Рынок ожидает большого количества событий и макроданных, способных изменить настроения на рынках

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

К концу прошедшей короткой рабочей недели курс USDKZT демонстрировал восходящую динамику, отыгрывая ухудшение внешних условий накануне. По итогам торгов в пятницу курс USDKZT вырос до отметки 424,25 тенге за доллар (+0,80 тенге) впервые с начала февраля. При этом объём торгов с долларом оказался невысоким и составил 121,1 млн долларов (-90,0 млн). В краткосрочной перспективе изменения пары USDKZT могут и дальше носить невысокий характер при стабилизации внешних условий. В фокусе внимания рынка – мартовская статистика по инфляции  в стране (01.04).

На текущей утренней сессии пара USDKZT (10:37 ALA) торгуется на уровне 423,28 тенге за доллар, что на 97 тиынов ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.  

Диаграмма 1. USDKZT:

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ситуация на денежном рынке страны стабилизировалась – ставки опустились ниже уровня базовой ставки НБРК: доходность однодневных операций репо снизилась на 39 б.п. до 8,58% годовых, в то время как привлечение/размещение ликвидности с помощью операций валютного свопа стоило участникам рынка 8,12% годовых (-100 б.п.). Совокупный объём торгов составил 301,8 млрд тенге, тогда как среднесуточный в текущем году составляет 391,1 млрд тенге. В то же время на депозитном аукционе в пятницу Нацбанк привлёк средний объём ликвидности на сумму 128,0 млрд тенге под 9,0% годовых (100% спроса). Открытая позиция по операциям НБРК не изменилась за последние дни и находится вблизи уровня 5,0 трлн тенге задолженности перед рынком.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

После падения накануне индекс KASE в пятницу продемонстрировал умеренный рост, закрывшись у отметки 3 073,8 пунктов (+0,39%) при повышенном объёме торгов – 240,4 млн тенге (-3,0%). Наибольший рост продемонстрировали акции KAZ Minerals (+2,5%), БЦК (+1,0%) и Казахтелекома (+0,9%). Очевидно, что улучшение настроений на мировых рынках положительно сказалось на динамике спроса на бумаги казахстанских эмитентов. При этом по сообщениям СМИ, мажоритарии KAZ Minerals в пятницу в очередной раз увеличили оферту о выкупе акций миноритариев с 7,8 до 8,5 фунта стерлингов за акцию. Напомним, изначально оферта составляла 6,4 фунта стерлингов за одну акцию.

МИРОВОЙ РЫНОК

Основные американские фондовые индексы в пятницу продемонстрировали уверенный рост в пределах 1,2%-1,7% на фоне позитивной макростатистики, ожиданий утверждения инфраструктурного плана президента США Джо Байдена. В марте потребительские настроения в США улучшились больше, чем предполагалось ранее, отражая эффект от стимулирующих чеков и прогресса в вакцинации против Covid-19. Так, окончательная оценка индекса потребительских настроений Мичиганского университета, отражающего степень доверия домохозяйств к экономике США, была повышена до 84,9 пунктов с предварительной оценки в 83 пунктов (в феврале – 76,8 пунктов). Между тем инфраструктурный план Джо Байдена имеет ориентировочную цену в 3 трлн долларов. Белый дом готовит меры по стимулированию экономики, сокращению экономического неравенства и сокращению выбросов углекислого газа. Ожидается, что президент Байден представит план в Питтсбурге в среду.

Поддерживало сентимент на рынке решение Федрезерва о том, что банки могут возобновить обратный выкуп собственных акций и повысить дивиденды, начиная с конца июня. Между тем некоторую настороженность вызвала распродажа Goldman Sachs акций восьми компаний на общую сумму в 10,5 млрд долларов. По сообщениям СМИ, произошла принудительная ликвидация позиций Archegos Capital Management, вызванная, вероятно, переоценкой по позициям с высокой долей заемных средств (margin call).

НЕФТЬ

Мировые цены на нефть продолжили восстанавливаться в пятницу на фоне неудачных попыток снять с мели контейнеровоз Ever Given. По итогам дня котировки нефти Brent выросли на 4,2% до 64,6 долларов за баррель. Отметим, что несколько попыток снять с мели контейнеровоз Ever Given, перегородивший Суэцкий канал, не увенчались успехом. Напомним, контейнеровоз Ever Given сел на мель 23 марта утром вскоре после захода в Суэцкий канал из Красного моря и полностью перекрыл канал. С обеих сторон образовались заторы из судов. По оценке экспертов, блокировка канала задерживает ежедневно товары на 9,6 млрд долларов. С другой стороны, давление на котировки оказывает продление карантинных мер в ряде европейских стран.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам пятничных торгов курс по паре USDRUB снизился на 0,69% до 75,66 рублей за доллар. Аналитики отмечают, что позитивные настроения на мировых торговых площадках, свидетельствующие о повышенном аппетите к риску, а также рост котировок нефти поддерживали курс рубля. Немаловажным фактором выступило отсутствие новостей на тему западных санкций против РФ.

КЛЮЧЕВЫЕ СОБЫТИЯ

На текущей неделе, помимо новостей относительно ситуации в Суэцком канале и распространения коронавируса, в фокусе внимания рынков также будет публикация большого количества статистических данных, в т.ч., индексов PMI производственной сферы и сферы услуг КНР за март, свежие данные по инфляции за март, изменении уровня безработицы и числа занятых в несельскохозяйственном секторе США за март. Рыночная волатильность  может усилиться, в т.ч., в связи с ребалансировкой портфелей управляющими компаниями к завершению первого квартала.

 События в Казахстане:

• В Атырау намерены реализовать проекты на 920 млрд тенге.
• Почти 870 млрд тенге использовали казахстанцы из части пенсионных накоплений.
• Более 40 тысяч грантов на реализацию новых бизнес-идей выдано в Казахстане.
• Казахстанские вакцины против коронавируса проходят завершающую стадию доклинических исследований.
• Казахстан договорился о поставках вакцин Sinovac и Спутник Лайт.
• Усиленный карантин в Алматы продлили до 12 апреля.

Корпоративные события: 

• S&P подтвердил рейтинги Freedom Finance Life с позитивным прогнозом.
• KazTransCom приобрел 100% долю участия в ТОО «Cloud Master».
• Джувашев А.Б. избран членом правления Фонда финансовой поддержки сельского хозяйства.
• НУХ Байтерек стал единственным акционером Фонда финансовой поддержки сельского хозяйства.
• НУХ Байтерек стал единственным акционером Аграрной кредитной корпорации.
• 27 апреля состоится годовое общее собрание акционеров KEGOC.
• 28 апреля состоится ГОСА ДБ Сбербанк России.
• Состав Совета директоров Фонда финансовой поддержки сельского хозяйства изменен.

Международные события:

• Блинкен заявил, что США будут наращивать санкции из-за «Северного потока – 2».
• Goldman Sachs продал акции на $10,5 млрд.
• Роуминг в ЕАЭС планируют отменить к 2025 году.
• Иран и Китай подписали соглашение о сотрудничестве на 25 лет.
• Центробанк России свернет часть «ковидных» послаблений.
• Попытка снять с мели контейнеровоз в Суэцком канале провалилась.