16.06.2023
431 просмотров
Умеренное ослабление нацвалюты продолжается шестую сессию подряд

Ослабление тенге при низких объёмах торгов может свидетельствовать о сокращении предложения инвалюты на рынке

ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

Последние пять сессий подряд нацвалюта демонстрирует умеренное ослабление к доллару (в пределах 0,9-1,7 тенге за день) при низких объёмах торгов (в диапазоне 88-109 млн долларов). Отметим, по итогам торгов четверга средневзвешенный курс по паре USDKZT закрепился на отметке 451,85 тенге за доллар (+1,73 тенге).

Ослабление тенге при низких объёмах торгов может свидетельствовать о сокращении предложения инвалюты на рынке. Напомним, что нетто-продажи инвалюты в рамках операций НБРК (конвертация трансфертов из Нацфонда, поддержание доли валютных активов ЕПНФ) сократятся в текущем месяце до порядка 300 млн долларов в сравнении с показателем в 560 млн в мае. В то же время на стороне спроса традиционно выступают сезон отпусков и ускорение освоения бюджетных средств.   

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:23 ALA) торгуется на уровне 452,0 тенге за доллар.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

 

Источник: KASE

ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК

Ставки денежного рынка на торгах в четверг оставались вблизи нижней границы коридора базовой ставки: средневзвешенная доходность однодневных своп-операций по паре USDKZT снизилась до 15,39% годовых (-5 б.п.), а ставки однодневных операций репо сохранились у отметки 15,77% годовых. При этом объём торгов остается пониженным – 525,4 млрд тенге (-26,6 млрд). Низкая волатильность ставок и их удержание вблизи нижней границы коридора базовой ставки преимущественно обусловлено профицитом краткосрочной ликвидности в системе, который изымается операциями НБРК. Так, в четверг изъятие центробанком ликвидности через депозитные операции составило 220,4 млрд тенге (100% спроса) под 16,75% годовых. Суммарный объём изымаемой ликвидности из рынка (открытая нетто-позиция по операциям НБРК) удерживается вблизи отметки 4,2 трлн тенге.

ФОНДОВЫЙ РЫНОК

Индекс KASE в четверг практически не изменился, зафиксировавшись на отметке 3 536,1 пункта (+0,02%). Рост акций Народного Банка (+1,0%) и Казахтелекома (+0,9%) практически полностью нивелировали закрывшиеся в «красной» зоне долевые бумаги КазТрансОйла (-3,8%). Из предстоящих событий на рынке отметим ВОСА Казатомпрома (21.06) и КМГ (27.06).

МИРОВОЙ РЫНОК

Ключевые фондовые индексы США за сессию четверга прибавили в диапазоне 1,2-1,3% на фоне дальнейшего улучшения спроса на риск. Позитивное влияние на настроения участников рынка могли оказать ожидания скорого завершения цикла повышения ставок Федрезервом, позитивные данные по розничным продажам (+0,3% за май), а также сохранение количества заявок на пособие по безработице в США на уровне предыдущей недели (262 тыс.).

Сегодня инвесторы ожидают публикации данных по изменению потребительских настроений, на рынке могут наблюдаться сильные движения в отдельных акциях ввиду одновременного истечения фьючерсов и опционов на фондовые индексы, опционов на акции (Quadruple Witching Day).

НЕФТЬ

Нефтяные котировки по итогам сессии четверга выросли до 75,6 доллара за баррель (+3,3%). Рост произошел на фоне улучшения ожиданий по спросу на энергоресурсы после анонсирования мер по стимулированию экономики властями КНР (были снижены ряд краткосрочных ставок), а также ослабления индекса доллара (-0,78% за четверг). Кроме того, отметим и позитивные данные об увеличении потребления электроэнергии в мае в Китае (+7,4% в годовом выражении), что выступает одним из основных параметров оценки экономической активности в стране.

РОССИЙСКИЙ РУБЛЬ

По итогам торгов четверга курс по паре USDRUB вновь снизился, достигнув отметки 83,75 рубля за доллар (-0,49%). Поддержку российской валюте мог оказать спрос на рублевую ликвидность со стороны экспортеров в рамках подготовки к налоговым платежам июня, а также улучшение настроений на нефтяном рынке. Между тем Банк России прогнозирует инфляцию в РФ по итогам 2023 года на уровне 4,5-6,5%, и ее возвращение к цели в 4% в 2024 году. В то же время Минфин РФ не видит серьезных проблем с доходами федерального бюджета и рассчитывает выполнить план как по нефтегазовым, так и по ненефтегазовым доходам.

События в Казахстане:

  • В Казахстане заявили о заинтересованности в торговле с Россией в тенге.
  • Промпроизводство в Казахстане снизилось в мае на фоне сокращения нефтедобычи и выплавки цветных металлов.
  • МВФ прогнозирует снижение инфляции в Казахстане до 12%.
  • Наталья Годунова высказалась о «кривом зеркале» статистики.
  • Нужны стимулы для пополнения доходной базы местных бюджетов – ВАП.
  • Глава Нацбанка не исключает возможности снижения базовой ставки в июле.

Корпоративные события:

Международные события:

  • Госдепартамент включил Россию в список государств-спонсоров торговли людьми.
  • В Конгрессе рассмотрят законопроект о конфискации российских активов для восстановления Украины.
  • Эрдоган: Швеция не выполнила свою часть работы для вступления в НАТО.
  • Иран сообщил о контактах с США при посредничестве Омана.
  • Путин ввел тайный указ, который позволит России покупать западные активы с большой скидкой — FT.
  • Европейский центробанк повысил ключевые ставки восьмой раз подряд.
  • Газ в Европе подорожал почти на 30% на новостях о закрытии крупнейшего месторождения.

 

последние новости
01.12.2023
Американские фондовые индексы в ноябре показали лучший процентный прирост за год
Этому способствовали ожидания завершения цикла повышения процентных ставок Федрезервом и корпоративные события
30.11.2023
ОПЕК+ сегодня может объявить о дополнительном сокращении добычи нефти на 1 млн баррелей в сутки
Напомним, что участники сделки ОПЕК+ уже сократили добычу примерно на 5 млн б/с с конца 2022 года
29.11.2023
Цифровизация продуктов и оптимизация затрат выступают основными драйверами роста рентабельности рынка общего страхования
Аналитический центр АФК представляет вашему вниманию обзор казахстанского рынка общего страхования за 9 месяцев 2023 года.
29.11.2023
Акции БЦК за ноябрь растут на 16%
В середине ноября банк сообщил о более чем двукратном росте чистых комиссионных и процентных доходов
28.11.2023
Американцы в «черную пятницу» потратили рекордные 9,8 млрд долларов
Сохраняющийся высокий потребительский спрос может препятствовать усилиям Федрезерва по снижению инфляции
27.11.2023
Цены на нефть снизились на фоне ближневосточного перемирия
Премия за геополитический риск в котировках снизилась после освобождения израильских заложников из сектора Газа