Риски очередного шатдауна сохраняются на новостях о требовании Трампа увеличить выплаты американцам 

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

К концу предпоследней рабочей недели уходящего года на валютном рынке KASE вновь отмечалась ревальвационная динамика нацвалюты при низкой торговой активности. По итогам торгов четверга доллар США подешевел на 1,51 тенге до 419,93 тенге за доллар. Очевидно, что игроки рынка отыгрывали предыдущие позитивные изменения в котировках нефти и российском рубле. При этом объём торгов резко снизился до 84,7 млн долларов, против показателя в 211,8 млн днём ранее. Мы ожидаем, что в преддверии новогодних праздников активность на валютном рынке будет и дальше спадать.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:35 ALA) торгуется на уровне 419,62 тенге за доллар, что на 0,31 тенге ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Между тем участники финансового рынка по-прежнему испытывают профицит краткосрочной тенговой ликвидности, что обуславливает низкую волатильность ставок денежного рынка вблизи нижней границы базовой ставки (TONIA – 8,53%, SWAP – 7,90%). В то же время в четверг на депозитном аукционе Нацбанк привлёк большой объём ликвидности на сумму 446,7 млрд тенге под 9,0% годовых (100 спроса). Отметим также, что открытая позиция по операциям НБРК вплотную приближается к отметке в 5,0 трлн тенге.  

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

На улучшении рыночных настроений на товарно-сырьевом рынке фондовый рынок страны в четверг вновь продемонстрировал умеренный рост: индекс KASE вырос на 0,66% до 2 635,47 пунктов. При этом объем сделок с акциями вчера снизился в 2,5 раза и составил 61,5 млн тенге. Локомотивом роста выступили акции сырьевого сектора – KAZ Minerals (+2,8%) и КазТрансОйла (+1,6%). 

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевым событием четверга на мировых рынках стала новость о согласовании между ЕС и Великобританией соглашения по поводу будущих отношений и условий свободной торговли после Brexit. Напомним, что одним из ключевых камней преткновения было право стран ЕС на рыболовство в территориальных водах Великобритании. Теперь, чтобы соглашение вступило в силу, сторонам нужно будет провести его ратификацию. Финальную точку в этом вопросе поставят парламент Великобритании (голосование назначено на 30.12) и Европарламент (в начале следующего года).

Между тем некоторое давление на настроения инвесторов в четверг оказала неопределенность в отношении недавно принятого Конгрессом США законопроекта о пакете помощи экономике на сумму 892 млрд долларов. Президент США Д. Трамп раскритиковал пакет из-за низких прямых выплат американцам и призвал законодателей увеличить их размер с 600 до 2000 долларов. Демократы поддержали призыв президента, но внести изменения в законопроект в четверг не смогли из-за нежелания республиканцев увеличивать нагрузку на бюджет. По сообщениям Bloomberg, демократы намерены представить данную инициативу как отдельный законопроект 28 декабря. Напомним также, что 28 декабря также истекает указ об очередном продлении финансирования правительства, и, если Трамп не подпишет утвержденный ранее Конгрессом пакет экономических мер вместе с бюджетом на 2021 год правительству США грозит шатдаун. Напомним, последний раз шатдаун правительства США произошел два года назад. из-за споров по поводу бюджета и строительства стены на границе с Мексикой.

НЕФТЬ

Котировки нефти Brent в четверг прибавили 0,33%, закрепившись выше отметки 51,4 долларов за баррель. Напомним, ранее Министерство энергетики США сообщило о снижении коммерческих запасов нефти в стране на прошлой неделе на 562 тыс. баррелей. При этом товарные запасы бензина снизились на 1,12 млн баррелей, а дистиллятов – на 2,33 млн баррелей. Поддержку нефтяному рынку также оказывала новость о согласовании сделки между ЕС и Великобританией по поводу Brexit, возобновление транспортного сообщения между Францией и Великобританией. Между тем Baker Hughes сообщила в четверг о незначительном увеличении количества действующих нефтяных буровых установок в США до отметки 264 штук (+1 ед.).

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Российский рубль в четверг продолжил ревальвационную динамику второй день подряд после трех предыдущих торговых сессий снижения. По итогам торгов четверга курс по паре USDRUB снизился на 1,6% до отметки 73,89 долларов за баррель. Помимо общего улучшения настроений на мировых рынках и роста котировок нефти поддержку рублю оказывало и приближение декабрьского фискального периода – 25 декабря. По оценкам аналитиков, на сегодняшней день придется около 1,1 трлн рублей налогов из общей суммы примерно в 2,5 трлн рублей. При этом также отметим, что санкционная тематика немного стихла.

События в Казахстане:

• Аблай Мырзахметов: Надо открывать весь бизнес.
• Когда полноценно заработаетграница с Китаем?
• ЕНПФ снижает комиссии.
• Закрытия, покупки, продажи: каким был 2020 год?
• Более 70% электричества в Казахстане по-прежнему производят угольные электростанции.
• Эпидситуация в Алматы остается напряженной - Жандарбек Бекшин
• Как казахстанские школьники будут учиться в третьей четверти.

Корпоративные события:

• Шарипов А.Б. избран заместителем Председателя Правления АО "Банк Развития Казахстана".
• Еще один банк стал участником программ «7–20–25» и «Баспана Хит».
• Биржевые ноты Фридом Финанс появились на AIX.
• В состав Комитета Совета директоров KASE по бюджету и стратегическому планированию избран Ян Виллемс.
• АО "Halyk Global Markets" получило награду Cbonds Awards в номинации "Лучшая сделка первичного размещения лизинговой компании" за участие в размещении дебютного выпуска рублевых облигаций АО "Росагролизинг" на MOEX.

Международные события:

• Жесткий брексит отменяется: Британия и Евросоюз договорились.
• Получит ли сделка Джонсона поддержку Палаты общин?
• Правительство Израиля развалилось. Страну ждут новые выборы.
• В Пентагоне озаботились последними днями власти Трампа.
• Госдеп США заявил о причастности ФСБ к отравлению Навального.