По прогнозам экономистов занятость в США в июле выросла на 1,6 млн 

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Нацвалюта в четверг продемонстрировала позитивную динамику, незначительно укрепившись к доллару США. По итогам вчерашних торгов курс USDKZT снизился на 48 тиынов, до 417,87 тенге за доллар. При этом торговая активность была на привычном уровне – совокупный объём торгов составил 109,4 млн долларов (+3,0 млн). В то же время курс RUBKZT вырос на один тиын, до 5,72 тенге за рубль.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:29 ALA) торгуется на уровне 418,11 тенге за доллар, что на 24 тиына выше средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии. 

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка продемонстрировали разнонаправленную динамику в четверг, но MM Index опустился 1 б.п. до 7,63% годовых. Стоимость привлечения тенговой ликвидности под доллары США на один день снизилась на 1,51% и составила 7,49% годовых, в то время как доходность операций репо «овернайт» увеличилась на 8 б.п. до 7,69% годовых. При этом совокупный объём торгов однодневными инструментами денежного рынка составил 135,2 млрд тенге при среднедневном объёме с начала года в 310,0 млрд тенге.

Между тем спрос со стороны рынка на недельные депозиты в Нацбанке повысился. Вчерашний спрос составил 244,0 млрд тенге и был удовлетворен в полном объеме. Средневзвешенная доходность размещенных вчера в НБРК депозитов составила 9,00% годовых. Открытая позиция по операциям НБРК находится вблизи 4,2 трлн тенге чистой задолженности НБРК перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Среди «голубых» фишек KASE в четверг наблюдалась преимущественно позитивная динамика, а индекс KASE вырос на 0,32% до 2 448,70 пунктов. В составе индекса подешевели лишь акции двух компаний – АО «Народный банк Казахстана» (-1,17%) и АО «KEGOC» (-0,18%). Тем временем лидерами роста были долевые бумаги АО «Казахтелеком» (+0,89%), АО «Банк ЦентрКредит» (+0,68%), АО «Кселл» (+0,67%) и НАК «Казатомпром» (+0,62%).

МИРОВОЙ РЫНОК

Котировки золота продолжают расти на фоне слабости доллара США и низкой доходности трежерис. По итогам вчерашних торгов спотовая цена на золото выросла на 1,15% до 2 063,8 долларов США за унцию. При этом индекс доллара США снизился до 92,82 пунктов (-0,05%), а доходность 10-летних трежерис снизилась на 3 б.п. до 0,52% годовых. Тем временем внимание инвесторов переключается к статистике рынка труда, что оказывает определенную поддержку доллару США. Индекс доллара к данному моменту растет на 0,25% и находится на уровне 93,05 пунктов. Развороту поспособствовали опубликованные вчера данные министерства труда США, которые показали, что первичные заявки на пособия по безработице в США, за неделю до 31 июля составили 1,19 млн. Показатель оказался меньше 1,44 млн неделей ранее и ожидавшихся 1,42 млн. Сегодня будет опубликован ключевой отчет по рынку труда – non-farm payrolls, который в значительной степени будет определять дальнейшее направление движения рынков. По прогнозам экономистов занятость в США выросла на 1,6 млн человек. Однако высока вероятность того, что данные non-farm payrolls будут хуже ожиданий, так как опережающая неофициальная статистика от ADP указала, что число новых рабочих мест увеличилось лишь на 167 тыс. при ожидании роста показателя на 1,5 млн.

Также отметим, что продолжает расти и фондовый рынок США. Так, вчера индустриальный индекс Dow Jones вырос на 0,68%, более широкий индекс S&P поднялся на 0,64%, а высокотехнологичный Nasdaq прибавил 1,27%. Факт того, что фондовый рынок США продолжает расти при повышенном спросе на защитные активы, такие как золото, может свидетельствовать о нарастающем дисбалансе и в скором времени вероятна коррекция цен на рынках.  

НЕФТЬ

Опасения по поводу темпов восстановления спроса на нефть на фоне увеличения числа зараженных Covid-19 и отсутствия прогресса в переговорах между Белым домом с Демократами по новым мерам стимулирования экономики создают давление на нефтяные котировки. Стоимость октябрьского фьючера на нефть Brent вчера снизилась на 0,18%, а к данному моменту снижается еще на 0,33% и находится на уровне 44,94 долларов за баррель. Также опасения усиливаются из-за разногласий между США и Китаем.   

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

На новостях о предстоящем сокращении продаж валюты центробанком в рамках бюджетного правила и некоторого ухудшения аппетита к риску на мировых рынках российский рубль в четверг демонстрировал ослабление.  По итогам вчерашних торгов курс USDRUB вырос на 0,55% до 73,28 рублей за доллар. По мнению аналитиков, помимо вышеуказанных факторов в текущем месяце против рубля играет также сезонное ухудшение текущего счета РФ, на которое наложилось летнее сокращение притока валютной выручки из-за снижения экспорта российской нефти в рамках ОПЕК+. Вместе с тем Банк России в четверг сообщил, что направил в правительство предложения о поэтапной отмене репатриации экспортной выручки в валюте и снятии ограничений на ее зачисление на зарубежные счета экспортеров. В частности, ЦБРФ предложил отменить репатриацию валютной выручки для несырьевых внешнеторговых контрактов с начала 2021 года, для всех — с 2024 года.

События в Казахстане:                    

• Какие меры необходимы для поддержки МСБ в Казахстане?
• KASE: с начала года тенге ослаб по отношению к доллару на 9%.
• Как реализуется программа рефинансирования ипотечных займов.
• Доходы казахстанских авиакомпаний упали в более чем в полтора раза.
• Когда полностью газифицируют Алматы.

Корпоративные события:  

• KASE провела онлайн медиа-брифинг для СМИ, посвященный итогам работы биржевого рынка за июль 2020 года.
• За январь–июль 2020 года объем торгов на KASE снизился на 2,7% до 70,1 трлн тенге ($ 173,3 млрд).
• Внесено дополнение в повестку дня внеочередного общего собрания акционеров АО "Казахтелеком", назначенного на 07 сентября 2020 года.
• За январь–июль 2020 года объем торгов акциями на KASE снизился на 18,7% до 74,9 млрд тенге.
• АО "Ипотечная организация "Казахстанская Ипотечная Компания" привлекло на KASE 06 августа 480,0 млн тенге, разместив облигации KZ2C00004349 (KZIKb29).

Международные события:

• Банк Англии сохранил ставку, ожидает более медленного восстановления экономики.
• Белый дом и демократы Конгресса не хотят идти на уступки в переговорах о помощи экономике.
• Рост числа случаев коронавируса замедляет восстановление экономики США -- чиновники ФРС.
• Ирак в августе дополнительно сократит добычу нефти на 400.000 барр в сутки.
• Прибыль Toyota рухнула из-за коронавируса.
• СД Аэрофлота одобрил допэмиссию до 60% увеличенного уставного капитала.