университета также отразили снижение инфляционных ожиданий американцев на ближайший год (до 4,5% с 4,6%) вместе с их ростом на долгосрочную перспективу на 5 лет (до 3,2% с 3,0%).

На неделе в фокусе внимания, помимо переговоров по потолку госдолга, – выступления членов Федрезерва, данные по розничным продажам и промпроизводству США.

НЕФТЬ

Мировые цены на нефть в пятницу вновь снизились – до 74,2 доллара за баррель (-1,1%) и теряют еще почти 1% на сегодняшних азиатских торгах (до 73,5). Основное давление на сырьевой рынок в моменте оказывают неутешительные макроданные из США и КНР, которые усиливают ожидания снижения спроса на нефть. Между тем на стороне рынка в пятницу выступила новость о намерении США приступить к пополнению стратегического нефтяного резерва в следующем месяце. Ранее администрация Белого дома заявляла, что приступит к покупкам сырья для пополнения резервов при снижении цен.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На фоне снижения цен на нефть российский рубль завершил прошедшую неделю ослаблением: по итогам пятничных торгов пара USDRUB выросла на 0,9% – до 73,5 рубля за доллар. Активизация покупателей инвалюты могла произойти после сильного укрепления рубля ранее (с 81,62 до 77,06), а также публикации данных об ухудшении показателей внешнеторгового баланса. Как стало известно в пятницу, профицит счета текущих операций платежного баланса РФ в январе-апреле 2023 года снизился в 4,3 раза – до 22,6 млрд долларов по сравнению с 96,5 млрд долларов за аналогичный период 2022 года.

События в Казахстане:

Токаев рассказал в интервью телеканалу CCTV о построении нового Казахстана.
Казахстан и Китай создадут совместный Подкомитет по сельскому хозяйству.
Как будут расширять экспорт казахстанского мяса в Китай.
Китай инвестирует $20 млн в строительство ирригационного завода в Казахстане.
Гособлигации Казахстана планируют включить в индекс J.P.Morgan.
Как МИИР РК намерено решать проблемы строительной отрасли.
Нацбанк рассказал о снижении волатильности на рынках после банковского стресса.
До 2029 года в РК планируют пригласить работать девять международных университетов.
В Казахстане улучшат систему распознавания лиц при обращении в кредитные организации.
В Казахстане вырос общий индекс цен на социально значимые продукты.

Корпоративные события:

Halyk Bank прокредитовал проекты МСБ на 1 трлн тенге.
Банк ЦентрКредит приобрел бывшую дочернюю организацию Альфа-Банка за 50 млрд тенге.
Allur запланировал на 2024 год запуск завода по сборке Kia в Костанае.
СК Sinoasia B&R опубликовала аудированную финансовую отчетность за 2022 год.
СПК ДАМУ АГРО опубликовала аудированную финансовую отчетность за 2022 год.
Изменен состав Совета директоров ФНБ Самрук-Қазына.

Международные события:

Государства G7 станут партнерами в области цепочек поставок.
G7 и ЕС планируют запретить импорт российского газа по трубопроводам.
ЕС и США обсудят совместные действия в отношении Китая.
WP: в НАТО решили не приглашать Украину вступить в альянс на саммите в Вильнюсе.
МВФ: в Китае наблюдается мощное восстановление потребления.
ООН: Плана «Б» для Черноморской зерновой инициативы нет.
Половина трейдеров ожидают снижения ставки ФРС в июле.
Bloomberg рассказал, как Россия обходит ограничения на экспорт нефти.
Кудрин с экспертами назвали уязвимость «бюджетного правила».