14.11.2023
2507 cапарлар
Жеңілдетілген мемлекеттік бағдарламаларды қаржыландырудың қысқаруы ипотека портфелінің өсуін 10%-ға дейін баяулатты

ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2023 жылдың тоғыз айындағы Қазақстанның банк секторына шолу ұсынады.

Негізгі тенденциялар

  • Банктердің балансы валютасының өсуі елдегі макроэкономикалық жағдайлардың жақсаруы (ЖІӨ 4,7%-ға дейін жеделдеді, инфляция 10,8%-ға дейін баяулады), қарыз ресурстарына жоғары сұраныс, азаматтардың нақты табыстарының өсуі (+1,9%), сондай-ақ ынталандырушы бюджеттік саясат аясында жалғасты.
  • Бұл ретте ЕДБ несие портфелінің өсуі (+14,2%) жүйе активтерінің жалпы өсімінен екі есе дерлік асып түсті (+7,5%), ал өтімділігі жоғары активтердің үлесі төмендеді (30,2-ден 29,6%-ға дейін).
  • Несие портфеліндегі жаңа қарыз алушылардың төмен ағыны (бір жыл бұрынғы 373,3 мыңға қарсы +327,6 мың), кейінге қалдырылған сұранысты қанағаттандыру, ипотекалық бағдарламаларды жеңілдетілген қаржыландырудың қысқаруы және өткен жылдың жоғары базасы аясында бөлшек сауда портфелінің өсу қарқынының баяулауы (бір жыл бұрынғы 21,5% көрсеткішінен 18,5%-ға дейін) байқалады.
  • Атап айтқанда, ипотекалық портфельде қатты баяулау байқалады (28,8%-дан 9,9%-ға дейін), бұл тұтынушылық несиелеуге де кері әсер етеді (ипотека алған қарыз алушылардың жартысынан көбі 2022 жылғы қаржылық тұрақтылық туралы есепке сәйкес келесі 3 айда тұтынушылық несие алады).
  • Бұл ретте бизнеске қарыздар портфелінің өсуі (5,2%-дан 6,6%-ға дейін) ШОБ қарыздарын беру көлемін ұлғайту (бизнеске барлық берудің 45%), сондай-ақ экономикадағы инвестициялық белсенділікті жалпы арттыру есебінен жеделдеді.
  • Несие портфелінің сапасы жоғары болып қала береді. Баланс бойынша NPL небәрі 91 млрд-қа өсті және несиелеудің жоғары стандарттарын және несиелік портфельдің жалпы өсімін көрсете отырып, кредиттік портфельдің 906₸ млрд немесе 3,1% құрайды. Осыған байланысты несиелік тәуекелдің (COR) құны көп өзгерген жоқ.
  • Бұл несиелік белсенділік ЕДБ меншікті капиталының өсуі (+19,4%, пайданы капиталдандыру), бөлшек депозиттер (+10,1%, нақты ақшалай кірістердің өсуі, сондай-ақ теңгелік салымдарды қорғау бағдарламасы бойынша 307 млрд теңге сомасына төлемдер) және облигацияларды орналастыру (+36%) есебінен қаржыландырылды. Міндеттемелердегі "ұзақ ақшаның" үлесі өсті (төменде қараңыз) және экономика субъектілеріне ұзақ мерзімді несие беру мүмкіндіктеріне пайдалы әсер етеді.
  • ЕДБ қызметінің көрсеткіштеріндегі оң үрдістер рейтингтік агенттіктердің әрекеттерінде де көрініс тапты: жыл басынан бері олар ЕДБ рейтингтерін 9 есе арттырды; 6 ЕДБ болжамдарын жақсартумен қайта қарады; банк секторының (S&P) елдік және салалық тәуекелдерін бағалауды жақсартты.

Резюме

Экономиканың өсуін жеделдету (4,7%-ға дейін) салыстырмалы түрде қатаң қаржылық жағдайларға қарамастан жоғары болып қалған қарыз ресурстарына тұтынушылық және инвестициялық сұранысты қолдады.

Айта кетейік, ағымдағы жылдың бірінші жартыжылдығында бизнестен жалпы өтінімдер 2,2 есеге (576 мыңнан 1,2 млн өтінімге дейін), бөлшек саудадан — 55%-ға (22,7 млн-нан 35,2 млн-ға дейін) өсті. Бөлшек саудадағы өтінімдердің Арыстан үлесін (99%) бланкілік тұтыну несиелері, бизнесте — шағын кәсіпкерлік субъектілерінен (99%) алады. Осы екі бағытта банк бизнесінің одан әрі өсуінің негізгі әлеуеті сақталуда.

