29.09.2023
993 просмотров
Саудовская Аравия и США «ходят по замкнутому кругу»

Сокращение предложения нефти Эр-Риядом в конечном итоге стимулирует сокращение спроса на нее со стороны США

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

По итогам валютных торгов в четверг пара USDKZT полностью отыграла рост среды, закрывшись на уровне 476,69 тенге (-5,55 тенге). При этом торговая активность продолжила увеличиваться – совокупный объем составил 241,4 млн долларов (+25,3 млн). Динамика курса нацвалюты, вероятно, определялась снижением индекса доллара (-0,5%) и последними продажами инвалюты в рамках сентябрьской конвертации трансфертов из Нацфонда. Также отметим, что во вчерашнем информационном сообщении Нацбанк подчеркнул возможность проведения валютных интервенций «для поддержания ликвидности на валютном рынке и сглаживания резких колебаний обменного курса».

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

В четверг ставки денежного рынка продолжили расти: средневзвешенная доходность операций репо овернайт прибавила 4 б.п., до отметки 17,16% годовых, тогда как доходность однодневных своп-операций по паре USDKZT увеличилась сразу на 79 б.п., до 13,08% годовых. При этом объем торгов достиг своих исторических максимумов, составив 1,7 трлн тенге (+246,3 млрд). В то же время спрос со стороны рынка на недельные депозиты в Нацбанке составил 235 млрд тенге (100% спроса, годовая доходность 16,5%), а открытая нетто-позиция по операциям НБРК удерживается у отметки 4,2 трлн тенге задолженности перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

По итогам торгов четверга индекс KASE вырос на 0,5%, до отметки 4 053,78 пункта. При этом наиболее заметным спросом пользовались долевые бумаги Kaspi (+2,2%) и Казатомпрома (+1,2%). Между тем на вчерашних торгах наблюдались активные распродажи акций Kegoc (-2,3%), в результате чего их стоимость (1 485 тенге) вплотную приблизилась к подписной цене в рамках права преимущественной покупки (1 482 тенге). Это также могло быть связано фиксацией реестра акционеров (26.09) для выплаты дивидендов за первое полугодие 2023 года.

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США в четверг показали рост в диапазоне 0,3-0,8% на фоне вышедших макроданных. Окончательная оценка роста в экономики США во втором квартале составила 2,1%, полностью совпав с прогнозами рынка, тогда как количество первичных заявок на пособие по безработице немного выросло на прошлой неделе, а количество контрактов на покупку жилья в августе сократилось сильнее, чем ожидалось. Эти показатели могли дать инвесторам надежду на отсутствие необходимости в дальнейшем повышении процентных ставок без усиления опасений рецессии. Между тем демократы и республиканцы Конгресса США до сих пор не нашли компромисс для предотвращения четвертого «шатдауна» за десятилетие, в результате чего финансирование американских федеральных агентств может закончиться уже в это воскресенье.

НЕФТЬ

Цены на нефть Brent по итогам торгов в четверг коррекционно снизились до отметки 93,2 доллара за баррель (-1,3%). Нефтетрейдеры понимают, что наблюдаемое с июля повышение котировок, главным образом, в ответ на сокращение добычи нефти Саудовской Аравией и Россией, является значимым фактором, способствующим росту инфляции в США. Соответственно, Федрезерв может продолжать повышать процентные ставки, что в перспективе может привести к погружению в рецессию экономики крупнейшего потребителя нефти. С учетом неопределенности темпов восстановления Китая, Эр-Рияд и Вашингтон могут продолжить «ходить по замкнутому кругу», косвенно оказывающему негативное влияние на глобальную экономику в целом. 

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

Курс по паре USDRUB в четверг снизился (-0,1%) и составил 96,8 рубля за доллар. Участники российского валютного рынка, вероятно, анализировали заявления финансовых властей относительно уточненных параметров бюджета и потенциальных мер валютного контроля в рамках Московского финансового форума. По данным Минфина РФ, доходы бюджета превышают плановые значения, соответственно, дефицит бюджета в 2023 году не превысит установленного параметра в 2% ВВП, а программа внутренних заимствований на текущий год будет сокращена сразу на 1 трлн рублей. Между тем Минэкономразвития РФ продолжает настаивать о необходимости введения дополнительных мер для стабилизации курса рубля, тогда как Минфин и Банк России считают, что это будет противоречить его рыночному формированию.

События в Казахстане:

  • Президент обозначил перспективные направления сотрудничества Казахстана и Германии.
  • Президент РК встретился в Германии с руководителями крупных компаний.
  • Всемирный банк рекомендует Казахстану ввести налог на богатство.
  • ЕБРР готов оказать поддержку Казахстану по реализации климатических проектов.
  • Взаимная торговля Казахстана со странами ШОС за 2022 год составила почти $61 млрд.
  • О причинах ослабления курса тенге рассказали в Нацбанке.
  • Правительство захотело кардинально реформировать пенсионную систему.

Корпоративные события:

  • Fitch повысило рейтинги Qazaqstan Investment Corporation до уровня ВВВ- со стабильным прогнозом.
  • Fitch подтвердило рейтинги Аграрной кредитной корпорации со стабильным прогнозом.
  • Fincraft Resources стал обладать 50%-й долей ARK Petroleum.
  • Акционеры МФО ОнлайнКазФинанс решили увеличить количество объявленных акций общества.
  • Изменен состав Совета директоров Отбасы банка.
  • Изменен состав Совета директоров First Heartland Jusan Invest.

Международные события:

  • США осудили военное сотрудничество России и Северной Кореи.
  • Bank of America ждет мягкой посадки экономики США.
  • В США допустили одобрение заявки Швеции в НАТО Турцией в октябре.
  • Непризнанная республика Нагорный Карабах официально прекратит существование к началу 2024 года.
  • Россия предложила изменить соглашение с Казахстаном по параллельной работе единых энергосистем.
  • Минфин РФ сообщил о рекордном «бюджетном импульсе» в 2023 году.
  • В ЦБРФ оценили результаты стресс-теста банковского сектора.
последние новости
14.03.2025
Индексы S&P 500 и Nasdaq вышли на коррекционную территорию, потеряв свыше 10% с недавних пиков
Бегство инвесторов от риска продолжается на опасениях о дальнейшей эскалации торговых войн
13.03.2025
Замедление темпов роста цен в США усиливает надежды на снижение процентных ставок в ближайшие месяцы
В среду наблюдалось восстановление рынка после коррекции
12.03.2025
Прекращение огня в Украине может способствовать дальнейшему укреплению рубля и тенге
В пятницу ожидается телефонный разговор между главами США и РФ по поводу прекращения огня в Украине
11.03.2025
Трамп не исключает вероятность рецессии во время переходного периода
Бегство инвесторов от риска усилилось
07.03.2025
Поднять или оставить – два потенциальных сценария итогов сегодняшнего заседания по базовой ставке
Мартовское заседание будет сопровождаться публикацией обновленных экономических прогнозов
06.03.2025
АФК организовала онлайн-семинар о страховании
Пятого марта на площадке АФК состоялся бесплатный онлайн-семинар на тему: «Страхование как способ защиты от рисков».