Рубль и тенге могут оказаться под давлением на сегодняшних торгах 

Сегодня, 27 августа, вступят в силу санкции США против России, связанные с делом Скрипалей. Новые ограничительные меры направлены против зарубежной помощи, продажи оружия и финансирования России. Также будет ограничен доступ к кредитованию (со стороны правительства США) и запрещен экспорт продукций и технологий, связанных со сферой национальной безопасности. Указанные санкции могут быть расширены спустя 90 дней, если Россия не предоставит гарантий того, что больше не будет использовать химическое оружие.   

Динамика ослабления доллара США, начавшаяся в пятницу, продолжилась и на сегодняшних азиатских торгах. Так, к данному моменту индекс DXY находится на уровне 95,08 пунктов (-0,08%). Напомним, что снижение доллара в информационном плане спровоцировало пятничное выступление главы ФРС Джерома Пауэлла. В частности, Пауэлл ожидает дальнейшего роста процентных ставок, но также глава ФРС отметил, что денежно-кредитные условия приближаются к нейтральному уровню.

Тем временем, азиатский фондовый рынок начал текущую неделю с роста, поддерживаемого пятничным позитивом на Уолл-Стрит. Так, широкий индекс MSCI по Азиатско-Тихоокеанскому региону за исключением Японии к данному моменту находится на уровне 529,9 пунктов (+0,08%), а японский Nikkei набирает 0,93%, находясь на уровне 22 804,5 пунктов. Корейский KOSPI выше на 0,24%, а австралийский S&P/ASX 200 прибавляет по ходу торгов 0,25% – 6 263,0 пунктов.

Цены на нефть немого снижаются, в т.ч. на фоне опасений того, что торговые разногласия между США и Китаем приведут к замедлению роста мировой экономики. Тем временем опасения по поводу санкций США против нефтяного сектора Ирана, вводимые в ноябре, удерживают котировки от дальнейшего снижения. К данному моменту баррель нефти марки Brent торгуется за 76,08 долларов США (-0,07%).     

Несмотря на высокую волатильность на внешних рынках курс национальной валюты к доллару США на прошлой неделе стабилизировался вблизи отметки в 360 тенге за доллар. В условиях возросших геополитических и торговых рисков, поддержку нацвалюте также оказывали высокие цены на нефть. Дополнительно на стороне тенге выступили налоговые выплаты: 25 августа наступил срок оплаты ряда налогов за второй квартал 2018 года. В том числе, рентного налога на экспорт, НДПИ, НДС и на другие виды налогов. На субботних торгах на валютном рынке KASE средневзвешенный курс нацвалюты против доллара США (Т+1) снизился на 91 тиын до 359,64 тенге за доллар при низком объеме торгов – 52,1 млн долларов США. Тем временем сделок по валютной паре USDRUB с расчетами Т+1 заключено не было. Сегодня ожидается вступление в силу новых санкций в отношении России, что может негативно отразиться на курсе тенге. Таким образом, по ходу сегодняшних торгов давление на тенге может заметно усилится.     

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:25 AST) торгуется на уровне 360,0 тенге за доллар, что на 36 тиынов выше средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

Стоимость краткосрочной ликвидности на денежном рынке KASE продолжила плавно расти в субботу. Стоимость фондирования посредством операций репо овернайт выросла на 5 б.п. и достигла отметки 9,39% годовых (объем торгов: 298,6 млрд тенге), в то время как ставки по двухдневным операциям валютного свопа выросли на 35 б.п. до 8,72% годовых (объем: 122,3 млрд тенге).

В субботу Нацбанк разместил минимальный объем недельных нот – 12,0 млрд тенге под 8,10% годовых (100% спроса). Тем временем открытая позиция по операциям НБРК продолжает снижаться и по состоянию на 24.08.2018 года находится вблизи 3,5 трлн тенге.

Индекс KASE практически не изменился в субботу, закрывшись на уровне 2 221,67 пунктов (+0,1%). Наибольшие негативные изменения коснулись акций Народного банка (-0,49%), в то время как долевые бумаги БЦК (+1,3%) и KAZ Minerals (+0,56%) продемонстрировали положительную динамику.

События в Казахстане:

• Обзор кадровых назначений в Казахстане за прошедшую неделю.
• Шаяхметова: Банки РК продолжат объединяться и закрываться.

Корпоративные события:

• Как владельцы Евразийского банка наняли кризис-менеджера и что из этого вышло.
• С 25 августа 2018 года ценные бумаги АО "Эксимбанк Казахстан" исключены из официального списка KASE.
• Простые и привилегированные акции АО "Транснациональная компания "Казхром" прошли процедуру листинга на KASE по категории "стандарт" основной площадки.
• Простые акции АО "Компания по страхованию жизни "Азия Life" прошли процедуру листинга на KASE в секторе "акции" альтернативной площадки.

Международные события:

• Санкции США против РФ, связанные с делом Скрипалей, вступят в силу в понедельник.
• Демократы изменили правила выдвижения кандидата в президенты США.
• Парламент Ирана объявил импичмент министру экономики.
• Правительство Франции в 2019 году хочет сократить 4,5 тысячи госслужащих.
• Сенатор Джон Маккейн, критик Трампа и Путина, скончался в США.