Доходы сектора от инвестиционной деятельности увеличились на 48,5%

Активы казахстанских страховых компаний за 2018 год увеличились на 123,2 млрд тенге (+13,3%) до 1 048,5 млрд тенге. Тем временем 51,9% активов страховых компаний инвестированы в ценные бумаги, тогда как на денежные средства, на обратное репо и вклады приходятся 28,2% активов. Также отдельно следует отметить то, что активы компаний по страхованию жизни (КСЖ) увеличились на 55,0 млрд тенге или 20,0% за год, что выше показателя роста сектора в целом. Более того, 55,0 млрд тенге соответствуют 44,6% роста сектора в 2018 году.

Таблица 1. Показатели сектора:

Источник: НБРК

Диаграмма 1. Активы страховых компаний:

Источник: НБРК

Суммарные страховые резервы сектора за 2018 год увеличились на 58,9 млрд тенге (+12,8%) до 519,5 млрд тенге. Отметим, что практически 77,9% увеличения резервов в 2018 году пришлись на КСЖ – плюс 45,9 млрд тенге.

Собственный капитал страховых компаний увеличился на 56,6 млрд тенге (+13,7%) до 468,3 млрд тенге. При этом более половины роста капитала сектора в 2018 году приходится на СК Евразия – плюс 31,9 млрд тенге. Также отметим, что рост собственного капитала страховых компании в основном происходит на фоне капитализации прибыли, а не в связи с докапитализацией со стороны акционеров. Так, уставный капитал сектора за 2018 год увеличился на 9,7 млрд тенге (+4,3%) до 234,0 млрд тенге. Между тем, уставный капитал СК Евразия вырос на 7,5 млрд тенге. 

По итогам 2018 года страховые компании суммарно привлекли страховых премий на 384,85 млрд тенге, что на 2,9% ниже в сравнении с 2017 годом. Однако, сумма премий, переданных на перестрахование, была также ниже, что привело к увеличению суммы чистых страховых премий в сравнении с 2017 годом на 28,4 млрд до 295,0 млрд тенге. Между тем, страховые премии КСЖ выросли с 70,6 млрд тенге до 99,0 млрд тенге. В сегменте добровольного личного страхования объем премий увеличился на 29,7% до 131,3 млрд тенге, тогда как в сегменте добровольного имущественного страхования объем премий сократился на 12,1% до 150,4 млрд тенге. Тем временем в сегменте обязательного страхования наблюдается рост в 5,6% до 102,2 млрд тенге.  

Диаграмма 2. Страховые премии по видам страхования, млрд тенге:

Источник: НБРК

В то же время расходы по осуществлению страховых выплат за 2018 год составили 95,2 млрд тенге, что на 7,2% превышает соответствующие траты за 2017 год. Между тем, наибольший объем страховых выплат приходится на виды ДИС – 36,1 млрд тенге. Выплаты по ДЛС тем временем составили 31,1 млрд тенге, а по обязательным видам страхования – 27,9 млрд тенге.

По итогам 2018 года чистая прибыль страхового сектора составила 78,8 млрд тенге, что на 22,6 млрд тенге выше в сравнении с 2017 годом. При этом показатель эффективности использования активов (ROAA) вырос с 6,3% в 2017 году до 8,0% в 2018 году, а показатель рентабельности капитала (ROAE) улучшился с 13,8% до 17,9%. Тем временем доходы сектора от страховой деятельности выросли на 6,1% до 285,4 млрд тенге, при увлечении расходов по осуществлению страховых выплат на 12,3% до 85,6 млрд тенге. Вместе с тем, доходы сектора от инвестиционной деятельности увеличились на 48,5% до 93,1 млрд тенге.

Отметим, что все компании страхового сектора, за исключением Салем (-1,3 млрд тенге) и Amanat (-0,1 млрд тенге), в 2018 году продемонстрировали положительную рентабельность. Между тем, 41,6% прибыли сектора приходится на Евразию – 32,8 млрд тенге. Прибыль компании с сравнении 2017 годом увеличилась более чем в 2,5 раза. Второй максимальный показатель по прибыли тем временем за СК Виктория – 8,0 млрд тенге. Также отметим, что среди компаний, занимающихся страхованием жизни, лидерство за Номад Life – 4,56 млрд тенге. Тем временем в число компаний, наиболее эффективно использующих свои активы в 2018 году, вошли (по показателю ROAA): Kaspi Страхование (30,6%), ЕСК (19,5%) и Евразия (13,2%). В отношении возврата на средний собственный капитал (ROAE) в лидерах – ЕСК (52,9%), Номад Life (48,8%) и Kaspi Страхование (45,1%). Следует отметить, что из подсчётов рентабельности были исключены Салем, Standard и Альянс-Полис в связи с тем, что указанные компании не ведут страховую деятельность и находятся в процессе ликвидации.

Диаграмма 3. Рентабельность капитала страховых организаций:

Источник: НБРК

С полным текстом отчёта можно ознакомиться по указанной ссылке.

Любое использование аналитических материалов допускается только при наличии гиперссылки на источник afk.kz