Сонымен қатар, экономиканың әртүрлі субъектілеріне несие беруге дайын болу әр түрлі бағытта өзгерді. Сонымен, бизнеске арналған несиелік өтінімдерді мақұлдау үлесі орта есеппен 37%-ға дейін жақсарды (бір жыл бұрын 31%), бірақ бөлшек сауда үшін 29%-ға дейін төмендеді (бұрын 35%).

Бұл несиелік белсенділікті қаржыландыру негізінен қазақстандықтар арасында жинақтау моделінің өсуі (халықтың депозиттері 1,7 трлн-ға өсті), ЕДБ меншікті капиталының ұлғаюы (+1,0 трлн) және облигацияларды орналастыру (+580 млрд теңге) есебінен жүргізілді. Міндеттемелердегі оң үрдістердің ішінде "ұзақ ақша" үлесінің өскенін атап өтеміз (жинақ салымдары 330 млрд теңгеге өсті).

Сонымен қатар, салық-бюджет саясатындағы жоспарланып отырған елеулі өзгерістер мен бөлшек несиелеудегі шектеулер жалпы экономика үшін де (үй шаруашылықтарының шығыстары түпкілікті пайдалану әдісімен ЖІӨ-нің 48,3% құрайды), сондай-ақ сектордың жекелеген көрсеткіштері үшін де (заңды тұлғалардың депозиттері ж. ж. - дан 802 млрд теңгеге төмендеді экономиканың жекелеген секторларына салық жүктемесінің ұлғаюы аясында), және, тиісінше, мұқият өлшенген тәсілді талап етеді.

Шолуын PDF-нұсқасы

ҚҚҚ талдау орталығы валюта, қор, тауар нарықтарындағы экономикалық жағдай, KASE эмитенттерінің талдауы, ҚР Ұлттық Банкінің, ҚР Ұлттық экономика министрлігінің, ҚР Қаржы министрлігінің, Мемлекеттік кірістер комитетінің статистикалық деректері, сондай-ақ елдегі ағымдағы экономикалық жағдайға әсер ететін өзге де оқиғалар туралы әртүрлі мерзімділіктегі экономикалық шолуларды үнемі дайындайды. ҚҚҚ талдау орталығының материалдарымен ҚҚҚ сайтында танысуға болады.

Талдау материалдарын кез келген пайдалануға тек afk.kz дереккөзіне гиперсілтеме болғанда ғана жол беріледі

Соңғы жаңалықтар
14.05.2024
Экономиканың өсуінің баяулауына және қатаң ССШ сақталуына қарамастан, 1 тоқсандағы кредиттік импульс оң болып қалды
ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2024 жылғы 1 тоқсандағы Қазақстанның банк секторына шолу ұсынады.
13.05.2024
Сауда балансының профицитін жақсартуды және Ұлттық қордан шетел валютасын сатуды теңге маусым айында қолдайды — сарапшылар
ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2024 жылғы мамырдағы кейбір индикаторларға қатысты қаржы нарығының кәсіби қатысушыларының кезекті сауалнамасының нәтижелерін ұсынады.
03.05.2024
QR арқылы төлем көлемі POS-терминалдар арқылы есеп айырысуды дерлік қуып жетті
ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2024 жылғы 1 тоқсандағы қолма-қол ақшасыз карточкалық операциялар бойынша статистикаға шолу ұсынады.
18.04.2024
Қор нарығын капиталдандыру 31 трлн теңгеге дейін өсті
ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2024 жылғы 1 тоқсандағы Қазақстанның бағалы қағаздар нарығына шолу ұсынады.
10.04.2024
Мұнайдың жоғары бағасы өндірістің ықтимал қысқаруына қарамастан ҚР экономикасының өсуін қолдай алады — дейді сарапшылар
ҚҚҚ талдау орталығы сіздердің назарларыңызға 2024 жылғы сәуірдегі кейбір индикаторларға қатысты қаржы нарығының кәсіби қатысушыларының кезекті сауалнамасының нәтижелерін ұсынады.
02.04.2024
Қазақстандық банктер су тасқынынан зардап шеккен қарыз алушыларға қарыздарын кейінге қалдыруды ұсынады
Екінші деңгейдегі қазақстандық банктер су тасқыны кезеңінің салдарын жоюға және табиғи сипаттағы төтенше жағдайлардан зардап шеккен халық пен кәсіпкерлерді қолдауға бағытталған Үкіметтің шұғыл шараларын қолдайды.