10.01.2023
578 просмотров
За 2022 год объем вложений нерезидентов в ГЦБ РК снизился в 2 раза

Основные причины - ухудшение геополитической ситуации, повышение процентных ставок в развитых странах, рост инфляционного давления в нашей стране

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Новая неделя началась с умеренного укрепления курса нацвалюты: пара USDKZT снизилась до 462,47 тенге за доллар (-0,97 тенге). Динамика курса тенге могла определяться позитивным внешним фоном, в том числе, ростом нефтяных котировок, укреплением российского рубля (см. ниже), а также снижением индекса доллара (-0,7%). Между тем повышенный объем торгов (151,4 млн долларов при среднесуточных значениях прошлого года в 122,2 млн) может свидетельствовать о крупных продажах валютной выручки квазигосударственными экспортерами после «новогодних каникул».

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:32 ALA) торгуется на уровне 461,9 тенге за доллар.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка в понедельник разнонаправленно изменились: доходность TONIA выросла до 15,86% (+4 б.п.), SWAP – упала до 15,95% (-51 б.п.). При этом объем торгов заметно снизился, вернувшись к своим среднесуточным значениям прошлого года – 614,2 млрд тенге (-105,1 млрд). Между тем в рамках операций по изъятию краткосрочной ликвидности в понедельник НБРК изъял 1,6 трлн тенге, в том числе, нотами – 1,2 трлн (96,4% спроса) и посредством депозитного аукциона – 384 млрд (100% спроса) при доходностях 16,74% и 16,75% годовых, соответственно, что может способствовать увеличению чистой задолженности НБРК перед рынком (на конец прошлой недели открытая позиция оставалась у отметки 3,8 трлн тенге).

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Индекс KASE в понедельник продемонстрировал заметный рост, закрывшись на отметке 3 269,59 пункта (+0,8%). На фоне восстановления локального риск-аппетита инвесторов в «зеленой зоне» закрылись акции всех компаний представительского списка, за исключением Kegoc (-0,3%). Однако основным драйвером роста выступили акции Kcell (+3,2%), достигшие своих годовых максимумов.

Из опубликованной статистики отметим, что по данным Центрального депозитария ценных бумаг, объем вложений нерезидентов в ГЦБ РК в 2022 году снизился практически в 2 раза, с 795,1 до 405,5 млрд тенге (-49%). Выход иностранных инвесторов был связан, в основном, с ухудшением геополитической ситуации в регионе, ужесточением монетарной политики центробанками развитых стран, а также с повышенным инфляционным давлением в стране.

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые американские фондовые индексы завершили торги понедельника разнонаправленно: S&P и Dow снизились на 0,1% и 0,3%, соответственно, NASDAQ вырос на 0,6% за счет акций фармацевтических компаний (CinCor, Amryt, Albireo). Слабая волатильность, вероятно, связана с ожиданием участниками рынков данных о потребительских ценах в США. Согласно прогнозам аналитиков, инфляция в декабре замедлилась до 6,5% с ноябрьских 7,1% годовых. Между тем члены Федрезерва продолжают транслировать «ястребиные» сообщения. Президенты ФРБ Атланты и Сан-Франциско Рафаэль Бостик и Мэри Дэйли заявили, что ожидают повышения процентных ставок, как минимум, на 25 б.п. на предстоящем в конце января заседании.

НЕФТЬ

По итогам торгов понедельника цены на нефть марки Brent выросли, достигнув отметки в 79,9 доллара за баррель (+1,7%). Основной причиной выступила отмена практически всех ограничений на перемещения граждан Китая, введенных три года назад, что, вероятно, приведет к резкому росту поездок, как внутри КНР, так и за ее пределами. Также нефтяные котировки поддержало ослабление курса доллара в период ожидания данных по инфляции в США, на основе которых инвесторы собираются оценить траекторию дальнейшей монетарной политики Федрезерва.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам валютных торгов понедельника пара USDRUB снизилась на 3,0% и закрылась на отметке 69,99 рубля за доллар. Это может быть связано с ростом цен на нефть на фоне частично восстановленных поставок российской нефти, хоть и по пониженным ценам. Более того, поддержку рублю в ближайшее время могут оказать дивидендные выплаты (около 1,2 трлн рублей в январе), а также регулярные налоговые платежи, которые требуют от экспортеров дополнительной продажи валютной выручки. 

События в Казахстане:

  • Токаев поставил ряд задач по активизации работы МФЦА.
  • Мининдустрии прогнозирует рост автопрома в ВВП Казахстана в 14 раз за шесть лет.
  • Предприниматели попросили отменить туристский взнос для иностранцев.
  • В Казахстане в 2022 году произведено 1,06 млн тонн мяса.
  • Вторичное жилье дешевеет в РК впервые с марта 2018 года.
  • Казахстанцы подали почти 2 млн заявок на снятие пенсионных излишков.
  • Показатель доходности пенсионных активов ЕНПФ в 2022 году оказался в три раза ниже инфляции.

Корпоративные события:

  • «Самрук-Казына» после IPO КМГ может получить средства для инвестиций за рубежом – Global SWF.
  • Казатомпром сообщает об изменениях в составе руководства.
  • 20 января состоится ВОСА Шубарколь Премиум.

Международные события:

  • В США заявили о стремлении военной помощью изменить динамику боевых действий на Украине.
  • Китай направил к Тайваню более полусотни самолетов и корабли.
  • Bloomberg: Эстония готовит к концу января план конфискации российских активов.
  • Bloomberg сообщил о продаже российской нефти по $38 за баррель.
  • Нефть дорожает из-за оптимистичных прогнозов по спросу на нее.
  • ЕС вышел в мировые лидеры по закупкам СПГ.
  • Bloomberg узнал о планах Кувейта увеличить поставки дизельного топлива ЕС в пять раз.
  • Большинство центробанков продолжат повышать процентные ставки в 2023 году.
  • Мировые центробанки в ноябре закупили 50 тонн золота.
последние новости
27.09.2023
Скачок цен на на уран и нефть значительно повысил спрос на акции Казатомпрома и КМГ
С начала сентября акции Казатомпрома выросли на 33%, КМГ – на 8%
26.09.2023
Нацвалюта укрепляется вопреки негативным внешним факторам
Укрепление происходило на фоне дешевеющей нефти и растущего индекса доллара
25.09.2023
Минэкономразвития РФ ожидает, что до конца текущего года доллар будет стоить 94 рубля
Согласно обновленным макропрогнозам, в 2024-2026 «новое равновесие» может сложиться на уровне 90-92 рубля за доллар
25.09.2023
Сокращение господдержки обусловило рост коммерческой ипотеки до каждого четвёртого нового займа
Аналитический центр АФК представляет вашему вниманию обзор ипотечного рынка Казахстана за первые семь месяцев 2023 года.
22.09.2023
Фондовые рынки падают за 9 дней до потенциальной остановки работы правительства США
В случае наступления шатдауна в неоплачиваемый отпуск отправятся около 1 млн человек
21.09.2023
Еще одно повышение ставок Федрезервом практически неизбежно
12 из 19 голосующих членов регулятора ожидают повышения на 25 б.п. до конца 2023 года