Слабые данные по рынку труда США могут приблизить начало снижения процентной ставки

04.05.2024

1100 просмотров

Американские фондовые индексы значительно выросли в пятницу на данных с рынка труда

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

В преддверии длинных выходных в стране курс USDKZT немного вырос – до отметки 444,10 тенге за доллар (+0,73 тенге). С одной стороны, игроки рынка могли отыгрывать новости о сокращении объёма продаж инвалюты из Нацфонда (с 1,1 млрд долларов в апреле до 0,8 млрд в мае), коррекцию цен на нефть, а также позитивные данные об инфляции, которые могут послужить дальнейшему снижению базовой ставки. С другой, текущие уровни курса доллара могут быть привлекательными для среднесрочных покупок, в особенности с учётом приближающегося сезона отпусков, ускорения освоения бюджетных средств и предстоящих выплат по внешнему долгу (Минфину в текущем году предстоит погашение еврооблигаций).

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

«Короткие» ставки денежного рынка снизились в пятницу (TONIA – с 16,61 до 16,28%, Swap-1D – с 10,07 до 8,93%) на фоне падения спроса на тенговую ликвидность и высокого значения её профицита в системе. Отметим, что открытая нетто-позиция по операциям НБРК удерживается у отметки в 5,4 трлн тенге.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

После четырёх сессий роста подряд индекс KASE в пятницу продемонстрировал коррекционное снижение, зафиксировавшись на отметке 5 045,9 пункта (-0,37%). Инвесторы фиксировали прибыль в акциях телекоммуникационного сектора страны –Казахтелекома (-4,2%) и Kcell (-2,2%).

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США в пятницу продемонстрировали сильный рост в пределах 1,2-2,0% на ожиданиях скорого начала цикла снижения ставок Федрезервом. Отметим, что информационным поводом к широким покупкам выступили данные с рынка труда, отразившие значительное снижение количества новых рабочих мест (+175 тыс. в апреле против роста на 315 тыс. месяцем ранее и при прогнозах увеличения на 243 тыс.). Это может привести к замедлению инфляции, и соответственно, к ослаблению жестких денежно-кредитных условий. На этом фоне инвесторы теперь ожидают начала цикла снижения ставок в сентябре, тогда как ранее оно ожидалось лишь в ноябре. Отдельно отметим и отчётность Apple (акции выросли на 6,0%), превзошедшую ожидания экспертов. Apple также объявила о расширении программы обратного выкупа акций на $110 млрд, что является крупнейшим «байбэком» в истории фондового рынка США.

НЕФТЬ

На фоне ослабления опасений относительно перебоев в поставках сырья из Ближнего Востока нефтяные котировки в пятницу возобновили падение – до 82,3 доллара за баррель (-1,0%). Отметим, что надежды на перемирие между Израилем и ХАМАС растут на новостях о возобновлении переговоров в Каире. По сообщениям WSJ, Израиль выдвинул ХАМАС ультиматум и дал группировке неделю на то, чтобы согласиться на сделку; в противном случае израильские военные начнут наступление на Рафах на юге сектора Газа.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов пятницы курс по паре USDRUB снизился на 0,49% и составил 91,6 рубля за доллар. Основную поддержку рублю может оказывать решение правительства РФ продлить до 30 апреля 2025 года норму об обязательной репатриации инвалюты и продаже валютной выручки для отдельных крупнейших российских экспортеров, а также подготовка к праздничным выходным (следующая рабочая неделя будет сокращенной).

События в Казахстане:

Строительство газоперерабатывающих заводов в РК: условия сделки с Катаром утвердили в правительстве.
Южнокорейские компании планируют модернизировать ТЭЦ Казахстана.
Казахстан стал крупнейшим покупателем российской электроэнергии.
В Казахстане отмечается рост деловой активности.
Аналитики спрогнозировали снижение доходов Казахстана от реэкспорта в Россию.
В Казахстане 67% залогов недвижимости регистрируют онлайн.
Пенсионные выплаты из ЕНПФ предлагают освободить от уплаты ИПН.
В Казахстане предложили пересмотреть налог на автомобили.

Корпоративные события:

КазАгроФинанс выпустит облигации на четверть собственного капитала.
KazWind Energy опубликовал аудированную финансовую отчетность за 2023 год.
Жаикмунай сообщил операционные результаты NOSTRUM OIL & GAS PLC за первый квартал 2024 года.
QazaqGaz выплатил дивиденды по простым акциям за 2023 год.
Акционеры KEGOC приняли решение о выплате дивидендов за 2023 год.
Единственный акционер КазТрансГаз Аймак решил не выплачивать дивиденды по простым акциям за 2023 год.
ЛОТТЕ Рахат намерено выплатить дивиденды по простым акциям KZ000A1CTMZ4 (RAHT) за 2023 год.

Международные события:

США предложили G7 выделить Украине $50 млрд за счет активов России.
FT узнала об отказе G7 от полной конфискации активов России.
Нацбанк Украины пошел на масштабное ослабление валютных ограничений.
Эрдоган объяснил приостановку торговых отношений Турции с Израилем.
Bloomberg сообщил, что восток ЕС скоро догонит по уровню жизни его юг.
В апреле в США замедлился рост числа рабочих мест.
Мировые центробанки в марте закупили 16 тонн золота.
Афганистан, Казахстан и Туркменистан планируют построить логистический хаб в провинции Герат.