С утра понедельника котировки Brent теряют 2,3% после снижения на 2,0% в пятницу

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Биржевой курс доллара США на KASE продолжил умеренную восходящую динамику в преддверии длинных выходных. Так, по итогам валютных торгов среды, 15 декабря, пара USDKZT выросла до уровня 435,55 тенге за доллар (+0,71 тенге). При этом объём торгов был повышенным и составил 261,0 млн долларов (+43,5 млн). В преддверии продолжительных выходных игроки рынка могли занять выжидательную позицию, избегая активных покупок нацвалюты. Кроме того, против тенге играет продолжающийся выход нерезидентов из нот: с начала декабря их объём владения снизился на 45,3 млрд тенге или 12,1% – до 327,8 млрд тенге.

На утро понедельника внешний фон оценивается как умеренно негативный (см. ниже), возможно продолжение роста американской валюты.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Индикативные ставки денежного рынка в среду продемонстрировали небольшое снижение, находясь вблизи верхней границы коридора базовой ставки (TONIA – 10,63%, SWAP – 10,63%). Как мы отмечали ранее, удержание ставок у верхней границы во многом обусловлено ростом спроса на краткосрочную ликвидность со стороны отдельных участников, а также ее значительным уменьшением на рынке (открытая позиция опустилась до 3,4 трлн тенге).

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

В среду, 15 декабря, индекс KASE продолжил движение в узком боковом коридоре, достигнув отметки 3 610,8 пунктов (-0,30%). В структуре индекса наибольшее изменение коснулось акций КазТрансОйла (-0,8%), Казатомпрома (-0,7%) и Народного Банка (-0,6%). Инвесторы могли закрывать прибыльные позиции в преддверии продолжительных выходных. Из предстоящих событий на рынке отметим, что 14 февраля состоится ВОСА Казахтелекома.

МИРОВОЙ РЫНОК

К концу прошедшей недели настроения инвесторов на мировых рынках продолжили ухудшаться на фоне значительного ухудшения эпидемиологической ситуации в развитых странах, а также подтверждения опасений по сворачиванию монетарных стимулов ключевыми центробанками. В пятницу ключевые американские фондовые индексы потеряли в пределах 0,1-1,5%.  Отметим, что число заражений Covid-19 в США и Европе резко возросло (ряд стран объявили об усилении карантинных ограничений), что в преддверии рождественских выходных вызывает опасения по усугублению ситуации с распространением коронавируса. Между тем в соответствии с ожиданиями рынка Федрезерв объявил об ускорении сворачивания программы скупки активов и анонсировал три повышения процентной ставки в 2022 году. В то же время Банк Англии повысил базовую ставку с 0,1 до 0,25% впервые за 3,5 года, тогда как участники рынка ожидали ее сохранения.

На текущей неделе в фокусе внимания – данные по росту ВВП США за III квартал (22.12), по заказам на товары длительного пользования и изменению продаж новостроек в США (23.12), по числу первичных обращений за пособием по безработице (23.12). При этом в пятницу, 24 декабря, западные рынки будут закрыты по случаю празднования Рождества.

НЕФТЬ

На фоне роста количества заражений коронавирусом в мире стоимость эталонной нефти Brent снизилась в пятницу на 2,0% – до 73,5 доллара за баррель. На рынке опасаются, что рост числа заражений Covid-19 негативно скажется на спросе на сырьё, тогда как ОПЕК+ намеревается продолжать постепенное увеличение ее добычи. Отметим, за прошедшие 24 часа, по данным Всемирной организации здравоохранения, в мире было зарегистрировано 545,1 тыс. случаев заражения коронавирусом.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Российский рубль в пятницу снижался против доллара США на фоне сохраняющихся геополитических рисков, ухудшения сентимента на глобальных рынках, а также коррекции цен на нефть. По итогам торгов в пятницу курс USDRUB вырос на 0,51% – до 74,13 рубля за доллар. Между тем некоторую поддержку рублю оказало решение Банка России повысить ключевую ставку на 100 б.п. – до 8,5% годовых. При этом монетарный регулятор сообщил, что допускает возможность дальнейшего повышения ключевой ставки на ближайших заседаниях в 2022 году. На стороне рубля на текущей неделе может также выступить декабрьский фискальный период. В фокусе внимания локального рынка – ежегодная пресс-конференция президента России Владимира Путина (23.12).

События в Казахстане:

• Президент назвал важные достижения страны за 30 лет.
• На народное IPO в 2023 году планируют выставить три компании.
• Глава ЕНПФ прокомментировал сокращение сроков использования пенсионных.
• Это была разовая акция - Мадина Абылкасымова о кредитной амнистии.
• Задержаны руководители Mudaraban capital.

Корпоративные события:

• Нурпеисова Д.К. избрана членом Правления АО "Кселл".
• 21 декабря на KASE планируется проведение специализированных торгов по размещению 55,0 млн облигаций KZ2C00008332 АО "Национальный управляющий холдинг "Байтерек".
• 21 декабря на KASE планируется проведение специализированных торгов по размещению 30,0 млн облигаций KZ2C00008316 АО "Аграрная кредитная корпорация".
• 21 декабря на KASE состоятся специализированные торги по размещению 1,5 млн облигаций KZ2P00008162 (MFOKb2) ТОО "Микрофинансовая организация ОнлайнКазФинанс"
• 14 февраля состоится внеочередное общее собрание акционеров АО "Казахтелеком".

Международные события:

• Сенат США решит вопрос о санкциях против "Северного потока - 2" в январе.
• Власти Германии объявили Британию зоной распространения мутаций COVID-19.
• В Баку заявили о передаче Еревану десяти военнослужащих.
• Генерал НАТО предложил разместить 1,5 тысячи военных в Болгарии и Румынии.
• Лондон объявил чрезвычайную ситуацию из-за "Омикрона", Нидерланды ввели жесткий локдаун.
• Отправка британских войск в Украину крайне маловероятна: министр обороны Британии.